N° 16751/15 Aviso del Boletín Oficial
BANCO ITAU ARGENTINA S.A.
Texto del aviso
BANCO ITAU ARGENTINA S.A.
Victoria Ocampo 360, Piso 8º
Ciudad Autónoma de Buenos Aires, República Argentina.
Fecha en que se cumple el plazo de duración de la Sociedad: 14 de Octubre de 2098.
23
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
NOTAS A LOS ESTADOS CONTABLES CORRESPONDIENTES AL AL EJERCICIO
ECONÓMICO FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2014
Presentadas en forma comparativa.
(en miles de pesos)
1. BASES DE PREPARACIÓN DE LA INFORMACIÓN
1.1. Normas contables aplicadas
Los presentes estados contables han sido preparados de acuerdo con las normas contables
establecidas por el Banco Central de la República Argentina (en adelante “B.C.R.A.”).
A partir del 1º de enero de 2006, las normas contables profesionales establecen que para
la contabilización de las operaciones, la valuación de los activos y pasivos y la medición de
resultados, así como en los aspectos de exposición, deben aplicarse las disposiciones de las
Resoluciones Técnicas emitidas por la Federación Argentina de Consejos Profesionales de Ciencias
Económicas, según fueran adoptadas por el Consejo Profesional de Ciencias Económicas de la
Ciudad Autónoma de Buenos Aires (en adelante “C.P.C.E.C.A.B.A.”) a través de la Resolución CD
Nº 93/05, y adicionalmente, con algunas modificaciones resueltas por la Comisión Nacional de
Valores (en adelante “CNV”), mediante las Resoluciones Generales Nº 485/05 y Nº 487/06. Las
diferencias entre las normas contables del B.C.R.A. y las normas contables profesionales vigentes
en la Ciudad Autónoma de Buenos Aires están explicadas en la Nota 4.
1.2. Información comparativa
De acuerdo con la Comunicación “A” 4265 del B.C.R.A., los saldos al 31 de diciembre de 2013 que
se exponen en estos estados contables a efectos comparativos, surgen de los estados contables
24
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
a dicha fecha. Los mismos incluyen ciertas reclasificaciones que contemplan aspectos específicos j) Participaciones en otras sociedades
de exposición a los efectos de presentarlos sobre bases uniformes con las del presente ejercicio.
Las participaciones en otras sociedades controladas sin cotización han sido valuadas a su valor
1.3. Unidad de medida
patrimonial proporcional calculado sobre el patrimonio neto de la emisora que surge de los últimos
estados contables disponibles. Las participaciones en otras sociedades no controladas sin
Los presentes estados contables reconocen las variaciones en el poder adquisitivo de la cotización han sido valuadas a su costo de adquisición reexpresado, en caso de corresponder,
moneda hasta el 28 de febrero de 2003 de acuerdo con lo requerido por el Decreto Nº 664/2003 con el límite en su valor patrimonial proporcional calculado sobre el patrimonio neto de la emisora
que surge de los últimos estados contables disponibles, o su valor conocido de realización, el que del Poder Ejecutivo Nacional, la Comunicación “A” 3921 del B.C.R.A. y la Resolución General
fuere menor. La participación en Garbin S.A. se encuentra previsionada en su totalidad. Nº 441 de CNV.
k) Bienes de uso y Bienes diversos Las normas contables profesionales argentinas establecen que los estados contables deben
ser preparados reconociendo los cambios en el poder adquisitivo de la moneda conforme a las
Han sido valuados a su valor de incorporación reexpresado en moneda homogénea hasta el mes disposiciones establecidas en las Resoluciones Técnicas (R.T.) Nº 6 y Nº 17, con las modificaciones
de febrero de 2003 conforme el procedimiento descripto en la nota 1.3, menos la correspondiente introducidas por la R.T. Nº 39 y por la Interpretación Nº 8, normas emitidas por la de la Federación
depreciación acumulada. Argentina de Consejos Profesionales de Ciencias Económicas (F.A.C.P.C.E.). Estas normas
establecen que la aplicación del ajuste por inflación debe realizarse frente a la existencia de un
Dichos bienes se deprecian siguiendo el método de la línea recta en función de la vida útil asignada contexto de inflación, el cual se caracteriza, entre otras consideraciones, cuando exista una tasa
(ver Anexo F), sobre la base de valores expresados en moneda homogénea. acumulada de inflación en tres años que alcance o sobrepase el 100%, considerando para ello el
Índice de Precios Internos al por Mayor publicado por el Instituto Nacional de Estadística y Censos.
El Directorio de la Entidad considera que el valor registrado de los bienes de uso y diversos, Cuando esa tasa se alcance, los estados contables correspondientes deberán ser reexpresados a
partir del momento en que se interrumpió el ajuste. A la fecha de emisión de los presentes estados considerados por grupo homogéneo de bienes, no excede su valor de utilización económica,
contables, esa pauta no está alcanzada.
estimado en base a la información disponible a la fecha de emisión de los estados contables.
I) Bienes intangibles - Gastos de Organización y Desarrollo 2. CRITERIOS DE VALUACIÓN
Se valuaron a su costo reexpresado en moneda homogénea hasta el mes de febrero de 2003
Los principales criterios de valuación empleados en la preparación de los estados contables son
conforme el procedimiento descripto en la nota 1.3, menos las correspondientes amortizaciones
los siguientes:
acumuladas calculadas proporcionalmente a los meses de vida útil estimados (ver Anexo G).
a) Rubros monetarios
Los Gastos de Organización y Desarrollo ascendían a $ 133.892 y $ 112.791 Al 31 de diciembre de
2014 y 2013, respectivamente.
Disponibilidades, Préstamos, Otros créditos por intermediación financiera, Créditos diversos,
Partidas pendientes de imputación, Depósitos, Otras obligaciones por intermediación financiera, m) Montos a pagar por compras contado a liquidar y a término
Obligaciones diversas y Previsiones en pesos están expresados a sus valores nominales,
contemplando, en caso de corresponder, los intereses devengados al cierre de cada ejercicio. Corresponde al pasivo por las compras de títulos valores y de moneda extranjera a liquidar y a
término, que fueron valuadas al valor concertado de liquidación. La diferencia entre el valor de
b) Activos y pasivos en moneda extranjera
cotización de los títulos valores y la moneda extranjera transada al momento de concertación de
los contratos de compra y el valor estipulado para su liquidación a término (prima) es imputada a
Los activos y pasivos en moneda extranjera están expresados a los tipos de cambio aplicables los resultados de cada ejercicio en función de su devengamiento mensual. Los títulos valores y la
o cotizaciones vigentes al cierre de las operaciones del último día hábil de cada ejercicio. Las moneda extranjera a recibir han sido valuados a su valor de cotización al cierre de cada ejercicio
diferencias de cambio fueron imputadas a los resultados de cada ejercicio.
y se contabilizan en la cuenta “Especies a recibir por compras contado a liquidar y a término”
del rubro Otros créditos por intermediación financiera. Asimismo, en esta cuenta se incluye el
equivalente en pesos de operaciones de arbitraje de moneda extranjera con otras entidades c) Tenencias registradas a valor razonable de mercado
financieras.
Los títulos valores públicos que consten en los listados de volatilidades o de valores presentes
n) Impuesto a las Ganancias y Ganancia Mínima Presunta publicados por el B.C.R.A. han sido valuados de acuerdo con la cotización de cierre en los
mercados correspondientes o valor presente, según corresponda, más el valor de los cupones de
La Entidad estima el cargo por impuesto a las ganancias aplicando la tasa vigente del 35% sobre amortización y/o renta vencidos a cobrar.
la utilidad impositiva de cada ejercicio, sin considerar el efecto de las diferencias temporarias entre
el resultado contable y el impositivo. Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la Entidad ha estimado el d) Tenencias registradas a costo más rendimiento
cargo por impuesto a las ganancias en $ 319.038 y $ 172.550, respectivamente.
Las tenencias registradas a costo más rendimiento han sido valuados a su valor de incorporación
El impuesto a la ganancia mínima presunta es complementario del impuesto a las ganancias ya
al patrimonio adicionando el devengamiento mensual a su tasa interna de rendimiento.
que mientras este último grava la utilidad impositiva del ejercicio fiscal, el impuesto a la ganancia
mínima presunta constituye una imposición mínima que grava la renta potencial de ciertos activos
e) Instrumentos emitidos por el B.C.R.A.
productivos a la tasa del 1%, siendo la obligación fiscal de la Entidad en cada ejercicio, el mayor de
ambos impuestos. Sin embargo, de acuerdo al art. 13 de la Ley Nº 25.063, modificada por la Ley
Las tenencias con cotización han sido valuadas a las últimas cotizaciones representativas al cierre Nº 25.360, si el impuesto a la ganancia mínima presunta excede en un ejercicio fiscal al impuesto
de cada ejercicio. Mientras que las tenencias sin cotización han sido valuadas al valor de costo a las ganancias, dicho exceso podrá computarse como pago a cuenta de cualquier excedente del
acrecentándose en forma exponencial en función a su tasa interna de retorno al cierre de cada impuesto a las ganancias sobre el impuesto a la ganancia mínima presunta que pudiera producirse
ejercicio.
en los siguientes diez ejercicios económicos. En virtud de la legislación vigente, la Entidad estima
computar dicho gravamen como pago a cuenta del impuesto a las ganancias, en ejercicios futuros.
f) Método utilizado para el devengamiento de intereses y del C.E.R.
El reconocimiento de este derecho y su recuperabilidad, surge de la capacidad para generar
utilidades impositivas futuras en cuantía suficiente para su utilización, según proyecciones El devengamiento de los intereses de la cartera activa y pasiva ha sido calculado mensualmente
elaboradas de conformidad con lo señalado por el B.C.R.A.. En base a lo expuesto, al 31 de apropiándose en forma lineal o exponencial según corresponda, en proporción a los días en que el
capital ha estado expuesto a la incidencia de dichos intereses. El ajuste derivado de la aplicación diciembre de 2014 y 2013, la Entidad no ha estimado un crédito fiscal.
del C.E.R. fue devengado según las normas que regulan su aplicación.
p) Indemnizaciones por despido:
g) Asistencia crediticia a deudores del sector privado no financiero - Constitución de previsiones
La Entidad carga directamente a gastos las indemnizaciones abonadas. por riesgo de incobrabilidad
q) Previsiones Las previsiones por riesgo de incobrabilidad han sido determinadas sobre la base del riesgo
estimado de la asistencia crediticia otorgada por la Entidad, el cual resulta de la evaluación de
Esta línea incluye las previsiones para otras contingencias, las que han sido determinadas por el la capacidad de repago de sus obligaciones y del grado de cumplimiento de los deudores y
Directorio de la Entidad, en base a la información recibida de sus asesores legales. de las garantías que respaldan las respectivas operaciones, de acuerdo con las normas sobre
“Clasificación de deudores y previsiones mínimas por riesgo de incobrabilidad” emitidas por el
El 27 de diciembre de 2006, la Corte Suprema de Justicia de la Nación emitió un fallo sobre las B.C.R.A.
demandas iniciadas por los ahorristas a partir de la instauración de la pesificación, en el que, en
líneas generales, prevé devolver los depósitos pesificados a $ 1, 40 más C.E.R. y con más un 4%
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la Entidad tiene constituidas previsiones por aproximadamente
de interés anual. Asimismo establece que las sumas retiradas del Banco por medidas judiciales y
$ 104.493 y $ 53.214, respectivamente, para cubrir los posibles efectos adicionales de incobrabilidad
no judiciales, serán tomadas como pagos a cuenta. En relación con las costas, las dispuso para
de la cartera de préstamos del sector privado no financiero, de acuerdo a un modelo de riesgo
esa instancia en el orden causado. Con posterioridad se han dictado otras sentencias sobre la
estadístico (basado en el modelo de RAROC).
base de este fallo que disponen el pago de costas por su orden en todas las instancias.
h) Montos a cobrar por ventas contado a liquidar y a término
q) Previsiones
Corresponde a ventas de títulos valores y de moneda extranjera al contado a liquidar y a término, Adicionalmente, en el fallo “Kujarchuk c/ Poder Ejecutivo Nacional”, la Corte Suprema de Justicia
que fueron valuadas a su valor de concertación. La diferencia entre el valor de cotización de los establece la modalidad de calcular la devolución de los depósitos pesificados cuando han
títulos valores y la moneda extranjera transada al momento de concertación de los contratos de existido pagos o entregas parciales respecto de las sumas retiradas por el banco por medidas
venta y el valor estipulado para su liquidación a término (prima), ha sido imputada a los resultados judiciales o no judiciales. Dichos pagos serán tomados como pagos a cuenta debiendo deducir
de cada ejercicio en función de su devengamiento mensual. Los títulos valores y la moneda de la imposición originaria en moneda extranjera, el porcentaje que traducido a esa moneda,
extranjera a entregar han sido valuados de acuerdo con los valores de cotización vigentes al cierre representan tales pagos convertidos a dólares a la cotización del mercado libre correspondiente
del ejercicio y se contabilizan en la cuenta “Especies a entregar por ventas contado a liquidar y a cada fecha. Las sumas retiradas en tales conceptos se consolidan y deducen conforme a las
a término” del rubro Otras obligaciones por intermediación financiera. Asimismo, en esta cuenta pautas allí establecidas y siempre según los lineamientos del fallo “Massa, Juan Agustín c/ Poder
se incluye el equivalente en pesos de operaciones de arbitraje de moneda extranjera con otras Ejecutivo Nacional - dto. 1570/ y otro s/ amparo ley 16.986” de fecha 27 de diciembre de 2006.
entidades financieras.
Las costas se aplican en esa instancia por su orden y según lo resuelto por la Cámara por las
instancias anteriores. Asimismo, la Corte limita el monto pendiente de restitución al límite fijado por
i) Créditos por arrendamientos financieros
este último tribunal, en su caso, el valor dólar del depósito originario.
Se han registrado por el valor descontado de la suma de las cuotas mínimas por el arrendamiento Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la Entidad ha efectuado una estimación de esta contingencia y
y cualquier valor residual no garantizado, calculadas según las condiciones pactadas en los ha registrado previsiones por su totalidad, ascendiendo la misma a la suma de $ 20.727 y $ 25.996,
respectivos contratos, aplicando la tasa de interés implícita del arrendamiento.
respectivamente.
25
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
r) Depósitos de Títulos Públicos
Los títulos valores públicos que consten en los listados de volatilidades o de valores presentes
publicados por el B.C.R.A. han sido valuados de acuerdo con la cotización de cierre en los
mercados correspondientes o valor presente, según corresponda, más el valor de los cupones de
amortización y/o renta vencidos a cobrar.
s) Patrimonio neto
Las cuentas integrantes de este rubro se expresan en moneda que no ha contemplado la variación
del índice de precios desde el mes de febrero de 2003, excepto el rubro “Capital Social”, el cual se
ha mantenido por su valor nominal. El ajuste derivado de su reexpresión conforme el procedimiento
descripto en la nota 1.3 se incluye dentro de “Ajustes al Patrimonio”.
t) Cuentas de resultados
Las cuentas de resultados se expresaron en moneda nominal, excepto los cargos por activos
consumidos (depreciaciones y bajas de bienes de uso y diversos, amortizaciones y bajas de bienes
intangibles), los que han sido determinados de acuerdo con los valores en moneda homogénea
de tales activos. La participación en los resultados de Sociedades del artículo 33 de la Ley de
Sociedades Comerciales Nº 19.550, en base al método del valor patrimonial proporcional han
sido computados sobre estados contables correspondientes a períodos equivalentes a los de la
Sociedad Controlante.
u) Estimaciones contables
La preparación de estados contables de conformidad con las normas contables del B.C.R.A.,
requiere que el Directorio y la Gerencia de la Entidad efectúe estimaciones que afectan la
determinación de los importes de los activos y pasivos y la revelación de contingencias a la fecha
de presentación de los estados contables, como así también los ingresos y egresos registrados
en el ejercicio. Los resultados futuros pueden diferir de las estimaciones efectuadas a la fecha de
preparación de los presentes estados contables.
3. APERTURA DE LOS CONCEPTOS INCLUIDOS EN LAS LÍNEAS “OTROS/OTRAS”
DEL ESTADO DE SITUACIÓN PATRIMONIAL, CUENTAS DE ORDEN Y DEL ESTADO DE
RESULTADOS
La composición de las líneas “Otros/Otras” del estado de situación patrimonial y cuentas de orden
al 31 de diciembre de 2014 y 2013, es la siguiente:
4. DIFERENCIAS ENTRE LAS NORMAS CONTABLES DEL BANCO CENTRAL DE LA
REPÚBLICA ARGENTINA Y LAS NORMAS CONTABLES PROFESIONALES VIGENTES EN LA
CIUDAD AUTÓNOMA DE BUENOS AIRES
Las diferencias más significativas entre las normas contables del B.C.R.A. y las normas contables
profesionales vigentes en la Ciudad Autónoma de Buenos Aires se detallan a continuación:
4.1. Contabilización del impuesto a las ganancias por el método del impuesto diferido
La Entidad determina el impuesto a las ganancias aplicando la tasa vigente sobre la utilidad
impositiva estimada, sin considerar el efecto de las diferencias temporarias entre el resultado
contable y el impositivo.
De acuerdo con las normas contables profesionales vigentes en la Ciudad Autónoma de Buenos
Aires, el reconocimiento del impuesto a las ganancias debe efectuarse por el método del impuesto
diferido y, consecuentemente, reconocer activos o pasivos por impuestos diferidos calculados
sobre las diferencias temporarias mencionadas precedentemente. Adicionalmente, deberían
reconocerse como activos diferidos los quebrantos impositivos o créditos fiscales no utilizados
26
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
susceptibles de deducción de ganancias impositivas futuras, en la medida que las mismas sean ningún accionista responde en exceso de la citada integración accionaria por las obligaciones
probables.
emergentes de las operaciones financieras concertadas por Banco Itaú Argentina S.A.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la cuantificación del efecto de registrar el impuesto a las La sociedad controlante de Banco Itaú Argentina S.A. es Itaú Unibanco S.A., quien posee el 98,
ganancias por el método del impuesto diferido incrementaría el patrimonio neto en aproximadamente 99% del capital social y de los votos.
$ 129.159 y $ 86.457, respectivamente.
Con fecha 5 de septiembre de 2013, la Entidad inició tramite de autorización ante el B.C.R.A.
4.2. Préstamos refinanciados
informando que el accionista controlante de Banco Itaú Argentina S.A., Itaú Unibanco S.A., ha
manifestado su intención de transferir el control directo de Banco Itaú Argentina S.A. y el resto de
La Entidad valuó, de acuerdo a las normas emitidas por el Banco Central de la República Argentina, las sociedades subsidiarias constituidas en Argentina a ltaú International Investment LLC.
los préstamos reestructurados, en función de los capitales efectivamente reestructurados más
la porción devengada de intereses y ajustes de capital, en caso de corresponder, menos las En función de un nuevo proyecto de Ley bajo análisis en la República Federativa de Brasil y sus
cobranzas efectuadas.
eventuales efectos aun no determinados se procedió a suspender la reorganización societaria
antes mencionada y con fecha 30 de abril de 2014 se ha presentado formalmente ante el B.C.R.A.
De acuerdo con las normas contables profesionales, los préstamos reestructurados cuyas el pedido de archivo de las actuaciones realizadas.
modificaciones en las condiciones originales implican una sustitución de los instrumentos, deben
reconocerse en base a la mejor estimación posible de las sumas a cobrar descontadas a una tasa
Los saldos a cobrar o a pagar con la sociedad controlarte, sus vinculadas y relacionadas al 31 de
de mercado que refleje las evaluaciones del mercado sobre el valor tiempo del dinero y los riesgos
diciembre de 2014 y 2013, son los siguientes:
específicos de dichos activos al momento de la reestructuración.
4.3. Sanciones y sumarios sobre las Entidades Financieras
La Comunicación “A” 5689 del B.C.R.A. establece que a partir de enero de 2015, las entidades
financieras deben previsionar el 100% de las sanciones administrativas y/o disciplinarias, y
las penales con sentencia judicial de primera instancia, aplicadas o iniciadas por el Banco
Central de la República Argentina, la Unidad de Información Financiera, la Comisión Nacional
de Valores y la Superintendencia de Seguros de la Nación, que hayan sido notificadas a la
entidad, independientemente de su significatividad, aun cuando mediaren medidas judiciales o
administrativas que suspendan el pago y cualquiera sea el estado de la causa. Asimismo, establece
que las entidades financieras deben revelar en nota a los estados contables tales sanciones, hayan
sido o no cuantificadas, y los sumarios iniciados por el B.C.R.A. desde el momento en que su
apertura sea notificada a la entidad.
De acuerdo con las normas contables profesionales vigentes en la C.A.B.A., dichas contingencias
deben ser reconocidas como pasivos cuando la probabilidad de que sus efectos se materialicen
sea alta y sea posible cuantificarlas en moneda de manera adecuada, debiendo también ser
informadas en notas a los estados contables. Las contingencias cuya probabilidad de ocurrencia
se estime remota no deben ser expuestas en los estados contables ni en sus notas, mientras
que aquellas cuya probabilidad de ocurrencia no se considere remota, pero no cumplan con las
condiciones para su reconocimiento como pasivo, sólo deberán ser reveladas en notas.
5. BIENES DE DISPONIBILIDAD RESTRINGIDA
Existen activos de la Entidad que se encuentran restringidos según el siguiente detalle:
Los resultados generados por las operaciones con estas sociedades por el ejercicio finalizado el
I. El rubro Otros créditos por intermediación financiera incluye:
31 de diciembre de 2014 y 2013, son los siguientes:
a) $ 143.250 y $ 137.776 Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, respectivamente, correspondientes a
saldos en cuentas especiales de garantía a favor de las cámaras electrónicas de compensación
en el B.C.R.A.; y
II. El rubro Créditos Diversos incluye:
a) al 31 de diciembre de 2014 en concepto de depósitos en garantía de operaciones con las
administradoras de tarjetas $ 65.842 y $ 1.754 en concepto de otros depósitos en garantía (al
31/12/2013: $ 53.100 y $ 1.726, respectivamente).
b) $ 190.272 y $ 131.248 al 31 de diciembre de 2014 y 2013, respectivamente, en cumplimiento del
margen de garantía requerido por el Mercado Abierto Electrónico S.A. (en adelante “MAE”) y el
Mercado a Término de Rosario (en adelante “ROFEX”) por las operaciones realizadas a través de
los mismos.
c) $ 356 y $ 676 Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, respectivamente, en concepto de embargos
judiciales.
6. SISTEMA DE SEGURO DE GARANTÍA DE DEPÓSITOS
La Entidad se encuentra incluida en el sistema de Seguro de Garantía de los depósitos de la Ley
Nº 24.485, Decretos Reglamentarios Nº 540/95 actualizado por el Nº 1292/96 y Nº 1127/98 y la
Comunicación “A” 2337 y modificatorias del B.C.R.A.
El Sistema de Seguro de Garantía de los Depósitos que es limitado, obligatorio y oneroso, se
ha creado con el objeto de cubrir los riesgos de los depósitos bancarios, en forma subsidiaria 8. SOCIEDADES ARTÍCULO 33 DE LA LEY DE SOCIEDADES COMERCIALES Nº 19.550
y complementaria al sistema de privilegios y protección de depósitos establecido por la Ley de
Entidades Financieras.
Banco Itaú Argentina S.A. es la sociedad controlante de Itaú Asset Management S.A. Sociedad
Gerente de Fondos Comunes de Inversión e Itaú Valores S.A. (ex Itaú Sociedad de Bolsa S.A.).
La garantía cubrirá la devolución del capital depositado y de sus intereses devengados hasta la Los estados contables consolidados con estas sociedades, se presentan como información
fecha de revocación de la autorización para funcionar o hasta la fecha de suspensión de la Entidad complementaria a los estados contables individuales de Banco Itaú Argentina S.A.
por aplicación del artículo 49 de la Carta Orgánica del B.C.R.A., si esta medida hubiera sido
adoptada en forma previa a aquella. A partir del 11 de enero de 2011, mediante la Comunicación Los saldos a cobrar o a pagar con las sociedades controladas al 31 de diciembre de 2014 y 2013,
“A” 5170, el monto de la citada garantía se estableció en $ 120 (miles).
son los siguientes:
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, el Banco mantiene registrado $ 28.496 y $ 15.194 en concepto
de Aporte al Fondo de Garantía, respectivamente.
A partir del 01 de noviembre de 2014, mediante la Comunicación “A” 5640, el monto de la citada
garantía se estableció en $ 350 (miles) asimismo en dicha fecha mediante la Comunicación “A” 5659
se incrementaron los montos del aporte normal mensual del fondo de garantía de los depósitos
pasando de 0, 015% mensual al 0, 06% mensual.
7. SOCIEDAD CONTROLANTE Y RESPONSABILIDAD DE LOS ACCIONISTAS
Banco Itaú Argentina S.A., entidad organizada bajo las leyes de la República Argentina, está
controlado por el grupo brasileño liderado por el Itaú Unibanco Holding S.A., el mayor banco
privado del hemisferio sur, con un capital que ubica a la entidad entre las 10 mayores del sistema
financiero a nivel mundial.
Si bien la Entidad ha recibido el apoyo continuo de sus accionistas a través de sucesivos aportes
de capital, dado que Banco Itaú Argentina S.A. es una sociedad anónima constituida bajo las
leyes de la República Argentina, sus accionistas limitan su responsabilidad a la integración de las
acciones suscriptas de acuerdo a la Ley de Sociedades Comerciales Nº 19.550. Por consiguiente,
y en cumplimiento de lo requerido por la Comunicación “A” 3974 del B.C.R.A., se informa que
27
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
Los resultados generados por las operaciones con estas sociedades por el ejercicio finalizado el Las operaciones se exponen en Cuentas de Orden Deudoras en la línea “Permutas de tasa de
31 de diciembre de 2014 y 2013, son los siguientes:
interés”, con contrapartida en la línea “Cuentas de derivados acreedoras por el contrario”, por
$ 26.667, (al 31/12/2013: $ 309.000).
Al 31 de diciembre 2014, no se registran operaciones de venta a término de tasa Badlar liquidable
en pesos (al 31/12/2013, se registran operaciones de venta a término por $ 10.000). El equivalente
en pesos de estos saldos se expone en Cuentas de Orden Acreedoras en la línea “Valor nocional
de operaciones a término sin entrega del subyacente”, con contrapartida en la línea “Cuentas de
derivados deudoras por el contrario”.
El resultado neto por las operaciones con dichos instrumentos ascendió al 31 de diciembre de
2014 a $ 392, pérdida (al 31/12/2013: $ 115, pérdida).
Las diferencias pendientes de cobro o pagos originadas por las operaciones de derivados han sido
registradas como activos o pasivos, en los rubros Otros Créditos por Intermediación Financiera u
Otras Obligaciones por Intermediación Financiera, según corresponda.
10. RESTRICCIÓN PARA LA DISTRIBUCIÓN DE UTILIDADES
Conforme a las regulaciones establecidas por el B.C.R.A., corresponde asignar a reserva legal el
20% de las utilidades del ejercicio netas de los eventuales ajustes de ejercicios anteriores, en caso
de corresponder.
No obstante ello, para la distribución de utilidades y según lo estipulado por el B.C.R.A. en el Texto
Ordenado sobre Distribución de Resultados (última actualización Com. “A” 5393 del 04/02/2013),
las Entidades Financieras deberán contar con autorización previa de la Superintendencia de
Entidades Financieras y Cambiarias, y dar cumplimiento a una serie de requerimientos entre los
que se destacan: no se encuentren alcanzadas por las disposiciones de los artículos 34 y 35
bis de la Ley de Entidades Financieras, registren asistencia por iliquidez, presenten atrasos o
9. INSTRUMENTOS FINANCIEROS DERIVADOS
incumplimientos en los regímenes informativos, registren deficiencias de integración de capital
mínimo (sin computar a tales fines los efectos de las franquicias individuales otorgadas por la
Superintendencia de Entidades Financieras y Cambiarias) o de efectivo mínimo —en promedio— Las operaciones concertadas de Instrumentos Financieros Derivados, según se exponen en
el Anexo O de los estados contables al 31 de diciembre de 2014 corresponden a operaciones en pesos o moneda extranjera.
realizadas por intermediación por cuenta propia.
Las Entidades no comprendidas en algunas de estas situaciones podrán distribuir resultados
Las posiciones se gestionan dentro de los límites normativos vigentes y los establecidos hasta el importe positivo que surja de deducir, en forma extracontable, a los Resultados no
internamente, evaluando las mismas en función a las expectativas de mercado.
asignados, los importes de las Reservas legal y estatutarias exigibles, las diferencias de cambio
residuales por amparos activados, la diferencia entre el valor contable y el valor de mercado de
Para el control de las actividades de instrumentos financieros derivados se evalúan las sensibilidades los Títulos Públicos, los ajustes de valuación de activos modificados por la Superintendencia
a los cambios de precio del subyacente, de la volatilidad y del tiempo; y complementariamente de Entidades Financieras y Cambiarias que se encuentran pendientes de registración, las
se realizan test de calibración y contraste que constituyen un análisis comparativo entre las franquicias individuales de valuación de activos, los saldos en concepto de activación de la
estimaciones del Valor en Riesgo (VaR) y los resultados realizados. Estas pruebas tienen por diferencia existente entre el valor equivalente en pesos de considerar los depósitos judiciales
objeto validar la precisión de los modelos internos utilizados para el cálculo del VaR.
en la moneda original de la imposición, y el valor contable de esos depósitos constituidos en
moneda extranjera que, al 05/01/2002, fueron alcanzados por lo dispuesto en la Ley Nº 25.561 y
Adicionalmente, se realizan pruebas de análisis en diferentes escenarios, desde bajo riesgo hasta el Decreto Nº 214/02 y los saldos netos en concepto de activación de quebrantos que pudieran
stress sistémico. Todas estas metodologías convergen en el proceso decisorio para establecer en surgir de la aplicación de las normas sobre valuación de títulos públicos. Asimismo, según lo
forma dinámica el patrimonio del que dispone cada actividad.
establecido por el B.C.R.A. en la citada Norma, el importe a distribuir no deberá comprometer
la liquidez y solvencia de la Entidad. Esto se verificará en la medida que luego de los ajustes
Estos procesos implican un seguimiento continuo del nivel de riesgo considerado aceptable por efectuados, las entidades mantengan resultados positivos y que cumplan con la relación técnica
la Entidad.
de capitales mínimos.
Las posiciones vigentes al cierre del ejercicio, según corresponda, en función al activo subyacente
Además de lo citado precedentemente, el B.C.R.A. no admitirá la distribución de resultados
operado, son las siguientes:
mientras la integración de capitales mínimos resultante fuera menor a la exigencia incrementada en
un 75%, la última posición cerrada o proyectada de efectivo mínimo considerando la distribución
Moneda Extranjera
de resultados sea mayor a la integración de efectivo mínimo o la Entidad registre asistencia
financiera por iliquidez otorgada por el B.C.R.A.
a. Compras a término:
Al 31 de diciembre de 2014, la Entidad mantiene en vigencia operaciones de compra a término de Con fecha 28 de abril de 2014, la Asamblea General Ordinaria aprobó en forma unánime destinar
el 20% del resultado del ejercicio económico cerrado al 31 de diciembre de 2013 a la cuenta de moneda extranjera liquidable en pesos Not Delivery Funds (NDF) por USD3.951; concertadas a
reserva legal por el monto de $ 47.307 y el 80% restante a la cuenta de reserva facultativa con través del MAE por USD289.900 y a través de ROFEX por USD157.500. El equivalente en pesos de
destino a futuras distribuciones de resultados, por una suma de $ 189.227. este saldo se expone en Cuentas de Orden Deudoras en la línea “Valor nocional de operaciones
a término sin entrega del subyacente”, con contrapartida en la línea “Cuentas de derivados
acreedoras por el contrario”, por $ 3.859.957 (al 31/12/2013: $ 3.664.556).
Mediante comunicación “A” 5689 del 8 de enero de 2015, las entidades que decidan distribuir
resultados durante el año 2015 por el ejercicio cerrado el 31 de diciembre de 2014, en caso
b. Ventas a término:
de corresponder, sobre la base de los resultados no asignados se deberán deducir el importe
correspondiente a la previsión para sanciones administrativas, disciplinarias y penales que posea
Al 31 de diciembre de 2014, la Entidad mantiene en vigencia operaciones de venta a término de registrada la Entidad.
moneda extranjera liquidable en pesos Not Delivery Funds (NDF) por un importe de USD474.700;
EUR151 y R$ 341; operaciones de venta a término concertadas a través MAE por USD8.000 y a
También con vigencia desde el 8 de enero de 2015, de acuerdo a lo requerido por la comunicación “A” través de ROFEX por USD44.000.
5694 del BCRA, a los efectos de la verificación de liquidez y solvencia con motivo de la distribución
de resultados deberá deducirse —en el cálculo del exceso de la posición de capital mínimo de
El equivalente en pesos de este saldo se expone en Cuentas de Orden Acreedoras en la línea
cierre del ejercicio o en la última posición cerrada en oportunidad de la solicitud de distribución de
“Valor nocional de operaciones a término sin entrega del subyacente”, con contrapartida en la línea
resultados de ambas la menor— la exigencia de capital mínimo adicional equivalente al 1% de los
“Cuentas de derivados deudoras por el contrario”, por $ 4.507.010 (al 31/12/2013: $ 3.805.478).
activos ponderados por riesgo.
El resultado neto por las operaciones con dichos instrumentos ascendió al 31 de diciembre de
2014 a $ 206.613, ganancia (al 31/12/2013: $ 107.492, ganancia).
11. CUMPLIMIENTO DE LAS DISPOSICIONES DE LA COMISIÓN NACIONAL DE VALORES
En cumplimiento de las garantías requeridas por ROFEX y MAE (Garantía Inicial y Márgenes de El Patrimonio Neto de la Entidad al 31 de diciembre de 2014 y 2013, supera al patrimonio neto
Garantías), la Entidad mantiene al 31 de diciembre de 2014 depósitos en garantía por $ 190.272, mínimo requerido para actuar como agente de mercado abierto (Resolución General Nro. 368/01,
mientras que al 31 de diciembre de 2013 los depósitos en garantía ascendían a $ 131.248, complementarias y modificatorias de la CNV).
registrados en la línea “Otros” del rubro Créditos Diversos.
Al 31 de diciembre de 2104 y al 31 de diciembre de 2013, Banco Itaú Argentina S.A. es la sociedad Títulos Públicos
depositaria de los Fondos Comunes de Inversión que administra Itaú Asset Management S.A.
Sociedad Gerente de Fondos Comunes de Inversión. El valor de las carteras de los Fondos Al 31 de diciembre de 2014, se registran posiciones compradas por operaciones de pases pasivos
señalados, asciende a: por $ 395.148 (al 31/12/2013 se registran $ 21.263). Las operaciones arriba mencionadas se
encuentran contabilizadas en cuentas patrimoniales con recepción / entrega del subyacente.
El resultado neto generado por las primas por las operaciones con dichos instrumentos ascendió
al 31 de diciembre de 2014 a $ 39.226, pérdida, generando $ 41.460 de pérdidas por pases pasivos
y $ 2.234 de ganancias por pases activos (al 31/12/2013: un resultado neto de $ 25.830, pérdida,
generado por $ 27.225 de pérdidas por pases pasivos y $ 1.395 de ganancias por pases activos.).
Tasa de Interés
Al 31 de diciembre de 2014 la Entidad mantenía vigentes operaciones de permutas de tasas
de interés. Las operaciones de permutas de tasas fijas por variables ascienden a $ 6.667 y las
variables por fijas a $ 20.000.
28
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
Los valores de los patrimonios netos de dichos Fondos Comunes de Inversión al 31 de diciembre
de 2014 y 2013, son los siguientes:
El Banco Itaú Argentina S.A. es emisor de CEDEAR’s en la República Argentina de las empresas
Telebras e Itaú Unibanco S.A. El custodio de los títulos representados por los CEDEAR’s es Itaú
Unibanco S.A.
12. ESTADO DE CAPITALES
El capital social de la Entidad, cuya composición se detalla en el Anexo K, asciende a $ 743.731.
14. PUBLICACIÓN DE ESTADOS CONTABLES
Con fecha 3 de abril de 2012, la Asamblea General Extraordinaria de Accionistas dispuso la
La previa intervención del B.C.R.A. no es requerida a los fines de la publicación de los presentes capitalización de los aportes de capital en efectivo efectuados por los accionistas de la Entidad,
estados contables. Itaú Unibanco S.A. y Banco Itaú BBA S.A. El monto total del aumento de capital ascendió a la suma
de $ 175.140 (equivalente de USD40.000), aportando el accionista Itaú Unibanco S.A. la suma de
15. CUENTAS QUE IDENTIFICAN EL CUMPLIMIENTO DEL EFECTIVO MÍNIMO $ 173.371 y el accionista Itaú BBA S.A. la suma de $ 1.769. Con fecha 18 de diciembre de 2012,
el mencionado aporte queda inscripto en la Inspección General de Justicia, bajo el Nº de registro
En cumplimiento de lo dispuesto por la Com. “A” 4667, complementarias y modificatorias, a 20.256 del Libro 62 de “Sociedades por Acciones”.
continuación se detallan los conceptos computados por la Entidad para la integración del efectivo
mínimo, tanto en pesos como en moneda extranjera, al 31 de diciembre de 2014: Adicionalmente, con fecha 17 de mayo de 2012, la Asamblea General Extraordinaria de Accionistas
dispuso la capitalización de los aportes de capital en efectivo efectuados por los accionistas de la
Entidad, Itaú Unibanco S.A. y Banco Itaú BBA S.A. El monto total del aumento de capital ascendió
a la suma de $ 142.198 (equivalente de USD32.000), aportando el accionista Itaú Unibanco S.A. la
suma de $ 140.762 y el accionista Itaú BBA S.A. la suma de $ 1.436. Con fecha 27 de noviembre
de 2012, el mencionado aporte queda inscripto en la Inspección General de Justicia, bajo el Nº de
registro 18.709 del Libro 61 de “Sociedades por Acciones”.
13. EMISIÓN Y COLOCACIÓN DE DEUDA
Con fecha 29 de febrero de 2008, la Asamblea de Accionistas de la Entidad ha decidido la
presentación de un programa para la emisión y colocación de obligaciones negociables por
USD250.000 o su equivalente en otras monedas. Con fecha 30 de abril de 2008, el Directorio de la
Comisión Nacional de Valores, autorizó mediante la resolución Nº 15.869 el ingreso de Banco Itaú
Argentina S.A. al régimen de oferta pública mediante la emisión de obligaciones negociables por
hasta un monto de USD250.000 o su equivalente en otras monedas. Con fecha 2 de mayo de 2008,
la CNV aprobó el Prospecto de Programa.
Con fecha 6 de marzo de 2013, la Asamblea de Accionistas de la Entidad ha decidido aprobar la
ampliación del monto del Programa de Obligaciones Negociables hasta la suma de USD350.000
o su equivalente en otras monedas. Con fecha 19 de mayo de 2013, la CNV aprobó mediante la
resolución Nº 17.080 la ampliación del monto y la prórroga del Programa.
A continuación, se detallan las emisiones de Obligaciones Negociables (Simples no convertibles 16. ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO Y SUS EQUIVALENTES
en acciones) de la Entidad.
El estado de flujo de efectivo y sus equivalentes (en adelante “EFE”) es un estado financiero básico
que consiste en presentar la información pertinente sobre los cobros y pagos de efectivo de la
Entidad durante un ejercicio. Además este estado proporciona información acerca de todas las
actividades de operación, inversión y financiación de la Entidad.
Las principales características del EFE, son entre otras, la de evaluar la habilidad de la Entidad
para generar futuros flujos de efectivo positivos, y la de evaluar la habilidad de la Entidad para
cumplir con sus obligaciones y cumplir con las necesidades de financiamiento externo.
A continuación se expone la conciliación del Estado de Flujo de efectivo y sus equivalentes con
los rubros del balance.
17. DETALLE DEL CONCEPTO FINANCIACIONES
Comprende las partidas, respecto de las cuales deben ser clasificados los deudores, desde el
punto de vista de la calidad de los obligados, antes del cómputo de previsiones por riesgo de
incobrabilidad, registradas en los rubros que se detallan a continuación:
29
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
18. ACTIVIDADES FIDUCIARIAS
23. COMUNICACIÓN “A” 5394: DISCIPLINA DE MERCADO
Con fecha 28 de septiembre de 2010, el directorio de la Entidad decidió aprobar la actuación de En cumplimiento de la Com. “A” 5394, el Banco contará en su sitio de internet (www.itau.com.
ar) en la solapa “http: //www.itau.com.ar/Siteltau/docs/Requisitos_minimos_de_divulgacion-Com. Banco Itaú Argentina S.A. como Fiduciario bajo el contrato de Fideicomiso de Administración
“Fondo Fiduciario Servicio Universal Decreto Nº 558/08”, aprobado por Resolución Nº 7/2009 (y A5394.pdf” con un documento denominado “Requisitos Mínimos de Divulgación - Com.A5394” en
anexos) de la Secretaría de Comunicaciones dependiente del Ministerio de Planificación Federal, el cual se pueden encontrar datos vinculados a la estructura y suficiencia de capital y la exposición
Inversión Pública y Servicios de fecha 14 de enero de 2009. Con fecha 30 de noviembre de 2010 de diferentes riesgos y su gestión.
se firmó el Contrato de Fideicomiso de Administración correspondiente.
24. NORMAS DE PROTECCIÓN A LOS USUARIOS DE SERVICIOS FINANCIEROS
La Entidad actúa como Fiduciario no respondiendo en ningún caso con los bienes propios por
las obligaciones contraídas en la ejecución de sus obligaciones contractuales; éstas solo serán Con fecha 10 de Junio de 2014 el BCRA emitió una serie de circulares (Com.”A” 5590 a 5593), que
satisfechas con y hasta la concurrencia de los bienes fideicomitidos y el producido de los mismos. entraron en vigencia a partir de su emisión, a través de las cuales modificó el régimen normativo
Esta clase de Fideicomisos de Administración son constituidos a fin de administrar activos y/o de préstamos personales y prendarios, profundizando el control sobre tasas de interés, cargos y
comisiones. garantizar diversas obligaciones de terceros, debiendo el fiduciario administrar, conservar y
custodiar los bienes fideicomitidos hasta tanto (i) se acredite el incumplimiento de las obligaciones
del deudor (fiduciante) frente a los acreedores (beneficiarios), oportunidad en la que deberán Adicionalmente, entre las nuevas medidas disponen: a) adopción de un régimen de tasas de
realizarse los mismos, distribuir su producido (neto de gastos) entre todos los beneficiarios y interés de referencia para préstamos personales y prendarios, otorgados a individuos que no sean
(en caso de existir) entregar el remanente al fiduciante, o (ii) se hayan cumplido los términos del considerados MiPymes mediante un tope máximo a ese tipo de plazo por un factor multiplicativo,
contrato, caso en el cual se reintegrarán los bienes fideicomitidos al fiduciante, o a quien éste ubicado entre 1, 25 y 2, 00, dependiendo del tipo de préstamo y del Grupo de Banco; b) introdujo
el concepto de “Costo Financiero Total - Nominal Anual”, con el objeto de evitar distorsiones el indique.
cual se expresará en forma de tasa nominal anual, en tanto por ciento con dos decimales, y se
Al 31 de diciembre de 2014, surge de los Estados Contables trimestrales de “Fondo Fiduciario determinará agregando a la tasa de interés el efecto de las comisiones y cargos asociados a la
Servicio Universal Decreto Nº 558/08”, la siguiente información:
operación, cualquiera sea su concepto; c) las entidades financieras y las emisoras no financieras
de tarjetas de crédito deberán contar con autorización previa del BCRA para aplicar aumentos
de costo de servicios financieros básicos y cambios a los rubros que los integran, la cual deberá
solicitarse por nota al BCRA.
Los efectos derivados de la mencionada normativa a la fecha no han tenido un impacto significativo
en los estados contables de la entidad.
25. POLITICA DE GERENCIAMIENTO DE RIESGOS
19. SITUACIÓN DEL MERCADO FINANCIERO Y DE CAPITALES
1. Responsabilidades y estructura de gobierno de riesgos.
Con fecha 27 de diciembre de 2012, fue promulgada la Ley de Mercado de Capitales Nº 26.831,
que contempla una reforma integral del régimen de oferta pública instituido por la Ley Nº 17.811. Debido a la naturaleza, complejidad y riesgo inherente a las actividades de una entidad financiera,
la Entidad cuenta con un esquema de gobierno corporativo (corporate governance) cuyo objetivo
Entre los temas incluidos en esta ley, relacionados con la actividad de la Sociedad se destacan la es lograr una adecuada administración integral de sus riesgos (crediticio, de liquidez, de mercado,
ampliación de las facultades regulatorias del Estado Nacional en el ámbito de la oferta pública, a operacionales, tasa de interés, estratégico, concentración y reputacional).
través de la CNV, concentrando en este organismo las potestades de autorización, supervisión y
fiscalización, poder disciplinario y regulación respecto de la totalidad de los actores del mercado En dicho esquema existen los siguientes roles y responsabilidades:
de capitales; y la eliminación de la obligatoriedad de reunir la calidad de accionista para que un
Agente intermediario pueda operar en un mercado, permitiendo de esta forma el ingreso de otros • El Directorio:
participantes, y delegando en la CNV la autorización, registro y regulación de diferentes categorías
de agentes.
- Debe asegurarse el desarrollo de políticas, prácticas y procedimientos para la gestión de riesgos,
el establecimiento de límites apropiados y que la Alta Gerencia adopte las medidas necesarias
El 1 de agosto de 2013, se publicó en el boletín oficial el Decreto Nº 1023/2013, que reglamentó para seguir y controlar todos los riesgos significativos de manera consistente con la estrategia y
parcialmente la Ley de Mercado de Capitales y con fecha 9 de septiembre de 2013, se publicó en política aprobadas por el mismo.
el Boletín Oficial la Resolución General Nº 622 de la CNV, aprobando la respectiva reglamentación.
- Exige que el máximo nivel gerencial de la Entidad mantenga un sistema de control interno apropiado
La citada reglamentación implementa un registro de agentes intervinientes en el mercado de que asegure que estos riesgos sean administrados dentro de los parámetros establecidos.
capitales. Para intervenir en cada una de las actividades reglamentadas por esta resolución se
requiere estar inscripto en dicho registro como agente al 31 de diciembre de 2014.
- Integra (a través de sus miembros) total o parcialmente los Comités de Auditoría, de Finanzas,
de Créditos, de Tecnología Informática, y Prevención del Lavado de Dinero ye Financiamiento al
Banco Itaú Argentina S.A. ha sido aprobado como Agente de Liquidación y Compensación y Terrorismo. Los clientes se incorporan al banco previa evaluación “Conozca a su Cliente”.
Agente de Negociación - Integral (en adelante “ALyC y AN Integral”) y Agente Asesor de Mercado
de Capitales (en adelante “AA”) bajo el número 70 de inscripción.
- Recibe de los distintos comités integrados por los ejecutivos del banco, tales como los comités;
Integral de Riegos, de Créditos, Riesgo Operacional, Compliance y Nuevas Iniciativas, de Finanzas,
Asimismo, Banco Itaú Argentina S.A. fue aprobado como Agente de Custodia de Productos de entre otros, las minutas e información (mensual y/o trimestral) con sus recomendaciones para
Inversión Colectiva de Fondos Comunes de Inversión (en adelante “AC PIC FCI”) bajo el número 7 asegurar que los objetivos comerciales se lleven a cabo dentro de adecuados niveles de tolerancia
en el registro de agentes de custodia.
de riesgo, asegurándose que las excepciones a los límites establecidos sean adecuadamente
autorizadas.
Se ha modificado el estatuto de la entidad a fin de exponer en el objeto social de la misma dichas
inscripciones.
- La filosofía de prevención de riesgos está basada en tres líneas de defensa:
20. CUMPLIMIENTO DE LAS DISPOSICIONES PARA ACTUAR EN LAS DISTINTAS - Los ejecutivos a cargo de las diferentes áreas de negocio son responsables de la identificación y
CATEGORIAS DE AGENTES DEFINIDAS POR LA CNV
gerenciamiento del riesgo inherente en sus unidades.
Considerando la operatoria que actualmente realiza Banco Itaú Argentina S.A., y conforme a - El ejecutivo que se desempeña como máximo responsable de Riesgos tiene a su cargo establecer
las diferentes categorías de agentes que establece la Resolución General Nº 622 de la CNV (ver un marco de control que asegure un gerenciamiento y control efectivo de todos los tipos de riesgo
Nota 19), la Entidad se encuentra inscripta ante dicho Organismo en las siguientes categorías a través de áreas que son independientes de las unidades de negocio, las cuales son responsables
de agentes: Agente de Liquidación y Compensación y Agente de Negociación - Integral, Agente del análisis y monitoreo de los mismos.
Asesor de Mercado de Capitales y Agente de Custodia de Productos de Inversión Colectiva de
Fondos Comunes de Inversión.
- La función de Auditoría Interna controla, en forma independiente, la adecuación y efectividad de
los procesos y el control interno.
Asimismo, se informa que el patrimonio neto de la Entidad supera el patrimonio neto mínimo
requerido por dicha norma, el cual asciende a $ 20.500, así como la contrapartida mínima exigida A continuación brindamos información de los principales riesgos que administra la Entidad:
de $ 8.000, que se encuentra constituida con activos disponibles en cuentas abiertas en el B.C.R.A.
2. Riesgo operacional. conforme al siguiente detalle:
La Entidad define al riesgo operacional de la siguiente forma:
Riesgo Operacional: Se entiende por riesgo operacional —concepto que incluye el riesgo legal y de
cumplimiento, y excluye el riesgo estratégico y de reputación—, al riesgo de pérdidas resultantes
de la falta de adecuación o fallas en los procesos internos, de la actuación del personal o de los
sistemas o bien aquellas que sean producto de eventos externos.
- Riesgo legal: comprende, pero no está limitado, a la exposición, sanciones, penalidades, u
21. RG 629 CNV: GUARDA DE DOCUMENTACION
obligación de pagar daños punitivos por incumplimiento de normas y obligaciones contractuales
con terceros.
La entidad guarda la documentación de respaldo de sus operaciones contables y de su gestión en
espacios adecuados que aseguren su conservación e inalterabilidad, conforme lo establece la RG - Riesgo de cumplimiento: es la potencial pérdida monetaria o el daño en la reputación proveniente
CNV Nº 629, en sus instalaciones de Victoria Ocampo 360, piso 8º. Adicionalmente, encomienda a de falta de conformidad o violaciones a las leyes, reglas, regulaciones, políticas internas y externas,
AdeA S.A., el depósito de documentación no comprendida en el artículo 5º inciso a.3) Sección del prácticas prescriptas o estándares éticos.
Capítulo V del Título II de las NORMAS (N.T. 2013 y mod.), así como aquella documentación que
reviste antigüedad, la cual se encuentra alojada en sus depósitos de Planta 3, ubicados en Ruta La Entidad cuenta con procesos documentados para efectuar la identificación, medición, monitoreo
36, Km 31.500 - Bosques, Florencio Varela, Provincia de Buenos Aires.
y control de los riesgos identificados estableciendo roles y responsabilidades entre las diferentes
áreas tendientes a lograr una adecuada comprensión y cuantificación de los riesgos, manteniendo
22. TRANSFERENCIA ACCIONES BANELCO
un adecuado ambiente de control interno que asegure la integridad de los procesos, y abarcando
tanto los procesos internos como los procesos subcontratados y los riesgos relacionados a la
Banco Itaú Argentina S.A. ha transferido la totalidad de su participación accionaria en continuidad de negocios.
Banelco S.A. a favor de Visa Argentina S.A. Dicha operación se enmarca en un proyecto de
integración entre Banelco S.A. y Visa Argentina S.A. de la cual Banco Itaú Argentina S.A. es Cada unidad de negocios es responsable de identificar y reportar las pérdidas operacionales que
también accionista.
se produzcan asegurando la integridad de la información presentada para analizar las causas
30
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
que generaron las mismas y tomar las medidas preventivas necesarias. Asimismo, las distintas específica de un grupo de clientes, canal de originación, existencia y tipo de excepciones al
gerencias de la Entidad efectúan un seguimiento y monitoreo sobre cualquier cambio regulatorio momento de la aprobación).
y/o legal y existiendo procedimientos para incorporar dichos cambios a las operaciones y procesos.
Recupero de créditos:
3. Riesgo de Crédito
Las financiaciones que ingresan en atraso reciben pronta atención y son administrados centralmente
El riesgo de crédito se origina en la posibilidad de pérdida originada en la falta de repago de por la función especializada de cobranzas y recupero de activos. Esta función es una componente
los fondos o devolución de los activos en los plazos y condiciones previamente acordados clave dentro del ciclo del crédito y la filosofía subyacente es la de proceder a la cobranza en
contractualmente con los clientes.
forma apropiada y oportuna. Se emplean para ello herramientas de gestión adecuadas para el
gerenciamiento del volumen involucrado (p. ej.: sistema de administración de cartera en situación
Este riesgo es administrado por medio de una estructura de gobierno con mandato claramente de gestión prejudicial y judicial, reportes de gestión y eficiencia del proceso de cobranzas).
definido y autoridades delegadas. El Directorio delega diversos tipos de autoridades a los comités
de créditos y comité de política de créditos para la aprobación de propuestas de crédito. Estos Riesgo de Contraparte
comités, a su vez, delegan autoridad de crédito dentro de sus límites, primeramente basado en un
criterio ajustado por el riesgo crediticio involucrado.
Control de Riesgos realiza el cálculo diario del riesgo de contraparte de las operaciones activas de
derivados, considerando el Riesgo de Crédito Potencial de acuerdo a lo establecido en las normas
A su vez, existe una especialización dentro de la estructura comercial y de administración del del B.C.R.A. y del Accionista, realizando los procesos de actualización de las volatilidades de las
riesgo de crédito de acuerdo al tipo de cliente y/o producto crediticio, según sean personas divisas en forma periódica, evaluando la metodología y proponiendo modificaciones a las reglas
físicas, pequeños comercios, pequeña y mediana empresa, grandes empresas, con el objeto de cuando sea necesario.
efectuar una correcta evaluación del riesgo crediticio. Los procesos y estructuras de aprobación,
seguimiento y control de los créditos difieren según se trate de créditos comerciales, de consumo Riesgo País
o comerciales asimilables a la cartera de consumo, según se explica a continuación:
Riesgo de sufrir pérdidas en inversiones y créditos a individuos, sociedades y gobiernos por
• Segmento de Créditos Comerciales:
la incidencia de acontecimientos de orden económicas, político y social ocurridos en un país
extranjero.
Proceso/Estructura de Aprobación:
Se realiza un seguimiento mensual de indicadores para controlar la significatividad del mismo. En
La aprobación de créditos se realiza a través de la asignación de límites o márgenes por deudor, caso de superar los límites establecidos, se accionarán los mecanismos de corrección
entendiéndose como tal una empresa individual o un grupo de empresas que conformen un
conjunto económico, según la normativa del B.C.R.A. Los límites de crédito incluyen todas las 4. Riesgo de Mercado
modalidades o facilidades crediticias que requiera un deudor (p. ej.: préstamos, garantías u
operaciones derivadas con riesgo de mercado). Las aprobaciones de los límites se formalizan La gestión de riesgo de mercado es el proceso por el cual el Banco monitorea y controla los
mediante un documento integral que reúne toda la información relevante de respaldo a la decisión riesgos de variaciones en las cotizaciones de mercado de los instrumentos financieros, con el
crediticia.
objetivo de optimizar la relación riesgo-retorno, valiéndose de la estructura de límites, modelos y
herramientas de gestión adecuadas.
Existen diferentes niveles de aprobación crediticia, en función a la calificación interna asignada a
los deudores, el monto total del límite de crédito y las garantías ofrecidas.
El área de Control de Riesgos es responsable por ejecutar las actividades diarias de medición,
evaluación y análisis del riesgo al cual esta expuesto Banco Itaú Argentina S.A., según el gobierno
Las máximas facultades crediticias locales recaen en diversos Comités de Crédito, según el tipo corporativo y acompañando las acciones necesarias para la readecuación de la posición y/o la
de cartera.
categoría de riesgo. Para ello, Banco Itaú Argentina S.A. cuenta con un proceso estructurado
de comunicación y flujo de informaciones y de esta manera suministra herramientas para el
Los Comités de créditos están conformados por las máximas autoridades locales en materia seguimiento por parte de los Comités Superiores. La Gerencia de Control de Riesgos depende
crediticia conjuntamente con funcionarios del área comercial, teniendo solo los funcionarios de de la Dirección de Riesgos y Compliance. Es un área independiente de las áreas de negocios y de
crédito poder de voto sobre la decisión final.
auditoría.
A los efectos del seguimiento y monitoreo de la cartera comercial, se cuenta con un Comité de El proceso de gestión de riesgo de mercado ocurre dentro del gobierno corporativo a través de
Monitoreo Mensual, en donde se ve la evolución de la misma con distintos enfoques con el objetivo límites aprobados específicamente para este fin. Cubre desde el seguimiento de indicadores
de analizar su comportamiento histórico y presente, y tomar decisiones estratégicas sobre el agregados de riesgo (nivel de cartera) hasta límites granulares, garantizando efectividad y
comportamiento futuro esperado.
cobertura de control. Los límites son monitoreados y controlados diariamente y los excesos son
informados y discutidos en las Comisiones competentes. Los informes de riesgo utilizados por las
Cobranzas: El Banco cuenta con un equipo dedicado al monitoreo diario de los vencimientos como áreas de negocios son emitidos diariamente por el área de Control de Riesgos. A partir del próximo
así también cuenta con sistemas de alertas que le permiten detectar situaciones de morosidad ejercicio los límites serán informados por el Holding y validados localmente por la Gerencia de
potencial. De esta manera, puede realizar gestiones conjuntamente con el área comercial con el Control de Riesgos.
objetivo de anticipar la situación de mora.
Se incluye en la valuación de Riesgo de Mercado la Cartera de Negociación que comprende las
Una vez agotadas las instancias de negociación con aquellos clientes morosos, este mismo operaciones con instrumentos financieros, inclusive derivados, realizadas con la intención de
equipo es quien mantiene la relación con los estudios jurídicos externos a los efectos de realizar negociación en el corto plazo o destinadas a la cobertura de otros elementos de cartera. Son
un seguimiento de las acciones iniciadas.
operaciones destinadas a la obtención de beneficios con movimientos de precios efectivos o
esperados en el corto plazo.
• Segmento de Créditos de Consumo:
El proceso de valuación de riesgo de mercado es el siguiente:
Proceso/Estructura de Aprobación:
• Detección: El control de Riesgo de Mercado es realizado a través de la descomposición del riesgo
Las aprobaciones de créditos individuales o campañas que involucran productos crediticios en factores, entendiendo por factor de riesgo cualquier parámetro de mercado cuya variación
poseen límites y necesidades de aprobación claramente establecidos, donde se contempla la produzca alteraciones en los resultados del Banco (tasas de interés, tipos de cambio, precio de
necesidad de aprobación de mayor nivel de autoridad dependiendo del monto involucrado, la títulos públicos, etc) El proceso de control identifica y cuantifica diariamente las estrategias y
exposición crediticia total con el cliente, el nivel de riesgo o la existencia de alguna excepción o exposiciones del Banco a los distintos factores de riesgo, de manera tal de garantizar una correcta
desviación de los criterios de aceptación aprobados.
gestión del portafolio.
La evaluación y aprobación del riesgo de crédito de portafolio se encuentra fundamentada en una • Medición: Las principales herramientas utilizadas para la medición de los riesgos de mercado
conjunción de:
son: Valor en Riesgo Estadístico (Value At Risk - VaR); Cálculo de Pérdidas en Escenarios de
Stress; Análisis de Gaps; Pérdida Máxima o Stop Loss y DV01 por factor de riesgo y plazo.
- Diferentes niveles de autoridades individuales para aprobación crediticia asignadas a los oficiales
centralizadamente en función de la experiencia y formación.
A los fines de observar los límites definidos en conformidad con ltaú Unibanco Holding SA, Banco
Itaú Argentina S.A estima sus exposiciones en base a los escenarios definidos.
- La utilización de herramientas estadísticas de probada robustez en la discriminación del riesgo
de crédito.
• Monitoreo: El proceso de monitoreo se realiza a través de la evaluación de modelos, proceso de
valuación (Pricing) y evaluación del riesgo, mediante procedimientos diarios de control, incluyendo
- Evaluación directa e indirecta de capacidad de repago y/o garantías.
criterios formales de back test a los fines de garantizar un buen nivel de calidad en la información
brindada por sus modelos de control de riesgo.
- Control y monitoreo de las excepciones a los criterios de aceptación de riesgo correspondiente.
5. Riesgo de Tasa de Interés
Proceso de Monitoreo e Información:
El Riesgo de Tasa de Interés es entendido como la posibilidad de que se produzcan cambios
Los métodos de otorgamiento de créditos están determinados por la naturaleza del producto y la en la condición financiera de una entidad como consecuencia de fluctuaciones en las tasas de
información disponible.
interés, pudiendo tener efectos adversos en los ingresos financieros netos de la entidad y en su
valor económico. La gestión de riesgo de tasa es el proceso por el cual el Banco monitorea y
En el caso de individuos, y complementariamente para cierto tipo de financiaciones a pequeñas controla los riesgos de variaciones en las tasas de mercado de los instrumentos financieros, con
empresas, se utilizan técnicas basadas en el uso de modelos de puntuación estadística a lo largo el objetivo de optimizar la relación riesgo-retorno, valiéndose de la estructura de límites, modelos
del ciclo de vida del crédito. En otros casos, métodos intuitivos convencionales, basados en el y herramientas de gestión adecuadas, para las operaciones de no negociación.
cumplimiento de los parámetros establecidos en el criterio de aceptación aprobado, son aplicados
para la decisión crediticia centralizada.
El área de Control de Riesgos es responsable por ejecutar las actividades diarias de medición,
evaluación y análisis de los riesgos a los cuales esta expuestos Banco Itaú Argentina S.A., según
Un diverso rango de técnicas de análisis de comportamiento crediticio es aplicado a los diferentes el gobierno corporativo y acompañando las acciones necesarias para la readecuación de la
productos y agrupamientos de productos.
posición y/o la categoría de riesgo. Para ello, Banco Itaú Argentina S.A. cuenta con un proceso
estructurado de comunicación y flujo de informaciones y de esta manera suministra herramientas
Las Bancas de Consumo y Comercial cuentan con un sistema de seguimiento de los distintos para el seguimiento por parte de los Comités Superiores. La Gerencia de Control de Riesgos
portafolios de crédito que permite la detección temprana de desviaciones con relación a la calidad depende de la Dirección de Riesgos y Compliance. Es un área independiente de las áreas de
de crédito estimada como meta a controlar.
negocios y de auditoría.
El seguimiento mencionado permite amplia versatilidad en cuanto a la periodicidad y apertura El proceso de gestión de riesgo de tasa ocurre dentro del gobierno corporativo a través de límites
de las carteras de acuerdo al criterio que se considere relevante (por ejemplo: producto, fecha aprobados específicamente para este fin. Cubre desde el seguimiento de indicadores agregados
de originación, campaña o programa de marketing, región o sucursal, característica demográfica de riesgo (nivel de cartera) hasta límites granulares, garantizando efectividad y cobertura de
31
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
control. Los límites son monitoreados y controlados diariamente y los excesos son informados La definición de esta estrategia incluye de manera ordenada y sistemática, aspectos operacionales
y discutidos en las Comisiones competentes. Los informes de riesgo utilizados por las áreas de y financieros, abarcando información actual y futura relacionada a:
negocios son emitidos diariamente por el área de Control de Riesgos. A partir del próximo ejercicio
los limites serán informados por el Holding y validados localmente por la Gerencia de Control de • Líneas de negocio.
Riesgos.
• Necesidad de capital.
Se incluye en la valuación de Riesgo de Tasa la Cartera de No Negociación que comprende las
operaciones no clasificadas en la Cartera de Negociación. Son operaciones sobre las cuales no se • Gestión de riesgos y controles internos.
tiene intención de negociación en el corto plazo. Su composición puede incluir derivados.
• Asistencia de los accionistas.
El proceso de valuación de riesgo de tasa es el siguiente:
• Actividades de filiales y otros entes.
• Detección: El control de Riesgo de Mercado es realizado a través de la descomposición del riesgo
• Complementación de actividades y negocios dentro del grupo económico. en factores, entendiendo por factor de riesgo cualquier parámetro de mercado cuya variación
produzca alteraciones en los resultados del Banco (tasas de interés, tipos de cambio, precio de
títulos públicos, etc.) El proceso de control identifica y cuantifica diariamente las estrategias y • Mecanismos de seguimiento.
exposiciones del Banco a los distintos factores de riesgo, de manera tal de garantizar una correcta
• Justificación de desvíos e introducción de cambios con respecto a otros planes de negocios. gestión del portafolio.
Como parte del desarrollo del plan de negocios y de la estrategia, la gerencia de riesgos y el área • Medición: Las principales herramientas utilizadas para la medición de los riesgos de mercado
de economía, proyecta al menos dos escenarios alternativos estresados para los cuales se calcula son: Valor en Riesgo Estadístico (Value At Risk - VaR); Cálculo de Pérdidas en Escenarios de
la evolución mensual de los saldos patrimoniales, los resultados, la necesidad de capital y otras Stress; Análisis de Gaps; Pérdida Máxima o Stop Loss y DV01 por factor de riesgo y plazo.
informaciones similares a las proyectadas por el escenario base.
A los fines de observar los límites definidos en conformidad con Itaú Unibanco Holding SA, Banco
Estos escenarios tienen en cuenta los riesgos identificados por la entidad como relevantes junto Itaú Argentina S.A. estima sus exposiciones en base a los escenarios definidos.
con las políticas y métodos de medición y monitoreo adoptados por la gerencia de riesgos así
como el detalle de los planes de contingencia a aplicar a cada riesgo y los procedimientos y
• Monitoreo: El proceso de monitoreo se realiza a través de la evaluación de modelos, proceso de
condiciones de implementación.
valuación (Pricing) y evaluación del riesgo, mediante procedimientos diarios de control, incluyendo
criterios formales de back test a los fines de garantizar un buen nivel de calidad en la información
También se aclara en el desarrollo de este plan los requerimientos de capital incluyendo las
brindada por sus modelos de control de riesgo.
posibles fuentes de capitalización disponibles, junto con los montos y las fechas estimadas para
esos requerimientos.
6. Riesgo de Liquidez
• Riesgo de Concentración, entendido como el riesgo a las exposiciones o grupos de exposiciones
La gestión del riesgo de liquidez busca garantizar liquidez suficiente a fin de respaldar potenciales con características similares —tales como corresponder al mismo deudor, contraparte o garante,
salidas de recursos en situaciones de stress de mercado, como también la compatibilidad entre área geográfica, sector económico o estar cubiertas con el mismo tipo de activo en garantía—, con la
las captaciones y los plazos y la liquidez de los activos.
posibilidad de generar pérdidas significativas o un cambio significativo en el perfil de riesgo de la entidad.
El Banco posee una estructura dedicada al monitoreo, control y análisis del riesgo de liquidez, a A los efectos del seguimiento y monitoreo del nivel de concentración, se analizan los niveles de
través de modelos de proyecciones de las variables que afectan el flujo de caja y el nivel de reserva concentración por nombre, grupo económico y sector económico presentándose en los Comités
en moneda local y extranjera.
correspondientes.
Además, establece directrices y límites cuyo cumplimiento es analizado periódicamente en Por otro lado, se realiza un cálculo de Capital Económico incluyendo concentración por nombre y
comités técnicos con el objetivo de garantizar un margen de seguridad adicional a las necesidades por sector económico.
mínimas proyectadas. Las políticas de gestión de liquidez y los límites asociados son establecidos
con base en escenarios prospectivos revisados periódicamente y en las definiciones de la alta • Riesgo Reputacional, entendido como el riesgo presente y futuro de que las ganancias o el
administración.
patrimonio de la entidad se vean afectados por una opinión pública negativa. Afecta la capacidad
de la institución de establecer nuevas relaciones o servicios, o continuar sirviendo a las relaciones
El proceso de valuación de riesgo de liquidez es el siguiente:
ya existentes. Este riesgo puede exponer a la institución a juicios, pérdidas financieras o a una
disminución en la base de clientes. Es la posibilidad de pérdida en que incurre una entidad por
• Detección: El control del Riesgo de Liquidez utiliza escenarios creados en conjunto con Tesorería, desprestigio, mala imagen, publicidad negativa, cierta o no, respecto de la institución y sus prácticas
para evaluar el impacto de las variables que afectan el nivel de liquidez y el descalce ya sea de de negocios, que cause pérdida de clientes, disminución de ingresos o procesos judiciales.
plazo o de volumen, entre cobros y pagos. A partir de estos escenarios, son controlados los
riesgos de insuficiencia de recursos, provocados por el nivel de liquidez o por el descalce del flujo Estructura: Gestores del Riesgo Reputacional son todas las áreas del Banco y funcionarios.
de caja, con el objeto de garantizar la continuidad de los negocios.
Gestión: El objetivo principal es identificar los eventos de riesgo que pueden afectar estas
• Medición: Los principales instrumentos utilizados para el control de riesgo de liquidez son la expectativas, para lo cual es importante considerar toda fuente de información interna y externa y
construcción de escenarios, backtests, monitoreos del plan de contingencia, cálculo de caja también considerar toda la información histórica disponible que sirva como fuente de prevención
mínimo y control diario de la reserva. Adicionalmente se calculan diariamente indicadores de y monitoreo.
Basilea III de Liquidez de corto plazo (LCR) y largo plazo (NSFR) y Horizonte de Supervivencia
(HS45).
Por lo cual es se destacan las acciones de:
• Monitoreo: Los niveles de liquidez y sus variaciones significativas son monitoreadas y discutidas - Gestionar las experiencias, expectativas y percepciones de los grupos de interés.
periódicamente con el Comité Ejecutivo y Director de Riesgos y Compliance. Así también, son
- Facilitar el reclutamiento y la retención del personal calificado. definidas y avaladas las políticas, niveles de liquidez y el plano de contingencia por el Comité
Ejecutivo y el Director de Riesgos y Compliance. Los escenarios de liquidez, plano de contingencia
y el nivel mínimo de caja son revisados permanentemente por el área de Control de Riesgos y - Ganar la confianza de los clientes sobre los productos de la organización y sobre la organización
actualizados conforme a la evolución de las líneas de producto y de servicios de las unidades de en sí misma.
negocio.
- Mantener y generar valor para la compañía.
7. Otros Riesgos administrados por el Banco:
8. Pruebas de Stress
• Riesgo estratégico, entendido como el riesgo procedente de una estrategia de negocios
Las pruebas de estrés son evaluaciones de la posición financiera del Banco en escenarios inadecuada o de un cambio adverso en las previsiones, parámetros, objetivos y otras funciones
severamente adversos pero posibles. Constituyen una herramienta importante dentro del enfoque que respaldan esa estrategia.
integral de riesgos, dado que sus resultados inciden en la toma de decisiones de negocios.
Así una estrategia inadecuada es aquella en la cual los supuestos o premisas definidas con
La metodología de pruebas de estrés está diseñada de modo tal que constituya un marco sólido que anterioridad para el desarrollo de la misma se cumplen, pero los resultados y objetivos esperados
cumpla con las principales consideraciones sugeridas por las mejores prácticas y los requerimientos no son los proyectados inicialmente bajo esas condiciones resultando en el incumplimiento de la
normativos. En la construcción del programa, participan principalmente las áreas de Control de estrategia en cuestión.
Riesgos, Planeamiento y Control de Gestión, buscando contar con la participación del personal
calificado y experto para lograr una adecuada medición del riesgo ante distintos escenarios.
Por otro lado, un cambio adverso es aquel que genera una variación significativa en los supuestos
o premisas utilizadas para el desarrollo de la estrategia trayendo como consecuencia el
26. POLÍTICA DE TRANSPARENCIA EN MATERIA DE GOBIERNO SOCIETARIO
incumplimiento de la misma.
El Directorio
La Gerencia de Planeamiento y Contabilidad desarrolla anualmente el plan de negocios de la
entidad, el mismo tiene como principales objetivos y responsabilidades:
Estructura de Administración y Control.
• Definir la estrategia de negocio adoptada por la entidad, junto con la instrumentación de políticas La administración de Banco Itaú Argentina S.A. está a cargo del Directorio, cuyos miembros son
y la proyección de las metas y objetivos fijados para su logro a presentar al B.C.R.A.
elegidos por la Asamblea de Accionistas.
• Reflejar el impacto de lo mencionado en el punto anterior en el balance mediante la proyección El estatuto social de Banco Itaú Argentina S.A. determina que el Directorio estará compuesto por
de valores a 2 años a presentar al B.C.R.A.
un mínimo de 3 (tres) y un máximo de 11 (once) miembros, los cuales durarán en los cargos un
ejercicio, pudiendo ser reelegidos.
• Informar los supuestos macroeconómicos en los que se fundamentan las proyecciones.
De acuerdo al estatuto social, los cargos del Directorio, son los siguientes: Presidente,
• Analizar el comportamiento del banco en distintos escenarios estresados a presentar al B.C.R.A.. Vicepresidente 1º y Directores.
En la elaboración del plan de negocios se tiene en cuenta los objetivos definidos por el accionista El Gerente General es responsable, frente al Directorio de la implementación y seguimiento del
controlante y el directorio, y en función de las variables macroeconómicas informadas por el plan de negocio sustentable del Banco, garantizando el cumplimiento de las reglamentaciones
B.C.R.A., como de las proyectadas puntualmente por el área de economía del banco, se desarrolla vigentes y del código de ética, liderando y supervisando la gestión de los miembros del Comité
un plan de acción mediante el cual cumplir estos objetivos.
Ejecutivo (en adelante “EXCO”).
32
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
El Directorio está integrado de la siguiente manera:
(Suboficiales de Controles Internos y Riesgos) dependiente de la Gerencia de Compliance es la
encargada de reportar al responsable del Área afectada.
- Presidente: Ricardo Villela Marino.
A los efectos de monitorear el perfil de riesgo del Banco y de sus Subsidiarias, el Directorio
- Vicepresidente: César Alberto Blaquier.
periódicamente toma conocimiento de los riesgos identificados y su evolución correspondiente
recibiendo el informe sobre los puntos tratados en el comité de Riesgos Operacionales, Compliance
- 1 Director Titular: Claudia Graciela Nieto.
y Nuevas Iniciativas, en el cual se evalúa continuamente la calidad y la adecuación de la estructura
de controles y su funcionamiento; se analizan los impactos de normas regulatorias en términos de
- 2 Directores Suplentes. Roberto Alejandro Fortunati y Alberto Fernándes.
Compliance; entre otros puntos a tratar.
A continuación se incluyen los antecedentes profesionales de los Directores de Banco Itaú Además de lo expuesto, dentro de los reportes enviados al accionista controlante, se encuentra el
Argentina S.A.:
reporte mensual de la gestión de riesgo y de compliance conteniendo en detalle toda la información
relacionada principalmente con:
Ricardo Villela Marino: El Sr. Villela es Bachiller en Ingeniería Mecánica expedido por la Escuela
• Actuaciones/recomendaciones/fiscalizaciones de órganos reguladores. Politécnica de la Universidad de Sao Paulo, Brasil. Asimismo, se graduó en la Facultad de Administración
de Empresas del Massachussetts Institute of Technology (MIT Sloan School of Management),
• Procesos administrativos en curso. Cambridge, Estados Unidos, con una Maestría en Administración de Empresas con especialización en
Administración Financiera. Presta servicios en el Banco desde el año 2002. Las áreas de experiencia
• Alteración del ambiente normativo. desempeñadas en el Banco y en su accionista controlante en Brasil, entre otras, son: desde el año 2002
al 2003, Jefe de Inteligencia de Negocios; desde el año 2003 al 2004, Jefe de la Mesa de Derivativos;
Alta Gerencia
desde abril de 2004 a abril de 2005, Director Gerente; desde abril de 2005 a abril de 2006, Director
Gerente Senior y desde septiembre de 2006 hasta la actualidad se desempeña como Director Titular Gerencia General:
del Banco, ocupando el cargo de Presidente del Banco para el ejercicio en curso.
El Directorio ha creado una Gerencia General a cargo del Sr. Sergio Feldman. La Gerencia General
César Alberto Blaquier: El Sr. Blaquier es Licenciado en Administración de Empresas recibido en tiene a su cargo llevar adelante las funciones ejecutivas de la administración.
la Universidad de Belgrano, Especialista en Negocios Internacionales graduado en la Universidad
de California, Los Ángeles, Estados Unidos y graduado en Administración de Empresas en la Sergio Feldman: El Sr. Feldman es Ingeniero Industrial egresado de la Universidad de Buenos Aires.
Universidad de Harvard, Massachussets, Estados Unidos. Se ha desempeñado en cargos Se ha desempeñado en la rama bancaria desde el año 1987 en Citibank, Banco de Crédito Argentino
gerenciales dentro del sistema financiero como Gerente Comercial de BankBoston N.A. Argentina y BankBoston/Standard Bank, en las áreas de Operaciones, Planning & MIS, Marketing y Banca
desde 1997 hasta el año 2003 y como Director Ejecutivo de BankBoston N.A. Chile desde 2004 a Individuos. Se encuentra vinculado al Banco desde noviembre de 2008, a cargo de la Gerencia General.
2007. El 27 de abril de 2007 fue designado Director Titular del Banco, asumiendo dicho cargo el
23 de enero de 2008 luego del dictado de la Resolución Nº 11 del Directorio del B.C.R.A. del 16 de De esta Gerencia General dependen las siguientes Direcciones y Gerencias de Primera Línea:
enero de 2008 que aprobó su designación. En la reunión del directorio del Banco del 3 de mayo de
2010 asumió el cargo de Vicepresidente del Banco.
(i) Dirección Banca Corporativa y de Inversión;
Claudia Graciela Nieto: La Sra. Nieto es Contadora Pública Nacional graduada por la Universidad (ii) Dirección de Tesorería;
de Buenos Aires y Directora de Empresas Certificada por el Instituto Gobernancia Empresarial y
(iii) Dirección de Administración y Finanzas; Pública y la Asociación de Dirigentes de Empresas. Anteriormente, se desempeñó como Socia de
Accenture de la práctica de Servicios Financieros con responsabilidades a nivel local y regional
(iv) Dirección Comercial; para varias líneas de servicios. Es Directora Estatutaria del Banco desde febrero 2011.
(v) Dirección de Operaciones, Sistemas y Tecnología;
Roberto Alejandro Fortunati: El Sr. Fortunati es Abogado, graduado en la Universidad de Buenos
Aires en 1979. Actualmente es socio del Estudio Beccar Varela luego de la fusión del mismo con (vi) Dirección de Riesgos y Compliance;
el estudio Fortunati & Asociados. Anteriormente se desempeñó como director de asuntos legales
de Citibank, Sucursal Argentina, así como de Amoco Argentina Oil Company. Es miembro del (vii) Dirección de Personas y
directorio de varias compañías, miembro del Consejo Consultivo de la Escuela de Derecho de la
universidad Torcuato Di Tella.
(viii) Gerencia de Gestión de Procesos y Eficiencia.
Alberto Fernándes: El Sr. Fernándes es Ingeniero de Producción recibido en la Escuela Politécnica de Cabe mencionar que la Dirección de Auditoría y la Gerencia de Seguridad de la Información
la Universidad de Sao Paulo, Brasil y graduado en Economía en la Escuela de Economía, Negocios, dependen directamente del Directorio estatutario.
Administración y Contabilidad (FEA), de la Universidad de Sao Paulo, Brasil. Las áreas de experiencia
Directores Ejecutivos y Gerentes de Primera Línea: desempeñadas en Banco Itaú BBA S.A. (“Banco Itaú BBA”), entre otras, son: Director Regional de
marzo de 2003 a diciembre de 2004 y Director Vicepresidente Ejecutivo desde diciembre 2004 hasta
Los Directores Ejecutivos y Gerentes de Primera Línea del Banco que se detallan a continuación la actualidad. Con fecha 29 de abril de 2008 fue designado Director Suplente del Banco.
supervisan las operaciones del día a día, cumpliendo funciones ejecutivas dentro del Banco,
reportando al Directorio del mismo. El Organo de Fiscalización
El Estatuto del Banco prevé la constitución de una Comisión Fiscalizadora compuesta por 3
miembros titulares (“Síndicos Titulares”) y 3 miembros suplentes (“Síndicos Suplentes”). De
acuerdo con la Ley de Sociedades Comerciales y las normas del Banco Central, los síndicos
titulares y suplentes deben controlar la legalidad de los actos de gestión y gobierno de la Entidad.
Los síndicos titulares y suplentes no participan en la administración de los negocios y no pueden
tener funciones gerenciales. Ellos son responsables, entre otras cosas, de la preparación del
informe a los accionistas analizando los estados contables de cada ejercicio.
Los síndicos titulares y suplentes son designados por la asamblea ordinaria anual, por un ejercicio,
pudiendo ser reelectos. En caso de ausencia temporaria o permanente de los síndicos titulares los
síndicos suplentes actúan como aquellos.
Otros Aspectos del Directorio.
El Directorio de Banco !tau Argentina S.A., entre otros aspectos, es responsable de:
• Velar que se cumpla un continuo proceso de divulgación del Programa de Ética de Itaú Unibanco
Holding S.A. en las unidades internacionales, con la finalidad de garantizar el alineamiento y la
consistencia de procedimientos en todos los países.
El comité de ética, es un órgano importante cuyo objetivo es asegurar el pleno ejercicio de la ética
en el ambiente de trabajo y en los negocios.
A los efectos de asegurar el cumplimiento de los principios y valores societarios establecidos
por Itaú Unibanco Holding S.A., Banco ltaú Argentina S.A. cuenta con un código de ética y la
política interna que regula el mismo funciona de manera conjunta con la controlante remitiendo
información sobre las reuniones realizadas por el Comité de Ética a la Gerencia de Ética de Itaú
Unibanco Holding S.A..
A los efectos de orientar acerca de los temas del Código de Ética Corporativo se realizan tareas
de comunicación y capacitación, para concientizar a colaboradores y gestores de su importancia.
• Controlar que los niveles gerenciales tomen los pasos necesarios para identificar, evaluar,
monitorear, controlar y mitigar los riesgos asumidos.
• Asegurar que se desarrollen políticas, prácticas y procedimientos para la gestión de riesgos,
según lo definido por las respectivas políticas en las cuales se establecen los límites apropiados
y que la alta gerencia adopte las medidas necesarias para seguir y controlar todos los riesgos
significativos de manera consistente con la estrategia y política aprobadas por el Directorio.
Definición de Riesgos - Riesgo Operativo - Riesgo de Cumplimiento, el Banco tiene establecido
Indicadores de Riesgos y el seguimiento de las observaciones de Auditorías Internas, Externas y
de Reguladores Externos, junto a la estructura de Gobierno de Riesgo Operativo y de Compliance.
Los Comités Sectoriales de Riesgo y Compliance, le permiten a la Alta Gerencia tener un
permanente contacto con la evolución de sus riesgos y la manera en que estos son mitigados o
sus planes de acción implementados y el adecuado seguimiento normativo. La estructura de Socir
33
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
Antecedentes Directores Ejecutivos
• Comité de Control de Riesgo de Crédito
A continuación se incluyen los antecedentes profesionales de los Directores Ejecutivos:
• Comité Integral de Riesgos.
Juan Cristóbal O’Connor: El Sr. O’Connor es Licenciado en Administración de Empresas egresado Información relativa a los Comités del Banco
de la Universidad de Buenos Aires. Ha realizado una Maestría en Finanzas en la Universidad del
CEMA. Se encuentra vinculado al Banco desde marzo de 2008, fecha de su designación como Comité Ejecutivo (EXCO)
Gerente de la Mesa de Clientes y Productos Estructurados de la Banca Corporativa y de Inversión.
Actualmente se desempeña como Director de la Banca Corporativa y de Inversión.
El Comité Ejecutivo es el órgano encargado de dotar al Banco de agilidad en su funcionamiento y
al mismo tiempo formalidad en la toma de las decisiones. Este comité se reúne semanalmente, con
Fernando Francisco Ferrari: El Sr. Ferrari es Físico egresado de la Universidad de Sao Paulo, Brasil. el Gerente General a la Cabeza, a fin de tratar todos los temas que hagan a la gestión ordinaria del
Se encuentra vinculado al Banco desde 1997, desempeñándose como funcionario en Banco Itaú Banco y que por su importancia deban ser considerados por este comité.
Brasil. Desde su designación en abril de 2007 hasta la actualidad, se desempeña como Director
de la Tesorería del Banco.
El Gerente General es responsable, frente al Directorio de la implementación y seguimiento del
plan de negocio sustentable del Banco, garantizando el cumplimiento de las reglamentaciones
Rogerio Oliveira Ribeiro: El Sr. Oliveira Ribeiro es Licenciado en Ciencias Estadísticas egresado de vigentes y del código de ética, liderando y supervisando la gestión de los miembros del Comité
la Universidad Sao Paulo, Brasil. Obtuvo una maestría en Ciencias Estadísticas de la Universidad Ejecutivo.
de Sao Paulo, Brasil y una maestría en Administración de Empresas en la University of Chicago,
Graduate School of Business, Estados Unidos. Se encuentra vinculado al Banco desde 1996,
La organización ejecutiva del Banco está compuesta por tres niveles de unidades organizacionales
desempeñándose como funcionario del Banco Itaú Brasil. Desde abril de 2007 a la actualidad se
de dirección y gerencias:
desempeña como Director de Administración y Finanzas del Banco.
Beatriz de la Torre: La Sra. de la Torre es Licenciada en Sistemas, egresada de la Universidad
Tecnológica Nacional. Ingresó al Banco en mayo de 2009, fecha en que fue designada como
Directora de la Banca Minorista. Desde el año 2014 fue designada como Directora Comercial.
Mauricio González Botto: El Sr. González Botto es Ingeniero Industrial egresado de la Universidad
de la República Oriental del Uruguay. Obtuvo una maestría en Administración de Empresas de
Harvard University, Estados Unidos. Se encuentra vinculado al Banco desde febrero de 2007. Comité CST
Desde su ingreso hasta la actualidad se desempeña como Director de Operaciones Sistems y
Tecnología.
Este comité es encabezado por el Director de Tesorería y se reúne mensualmente. Sus atribuciones
son: a) presentación de coyuntura macroeconómica y política, nacional e internacional, con foco
Gastón Alberto Mooney: El Sr. Mooney es Licenciado en Administración egresado de la Universidad en las variables que influyen en los negocios del Banco; b) presentación de saldos de balance y de
Argentina de la Empresa (UADE - CABA), y obtuvo una maestría en Administración de Empresas de evolución de los mismos, abiertos por monedas, segmentos y productos. Análisis del cumplimiento
Kellog Graduate School of Business en Chicago, Estados Unidos. Se encuentra vinculado al Banco de los planes de fondeo y de originación de activos; c) presentación de relevamientos de tasas de
desde Enero de 1995, y desde su ingreso hasta la actualidad se ha desempeñado como Gerente interés de mercado y “Peer Banks”. Decisiones sobre posicionamiento y modificaciones de la curva
de la Red de Sucursales desde Julio de 2005, Director Comercial de la Banca de Individuos desde de tasas; d) presentación de balances comparativos e indicadores de relaciones patrimoniales de
Junio de 2009, y como Director de Riesgos y Compliance desde Marzo de 2014.
Itaú vs. “Peer Banks”; e) presentación del consumo de límites de riesgo de Mercado y de Liquidez.
Decisiones sobre pedidos de modificación de límites superiores; f) presentación de proyecciones
Silvia Susana Calvani: La Sra. Calvani es Licenciada en Psicología egresada de la Universidad mensuales de balance y resultados. Seguimiento y ajustes al plan de negocios; g) decisión sobre
Nacional de la Plata. Cursó el Programa Ejecutivo de Desarrollo Directivo en el IAE, Universidad iniciativas de negocios presentadas por cualquiera de los participantes. En general se tratan temas
Austral. Se encuentra vinculada al Banco desde noviembre de 2001. Las áreas de experiencia que afectan la generación de activos y pasivos y márgenes financieros.
desempeñadas en el Banco son: desde su ingreso hasta enero de 2007, Gerente de Recursos
Humanos y desde febrero de 2007 a la actualidad, Directora de Personas.
Comité de Auditoria
Rodolfo G. Ricci Goyenola: El Sr. Ricci Goyenola, es Ingeniero Industrial Mecánico egresado de El Comité de Auditoría tiene como función principal vigilar el adecuado funcionamiento de los
la Universidad de la República en Uruguay y tiene un posgrado en Economía. Inició su carrera sistemas de control interno a través de su evaluación periódica. El mismo debe también contribuir
profesional en el Citibank en al año 1997. En el año 1999 comenzó a trabajar en ex BankBoston a la mejora de la efectividad de los controles internos; revisar los informes emitidos para la auditoría
Uruguay, desarrollándose en diferentes posiciones. En el año 2007 se incorporó al Banco Itaú interna, comisión fiscalizadora o cualquier otro órgano de contralor; y revisar periódicamente el
en Argentina, donde se ha desempeñado como Gerente de Desarrollo de Canales Comerciales, cumplimiento de las normas de independencia de los auditores externos.
luego como Gerente de Procesos y Operaciones de Banca Minorista, teniendo en la actualidad a
su cargo la Dirección de Gestión de Procesos y Eficiencia.
Comité de Tecnología Informática
Otros Órganos de Administración o de Fiscalización del que son Miembros los Directores, el Es el encargado de definir la política de tecnología y de velar por el adecuado funcionamiento del
Gerente General, los Directores Ejecutivos
entorno informático del Banco, contribuyendo a la mejora de la efectividad del mismo. Es en este
sentido que el mismo tiene como principales obligaciones: (a) evaluar en forma periódica el Plan
Rogerio Oliveira Ribeiro: El Sr. Oliveira ocupa el cargo de Director Titular en Itaú Asset de Sistemas y Tecnología y revisar su grado de cumplimiento; b) revisar los informes emitidos
Management S.A.S.G.F.C.I. y Presidente del Directorio de Itrust Servicios Inmobiliarios S.A.I.C. por las auditorías relacionadas con el ambiente de Tecnología Informática y Sistemas, y velar por
la ejecución, por parte de la Gerencia General, de acciones correctivas tendientes a regularizar
Fernando Francisco Ferrari: El Sr. Ferrari ocupa el cargo de Vicepresidente en Itrust Servicios o minimizar las debilidades observadas, y (c) mantener una comunicación oportuna con los
Inmobiliarios S.A.I.C. y de Presidente en Itaú Valores S.A..
funcionarios de la Gerencia de Auditoría Externa de Sistemas de la Superintendencia de Entidades
Financieras y Cambiarias, en relación con los problemas detectados en las inspecciones actuantes
Mauricio Miguel González Botto: El Sr. González Botto se desempeña como Director Titular en en la entidad y con el monitoreo de las acciones llevadas a cabo para su solución
Itrust Servicios Inmobiliarios S.A.I.C. y en Itaú Valores S.A..
Comité de Seguridad de la Información
Comités
Su función es la de establecer, mantener, actualizar e implementar las políticas de seguridad de
La Entidad ha conformado una serie de comités con la finalidad de implementar las políticas
la Información presentando nuevos proyectos de mejora en la seguridad de la información. Debe
definidas por el Directorio. A continuación se describen la misión, objetivos y responsabilidades
también analizar indicadores de gestión y seguridad, informar incidentes de seguridad relevantes
de dichos comités:
y evaluar el correcto desarrollo del Plan Operativo y Estratégico de la Gerencia. Se frecuencia es
mensual.
Banco Itaú Argentina S.A. define Comité de auditoría y otros Comités adicionales a los exigidos
por el B.C.R.A., en sus Manuales de Organización.
Comité de Control y Prevención del Lavado de Dinero y del Financiamiento del Terrorismo
Los mismos son los siguientes:
Este comité es el encargado de velar por la planificación, coordinación, implementación,
seguimiento y control de las normas relativas a lavado de dinero. Para el cumplimiento de esta • Comité Ejecutivo (EXCO)
función el Comité de Control y Prevención del Lavado de Dinero tiene como función vigilar el
cumplimiento del programa integral y permanente de capacitación, entrenamiento y actualización • Comité CST
en la materia al personal, vigilar el cumplimiento del monitoreo de operaciones, considerar los
informes de Prevención del Lavado de Dinero sobre las operaciones analizadas y decidir entre sus • Comité de Auditoría
miembros si una operación debe o no ser informada a los organismos de contralor.
• Comité de Tecnología Informática
Asimismo, este comité debe vigilar el cumplimiento de las recomendaciones que surjan de los
Informes Trimestrales de la Auditoría Externa sobre Control y Prevención del Lavado de Dinero y • Comité de Seguridad de la Información
tomar conocimiento de los informes de resultado de las inspecciones del Banco Central y de los
temas tratados en las reuniones de la Comisión de Lavado de Activos ABA. • Comité de Control y Prevención del Lavado de Dinero y del Financiamiento del Terrorismo
• Comité de Ética
Comité de Crisis
Ante una situación de emergencia que afecte a clientes y/o áreas internas, el Comité de Crisis • Comité de Crisis
es el encargado de elaborar planes de acción, coordinar los planes de respuesta, y gerenciar la
reanudación de los negocios. • Comité de Riesgos Operacionales, Compliance y Nuevas Iniciativas
• Comité de Crédito y Cobranzas-Banca Minorista
Comité de Riesgos Operacionales, Compliance y Nuevas Iniciativas
• Comité de Crédito de Banca Empresas
Este comité es el encargado de evaluar continuamente la calidad y la adecuación de la estructura
de controles y su funcionamiento y de analizar los impactos de normas regulatorias en términos
• Comité de Crédito de Banca Corporativa y de Inversión
de compliance.
• Comité de Administración de Riesgos Financieros local (“CARF Local”)
Debe también aprobar o rechazar las propuestas de nuevas iniciativas en función de los riesgos
identificados y discutir, evaluar y decidir sobre hechos y acciones que afecten globalmente el
• Comité de Remuneraciones e Incentivos Económicos al Personal
Sistema de Controles Internos y Compliance.
34
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
Comité de Crédito y Cobranzas-Banca Minorista
Estructura Societaria:
Es el comité encargado de definir las políticas de créditos para la Banca Minorista. Una de sus
principales funciones es la de revisar y ajustar las políticas existentes, adecuándolas a los efectos
de acompañar los eventuales cambios en los objetivos del negocio, cambios de contexto, o
cambios en la cartera. Asimismo, se encarga, entre otras cuestiones, de: a) definir nuevas políticas
de cobranzas para la Banca Minorista; b) definir y monitorear estrategias de recupero de la cartera
minorista; y c) de definir innovaciones y acciones que aseguren maximizar el recupero, minimizando
el impacto comercial sobre el cliente.
Comité de Crédito de Empresas
El Comité de Crédito de Banca Empresa tiene como principales funciones las de fijar límites de
crédito, aprobar operaciones de crédito a clientes o grupos económicos y proponer al directorio
límites de crédito y aprobación de operaciones de crédito a clientes o grupos económicos que
excedan la facultad del comité de crédito plataforma.
Comité de Crédito de Banca Corporativa y de Inversión
El Comité de Crédito de Banca Corporativa y de Inversión tiene como principales funciones
Información relativa a sus prácticas de incentivos económicos al personal las de fijar límites de crédito, aprobar operaciones de crédito a clientes o grupos económicos
y proponer al directorio límites de crédito y aprobación de operaciones de crédito a clientes o
grupos económicos que excedan la facultad del comité de crédito.
Política de Incentivos económicos al Personal
Banco Itaú Argentina S.A. posee una política general que regula la determinación de las Comité de Administración de Riesgos Financieros local
compensaciones de su personal.
El Comité de Administración de Riesgos Financieros local tiene como principales funciones analizar
y acompañar el nivel de riesgo del Banco; determinar límites internos, siempre y cuando están Asimismo, dentro del marco de esta política general, existen dos políticas específicas, la política
alineados con los límites superiores; y analizar los riesgos inherentes a las nuevas actividades de de Administración de la remuneración fija, y la política de Incentivos variables al personal, todas
negocio.
ellas aprobadas oportunamente por el Directorio.
Comité de Remuneraciones e Incentivos Variables Económicos al Personal
Teniendo en cuenta que la estructura y los criterios de remuneración deben ser consistentes con
el código de ética, los principios básicos, la estrategia global del Banco y el estilo de gestión
Este comité es el encargado de vigilar que el sistema de incentivos económicos al personal sea buscado, el propósito de la política general es:
consistente con la cultura, los objetivos, los negocios a plazo, la estrategia y el entorno de control
de la entidad, según se formule en la pertinente política. Este comité se reunirá como mínimo dos
- Mantener criterios de equidad interna y externa. (Coherencia).
veces al año.
- Considerar la compensación según el valor agregado de cada puesto y de cada unidad de Comité de Control de Riesgo de Crédito
negocio (Diferenciación).
El Comité de Control de Riesgo de Crédito es liderado por el Gerente de Control de Riesgos.
Sus principales atribuciones son las de realizar el seguimiento y control del riesgo de crédito - Reconocer el desempeño de cada persona. (Individualidad).
de las carteras y segmentos; la definición de políticas y procesos de control de riesgo de
crédito y evaluación del riesgo de las alteraciones en las políticas de crédito y de nuevos - Servir de orientación para el logro de los objetivos de cada área, premiando la consecución de
productos.
los mismos (Orientación de la acción).
Comité Integral de Riesgos
- Retener al personal y permitir atraer nuevo personal. (Atracción y retención).
Es el Comité encargado de consolidar información de los distintos riesgos, teniendo una visión
La compensación a los funcionarios está conformada por una remuneración fija, acompañada por
integral. Propone al Directorio los niveles de Tolerancia al Riesgo y realiza el seguimiento de los
una parte variable, sujeta al cumplimiento de objetivos individuales (cuantitativos y cualitativos) y
indicadores definidos dentro de la normativa de Tolerancia al Riesgo. Establece acciones de
conjuntos, contemplando niveles adecuados de riesgos en la estructura del sistema de incentivos
mitigación ante desvíos considerados relevantes, determina las exposiciones a ser reportadas
económicos al personal.
al Directorio, e informa al mismo los aspectos relevantes relacionados con la gestión Integral de
Riesgos.
El proceso de definición de la remuneración fija contempla:
Políticas relativas a los conflictos de intereses
- Posicionamiento en la banda salarial asociada al puesto (referencia interna)
Banco Itaú Argentina S.A. recomienda abstenerse de tomar decisiones cuando haya conflicto
de intereses que impidan desempeñarse adecuadamente en sus obligaciones con la entidad. - Alineación versus mercado de la compensación total anual.
Según la “Política de Ética del Banco Itaú”, la diligencia debida se obtiene por medio de la difusión
de valores entre los colaboradores de Itaú, y del fortalecimiento de una mentalidad volcada
- Resultados obtenidos en las herramientas que integran el Programa de gestión de Performance
al perfeccionamiento de las relaciones que mantenemos con los demás públicos de interés
Corporativo (aplica exclusivamente para promociones y ajustes).
(stakeholders).
La compensación variable es en efectivo y su pago está relacionado con el nivel de cumplimiento Para concretar ese objetivo, la Administración de la Política de Ética Corporativa Itaú establece
de los objetivos fijados a nivel individual (cuantitativo: grado de cumplimiento, de cada colaborador, dos líneas de acción independientes: el Programa de Educación Continua en Ética y el Sistema
de las metas acordadas en el contrato anual; cualitativo: coeficiente de ajuste basado en un criterio de Compliance Ético. Ambos fueron desarrollados con la convicción que la adopción de códigos
de ética y conducta, además de hacer más justa, eficiente y pedagógica la aplicación de medidas meritocrático), grupal y global del Banco (principales indicadores de rendimiento de la compañía).
disciplinarias, debe fortalecer la “cultura moral de la empresa”.
Las medidas que el Banco toma para mitigar los riesgos se mencionan en la política de “Incentivos
En síntesis, esas dos líneas de acción pretenden auxiliar a los Directores, Gerentes, Jefes y variables económicos al personal” considerando la independencia entre las áreas de negocios y
colaboradores a que tomen decisiones que:
las de control en la determinación de las metas que definen sus incentivos, y la objetividad de las
fuentes de información en la determinación del grado de cumplimiento alcanzado.
- no afecten la reputación de Itaú ni la dignidad de sus colaboradores;
El órgano responsable de supervisar los procesos relacionados con las compensaciones es el
- no perjudiquen a otras empresas y organizaciones;
“Comité de remuneraciones e incentivos variables económicos al personal”, presidido por el
Director de Personas, siendo parte del mismo un Director Estatutario Independiente, el Gerente
- sean ecológicas y socialmente responsables;
General, el Director de Riesgos y Compliance, el Director de Administración y Finanzas, el Gerente
de Administración, Compensaciones y MIS de personas, y el Gerente de Compensaciones y
- Comunicación de Desvíos Éticos.
Beneficios.
La Estructura organizacional
El Banco tiene una práctica de compensación variable diferida. Son elegibles dentro de este
esquema solo las personas consideradas como tomadores de riesgo. Dicha práctica supone la
Banco Itaú Argentina S.A. define por medio de su Manual de la Organización, las responsabilidades entrega diferida, por un período de tres años, de parte de la retribución variable que perciban en
y facultades de la Alta gerencia. Las actualizaciones a dicho manual se realizan a través de acta de función de sus responsabilidades. De esta manera, el Banco procura gestionar niveles adecuados
Directorio previo tratamiento por el Comité Ejecutivo.
de riesgos en la estructura del sistema de incentivos económicos al personal, que privilegien
resultados sostenibles, no solamente a corto plazo sino también, a mediano y largo plazo.
Estructura propietaria
Política de conducta en los negocios y/o código de ética
Banco Itaú Argentina S.A. es una sociedad de capital cerrado, que no efectúa oferta pública de sus
acciones. Los accionistas de la Entidad son:
El accionista controlante realiza un continuo proceso de divulgación del Programa de Ética de
Itaú Unibanco Holding S.A. en las unidades internacionales, con la finalidad de garantizar el
- Itaú Unibanco S.A., que posee una participación accionaria representativa del 99% del capital
alineamiento y la consistencia de procedimientos en todos los países.
social.
Comité de Ética - Banco Itaú BBA S.A., que posee una participación accionaria representativa del 1% del capital
social.
El Comité de Ética es el encargado de evaluar permanentemente la actualidad y pertinencia del
El órgano de gobierno de Banco Itaú Argentina S.A. es la Asamblea de accionistas, cuya código de ética del Banco así como determinar las acciones necesarias para su divulgación y
actividad se centra en el tratamiento de todos los aspectos societarios que deben ser tratados diseminación de los más elevados estándares de conducta ética dentro del Banco. Este comité es
en Asamblea de conformidad con la Ley Nº 19.550 de Sociedades Comerciales y normas el encargado de asumir los casos de mayor gravedad de violación del código de ética y deliberar
complementarias.
sobre la interpretación de su texto.
35
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
Comité de ética y procedimientos en casos de desvíos de conducta:
1. Sanciones aplicadas en sumarios en trámite
El comité de ética es un órgano importante cuyo objetivo es asegurar el pleno ejercicio de la ética A la fecha de los presentes estados contables, el Banco Itaú Argentina S.A. y sus funcionarios no
en el ambiente de trabajo y en los negocios.
poseen sanciones de ningún tipo como consecuencia de la instrucción de sumarios actualmente
en trámite iniciados por el Banco Central de la República Argentina y/o la Comisión Nacional de
A nivel local participan del mismo:
Valores y/o la U.I.F. y/o la Superintendencia de Seguros de la Nación.
Líder:
2. Sumarios iniciados
- Gerente General.
Asimismo, los sumarios iniciados a la entidad por parte del B.C.R.A., notificados al 31 de diciembre
de 2014 y que actualmente se encuentran en trámite, son los siguientes:
Participantes:
2.1 Con fecha 3 de junio de 2008, la Superintendencia de Entidades Financieras y Cambiarias del
Banco Central de la República Argentina notificó la apertura del sumario penal cambiario Nº 3.816,
- Director de Administración y Finanzas.
Expte. Nº 100.876/05 imputando al Banco y a las personas que, durante el período cuestionado
—Diciembre de 2001 / Junio de 2002— ocupaban los cargos de: Vicepresidente 1ro. y Director
- Director de Personas.
General Ejecutivo; Directores del Comité Ejecutivo y Financiero y Gerente de Riesgos, por los
siguientes hechos: Operaciones con títulos observadas por la Gerencia Principal de Exterior y
- Director de Riesgos y Compliance.
Cambios del Banco Central de la República Argentina, como transacciones que supuestamente
habrían sido perfeccionadas en violación de la normativa cambiaria aplicable en dicho momento.
Puntualmente, se atribuye a los mencionados, la supuesta simulación de la compraventa de títulos - Director Estatutario.
valores para encubrir operaciones de cambio que posibilitaron la realización de transferencia de
divisas al exterior indebidas y sin autorización. El 22 de julio de 2008 se presentó el descargo - Director de Auditoría.
correspondiente argumentando entre otras defensas que las operaciones observadas no
constituyeron bajo ningún punto de vista “operaciones cambiarias” y la única oferta y demanda
- Gerente de Control Interno y Compliance.
que se afectó fue la cotización de los títulos involucrados, todo lo cual no es ilegal. Planteando
asimismo la falta de tipicidad y la ausencia de dolo por parte de los sumariados.
- Gerente de Asuntos Legales.
A la fecha de los presentes Estados Contables, ni el Banco Itaú Argentina S.A. ni los funcionarios
- Gerente de Relaciones Laborales y Administración de Personal.
involucrados han sido sancionados en el presente sumario.
Invitados:
2.2 Con fecha 22 de Septiembre de 2010, la Superintendencia de Entidades Financieras y
Cambiarias del Banco Central de la República Argentina notificó la apertura del sumario penal
- Director y/o Gerente del área del/los empleado/s relacionados con los hechos evaluados.
cambiario Nº 4.443, Expte. Nº 100.183/06 imputando al Banco y a las personas que, entre
septiembre de 2005 y enero de 2006, ocuparon los cargos de: Gerente de Operaciones; Gerentes
y asistentes de Clientes de Sucursales: Lavalle; San Isidro; Las Fieras y Libertador; Jefe de - Gerente de Seguridad.
Comercio Exterior y Cambios, por ciertas operaciones de cambio realizadas con clientes de la
entidad que se encontraban inhabilitados para operar en cambios por el Banco Central de la
A los efectos de asegurar el cumplimiento de los principios y valores societarios establecidos
República Argentina. Con fecha 3 de noviembre de 2010, se presentó el descargo planteando
por Itaú Unibanco Holding S.A., Banco Itaú Argentina S.A. cuenta con el Manual de Organización
entre otros argumentos defensivos la nulidad absoluta de todo lo actuado, ausencia de imputación
AG20 y trabaja de manera conjunta con el accionista controlante remitiendo información sobre las
subjetiva y dolo por parte de los sumariados.
reuniones realizadas por el Comité de Ética a la Superintendencia de Ética y Ombudsman de Itaú
Unibanco Holding S.A..
A la fecha de los presentes Estados Contables, ni el Banco Itaú Argentina S.A. ni los funcionarios
involucrados han sido sancionados en el presente sumario.
El Comités de Ética de Banco Itaú Argentina S.A. hace llegar un informe anual de sus actividades
y deliberaciones a la Comisión Superior de Ética del accionista controlante con el agregado de
2.3 Con fecha 16 de septiembre de 2011 la Superintendencia de Entidades Financieras y Cambiarias que la Superintendencia de Ética y Ombudsman (“SEO”) realiza un monitoreo del clima ético de la
del Banco Central de la República Argentina notificó la apertura del sumario penal cambiario Nº 4.745, organización bianualmente por medio de los colegiados de ética en sus subsidiarias.
Expte. Nº 100.202/06, imputando al Banco y a las personas que, entre Septiembre y Noviembre de
2005, ocupaban los cargos de: Director de Operaciones e Informática; Gerente de Operaciones; Jefe
A los efectos de orientar acerca de los temas del Código de Ética Corporativo se realizan tareas
de Back Office Mesa de Dinero y Gerente de Mercado / Responsable por Posiciones Cambiarias, por
de Comunicación y capacitación, para concientizar a los nuevos colaboradores de su importancia.
ciertas operaciones del Banco que supuestamente habrían sido perfeccionadas en exceso a cierto
Asimismo, están previstos e-learnings de ética.
límite regulatorio y, en supuesta violación de la normativa cambiaria aplicable en dicho momento.
Puntualmente, la Resolución menciona que se habría verificado un exceso al límite establecido por
Banco Itaú Argentina S.A. disponibiliza en su site www.itau.com.ar dicho código para conocimiento la Comunicación “A” 4308 en la adquisición y/o ventas netas de títulos a través de operaciones
público y dispone de una adherencia digital de todos sus funcionarios al mismo.
de cambio concretadas con fondos provenientes de la Posición General de Cambios, durante el
trimestre de septiembre, octubre y noviembre de 2005. El 17 de octubre de 2011 se presentó el
Control sobre el lanzamiento de nuevos productos.
descargo planteando entre otros argumentos la ausencia de prueba de la infracción imputada, falta
de tipicidad adecuada y ausencia de dolo por parte de los sumariados.
Adicionalmente, ante el lanzamiento de nuevos productos, son analizados los riesgos relativos a
su implantación, de acuerdo al proceso definido en la política interna de Aprobación de Nuevas A la fecha de los presentes Estados Contables, ni el Banco Itaú Argentina S.A. ni los funcionarios
Iniciativas que posee como uno de sus objetivos la verificación del cumplimiento de las normas involucrados han sido sancionados en el presente sumario.
internas y externas.
2.4 Con fecha 3 de agosto de 2012, la Superintendencia de Entidades Financieras y Cambiarias del
La gerencia de Riesgo Operativo realiza la coordinación y control del proceso de evaluación de Banco Central de la República Argentina notificó la apertura del sumario penal cambiario Nº 5.069,
Productos y garantiza que se haya solicitado a todas las áreas evaluadoras relacionadas con el Expte. Nº 100.424/07 imputando al banco y a las personas que, entre Agosto y Octubre de 2006
producto en análisis, la elaboración de opiniones y que estén en conformidad con los plazos ocuparon los cargos de: Director de Operaciones e Informática; Gerente de Operaciones; Jefe de
establecidos.
Back Office Mesa de Dinero y Gerente de Mercado / Responsable por Posiciones Cambiarias,
por ciertas operaciones del Banco que habrían sido perfeccionadas en supuesto exceso a cierto
límite regulatorio y, en supuesta violación de la normativa cambiaria aplicable en dicho momento. Como resultado de esta validación, los comentarios de las áreas junto con una matriz de riesgos
Concretamente, se atribuye a los imputados haber transgredido en el trimestre agosto/octubre de productos son elevados al Comité de Riesgos Operacionales, Compliance y Nuevas iniciativas.
de 2006, el límite dispuesto por la Comunicación “A” 4308 y modificatorias, para operaciones de
cambio con fondos propios de su Posición General de Cambios destinados a la adquisición y/o
De acuerdo con los niveles de alzadas establecidos corporativamente, el producto también es
venta de títulos. Con fecha 31 de agosto de 2012 se presentó el descargo planteando la nulidad
enviado, en los casos que lo ameriten para su aprobación, al Comité de Productos de la Sociedad
de la resolución, ausencia de prueba de la infracción, falta de tipicidad adecuada y ausencia de
controlante.
dolo por parte de los sumariados. A la fecha de los presentes Estados Contables, ni el Banco Itaú
Argentina S.A. ni los funcionarios involucrados han sido sancionados en el presente sumario.
El Directorio delega en el Comité local de Riesgos Compliance y Nuevas Iniciativas la aprobación
de los Nuevos productos, siendo informado en forma semestral de las aprobaciones efectuadas,
2.5 Con fecha 4 de febrero de 2013, la Superintendencia de Entidades Financieras y Cambiarias del
a través de las actas de dicho Comité.
Banco Central de la República Argentina notificó la apertura de sumario financiero Nº 1.374, Expte.
Nº 100.537/12, imputando al Banco y al Vicepresidente 1ro en su carácter de máxima autoridad al
27. PLAN DE IMPLEMENTACION PARA LA CONVERGENCIA HACIA LAS NIIF.
momento del hecho imputado —Mayo 2010—, los siguientes hechos: Presentación extemporánea
de documentación relacionada con la designación de autoridades, de acuerdo a lo previsto por
Con fecha 12 de febrero de 2014, el B.C.R.A. publicó la Comunicación “A” 5541 mediante la la Comunicación “A” 3700 del B.C.R.A. El correspondiente descargo fue presentado en el BCRA
cual estableció los lineamientos de un plan de convergencia hacia normas internacionales de por esta entidad con fecha 13 de febrero de 2013, argumentando —entre otras defensas— que la
información financiera (en adelante “NIIF”) para las entidades bajo su supervisión.
instrucción de un sumario en este caso, resulta excesivo ya que apunta a castigar una inobservancia
meramente formal, existiendo asimismo, ausencia de perjuicio concreto.
De acuerdo al plan dado a conocer, durante el año 2015 las entidades financieras deberán
presentar una conciliación de los principales rubros de activo, pasivo y patrimonio neto respecto A la fecha de los presentes Estados Contables, ni el Banco Itaú Argentina S.A. ni el funcionario
de los importes que resultarían de aplicar las normas que el B.C.R.A. dicte en el marco del proceso involucrado ha sido sancionado en el presente sumario.
de convergencia hacia las NIIF. Se establece asimismo que las entidades deberán preparar sus
estados financieros de apertura a partir del 1 de enero de 2017, para ser tomados como base 2.6 Con fecha 13 de febrero de 2014, la Superintendencia de Entidades Financieras y Cambiarias del
comparativa del ejercicio a iniciarse el 1 de enero de 2018 en el cual las entidades deberán Banco Central de la República Argentina notificó la apertura de un sumario penal cambiario Nro. 5.514
comenzar a registrar sus operaciones y variaciones patrimoniales de acuerdo con las normas que - Expte. Nº 100.193/08 imputando al Banco y a la persona que entre Octubre de 2008 y Enero de 2009,
el B.C.R.A. dicte en el marco del proceso de convergencia mencionado.
ocupaba el cargo de Gerente de Operaciones, por el siguiente hecho: Venta de moneda extranjera a
personas físicas inhabilitadas por el Banco Central de la República Argentina para operar en el Mercado
28. SANCIONES APLICADAS A LA ENTIDAD Y SUMARIOS INICIADOS POR EL BCRA.
Único y Libre de Cambios. El 31 de marzo de 2014 se presentó el escrito de defensa planteando entre
otras defensas la falta de tipicidad adecuada y ausencia de dolo por parte del sumariado.
Conforme lo establecido por la Comunicación “A” 5689, emitida el 8 de enero de 2015, se detalla
a continuación las sanciones y sumarios que han sido notificadas a la entidad al 31 de diciembre A la fecha de los presentes Estados Contables, ni el Banco Itaú Argentina S.A. ni el funcionario
de 2014:
involucrado ha sido sancionado en el presente sumario.
36
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
37
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
38
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
39
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
40
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
41
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
42
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
43
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
1.2. Sociedades consolidadas
1.2.1. Itaú Asset Management S.A. Sociedad Gerente de Fondos Comunes de Inversión
Al 31 de diciembre de 2014, los totales de activo, pasivo, patrimonio neto y resultados de la
sociedad controlada utilizados como base para su consolidación son los siguientes:
1.2.2. Itaú Valores S.A.
Al 31 de diciembre de 2014, los totales de activo, pasivo, patrimonio neto y resultados de la
sociedad controlada utilizados como base para su consolidación son los siguientes:
(*) Las normas contables aplicadas por la sociedad controlante se exponen en la Nota 1.1 a los
estados contables consolidados y las principales diferencias entre las normas aplicadas y las
normas contables profesionales vigentes en la Ciudad Autónoma de Buenos Aires se detallan en
Nota 4 a los estados contables individuales.
2. CRITERIOS DE VALUACIÓN Y EXPOSICIÓN
Los estados contables de las sociedades controladas señaladas en la Nota 1.2 han sido preparados
sobre la base de criterios similares a los aplicados por Banco Itaú Argentina S.A. para la elaboración
de sus estados contables individuales, en lo referente a la valuación de activos y pasivos y medición
de resultados, con la excepción del reconocimiento del impuesto a las ganancias por el método
del impuesto diferido por aplicación de las normas contables profesionales vigentes en la Ciudad
Autónoma de Buenos Aires.
Dado que las sociedades controladas mantienen registrado el efecto del reconocimiento del
impuesto diferido hasta el 31 de diciembre de 2014, y al solo efecto de la consolidación, se procedió
a ajustar los saldos registrados por las sociedades controladas por dicho concepto, de modo de
aplicar un criterio contable homogéneo al aplicado por Banco Itaú Argentina S.A.
3. PARTICIPACIÓN DE TERCEROS EN ENTIDADES O EMPRESAS CONSOLIDADAS
1.1. Itaú Asset Management S.A. Sociedad Gerente de Fondos Comunes de Inversión
La composición de los intereses complementarios en el rubro “Participación de terceros en
entidades o empresas consolidadas” del estado de situación patrimonial al 31 de diciembre de
NOTAS A LOS ESTADOS CONTABLES CONSOLIDADOS CON SOCIEDADES
2014 es de $ 11.961 (al 31 de diciembre de 2013: $ 5.217), y corresponde a Itaú Unibanco S.A.
CONTROLADAS (ART. 33 - LEY DE SOCIEDADES COMERCIALES Nº 19.550) AL 31 DE
DICIEMBRE DE 2014
1.2. Itaú Valores S.A. Presentadas en forma comparativa.
(en miles de pesos)
La composición de los intereses complementarios en el rubro “Participación de terceros en
1. BASES DE PREPARACIÓN DE LA INFORMACIÓN Y SOCIEDADES CONTROLADAS
entidades o empresas consolidadas” del estado de situación patrimonial al 31 de diciembre de 2014
es de $ 617 (al 31 de diciembre de 2013: $ 561), y corresponde a Itrust Servicios Inmobiliarios S.A.I.C.
1.1. Bases de preparación
4. BIENES DE DISPONIBILIDAD RESTRINGIDA
Los estados contables consolidados presentados como información complementaria han sido
preparados de acuerdo con las bases y criterios de valuación expuestos en las notas a los estados
Los estados contables consolidados incluyen los bienes de disponibilidad restringida mencionados
contables individuales de la Entidad. Dichos estados contables, con sus respectivas Notas y
en Nota 5 a los estados contables individuales de Banco Itaú Argentina S.A.
Anexos, deben leerse en forma conjunta con los presentes estados contables consolidados.
La acción del Mercado de Valores de Buenos Aires que posee Itaú Valores S.A., valuada al 31 de El estado de situación patrimonial consolidado de Banco Itaú Argentina S.A. con sus sociedades
diciembre de 2014 a $ 3.200 (al 31/12/2013: $ 3.200), se encuentra prendada a favor del Mercado controladas Itaú Asset Management S.A. Sociedad Gerente de Fondos Comunes de Inversión e
Itaú Valores S.A. (ex Itaú Sociedad de Bolsa S.A.) al 31 de diciembre de 2014 y sus respectivos de Valores de Buenos Aires S.A.
estados de resultados y de flujo de efectivo y sus equivalentes consolidados correspondientes a
los ejercicios finalizados el 31 de diciembre de 2014 y 2013, fueron preparados de acuerdo con
los procedimientos establecidos por las normas contables del B.C.R.A. y los establecidos en la
Resolución Técnica Nº 21 de la F.A.C.P.C.E. en tanto éstos sean compatibles con dichas normas.
Dichos procedimientos consisten básicamente en la acumulación de los importes de rubros
asimilables y en la eliminación de saldos y resultados por operaciones entre la sociedad controlante
y sus controladas.
Los porcentajes de participación en el capital social y en los votos de estas sociedades, son los
siguientes:
- Itaú Asset Management S.A. Sociedad Gerente de Fondos Comunes de Inversión: (en pesos)
44
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
de 2014, (iv) el incremento de 45% en intereses por adelantos que alcanzó al 31 de diciembre de
2014 $ 945.336, mientras que al 31 de diciembre de 2013 fue de $ 653.875, (v) el incremento del
351% por resultado neto de títulos públicos y privados alcanzando la suma de $ 290.481 al 31 de
diciembre de 2014, mientras que al 31 de diciembre de 2013, dicha suma ascendía a $ 64.413, (vi)
el incremento del 76% por otros ingresos financieros pasando de $ 134.424 al 31 de diciembre de
2013 a $ 236.331 al 31 de diciembre de 2014, (vii) el incremento del 56% por intereses por otros
préstamos en 31 de diciembre 2014 por $ 1.653.323 y en 31 de diciembre 2013 por $ 1.057.657.
Egresos Financieros
Los Egresos Financieros del Banco aumentaron un 71% al 31 de diciembre de 2014 en comparación
con el ejercicio anterior. Los egresos financieros comprendieron:
Las principales variaciones en egresos financieros fueron dadas por: (i) el incremento de los intereses
por depósitos a plazo fijo, ascendiendo al 31 de diciembre de 2014 a $ 1.337.257 y $ 751.907 para
RESEÑA INFORMATIVA CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO ECONÓMICO FINALIZADO el ejercicio anterior, (ii) el incremento de los intereses por otras obligaciones por intermediación
EL 31 DE DICIEMBRE DE 2014
financiera, pasando de $ 147.455 en diciembre 2013, a $ 224.147 al 31 de diciembre de 2014, y (iii)
Presentada en forma comparativa con el ejercicio anterior.
el incremento de los intereses por préstamos interfinancieros recibidos - Call recibidos pasando a
(en miles de pesos)
$ 50.817 al 31 de diciembre de 2014, y siendo de $ 29.243 para el 31 de diciembre de 2013, (iv) otros
egresos financieros se incrementaron de $ 201.486 al 31 de diciembre de 2013 a $ 321.341 al 31 de
La información incluida en la presente reseña informativa es adicional a los estados contables diciembre de 2014, (v) el incremento del aporte al fondo de garantía de los depósitos pasando de
consolidados al 31 de diciembre de 2014 de Banco Itaú Argentina S.A., por lo que para un análisis $ 15.194 al 31 de diciembre de 2013 a $ 28.496 al 31 de diciembre de 2014.
más detallado debe ser leída en conjunto con la mencionada información.
Cargo por Incobrabilidad de Préstamos y Otros Créditos
1. RESUMEN DEL ESTADO DE RESULTADOS
Al 31 de diciembre de 2014, el cargo por incobrabilidad fue de $ 293.073, 72% superior a la suma
El siguiente cuadro detalla la evolución de los resultados del Banco al 31 de diciembre de 2014 con de $ 170.412, del ejercicio anterior.
información comparativa correspondiente con los ejercicios 2013 y 2012:
Ingresos por servicios netos
Los ingresos por servicios netos en los ejercicios indicados comprendieron a:
El resultado contable al 31 de diciembre de 2014 fue una ganancia de $ 557.693, representando
$ 321.159 más de ganancia respecto del ejercicio anterior. Si bien los Egresos Financieros se
incrementaron en un 71%, el Resultado Neto por Intermediación Financiera logró un incremento del
103%, que sumado al incremento de las Utilidades Diversas en un 123%, hicieron que el Resultado
antes del Impuesto a las Ganancias ascendiera a $ 899.961, lo que representa una ganancia 114%
mayor a la del ejercicio anterior; el cargo por el Impuesto a las Ganancias fue de $ 342.268.
Ingresos Financieros
Los Ingresos Financieros del Banco se incrementaron un 60% al 31 de diciembre de 2014, en
comparación con el ejercicio anterior. En dichos ejercicios, los ingresos financieros comprendieron:
Al 31 de diciembre de 2014, los ingresos por servicios alcanzaron $ 1.047.466, mostrando un
crecimiento del 64% con respecto a los $ 640.452 del ejercicio anterior.
Se registró un incremento en la comisión por seguros de 4451%, cuya suma alcanza $ 75.956 al
31 de diciembre de 2014, y $ 1.669 para diciembre 2013. Las comisiones vinculadas con IBBA se
incrementaron un 222% respecto al ejercicio comparativo. Se registró un incremento del 51% por
comisiones en descuentos por ventas con tarjetas, cuya suma alcanza $ 55.929 al 31 de diciembre
de 2014, y $ 37.044 para diciembre 2013 así como también se incrementaron los derechos de
emisión de tarjetas de créditos en un 186% y los mantenimientos de paquetes de tarjetas en un
108% en concordancia con el incremento de la cartera del banco.
Del mismo modo, al 31 de diciembre de 2014, los egresos por servicios se incrementaron un 42%,
pasando de $ 106.778 a $ 151.234.
Las principales variaciones en ingresos financieros se observan en: (i) el incremento de un 900% por
intereses por disponibilidades pasando de $ 2 en 2013 a $ 20 para 2014, (ii) el incremento del 69% Gastos de Administración
de intereses por préstamos al sector financiero pasando de $ 94.306 al 31 de diciembre de 2013 a
$ 159.636 al 31 de diciembre de 2014, (iii) el incremento del 128% de intereses por préstamos de El siguiente cuadro muestra los componentes de los gastos de administración para los ejercicios
tarjeta de crédito pasando de $ 175.194 al 31 de diciembre de 2013 a $ 398.986 al 31 de diciembre indicados:
45
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
Títulos Públicos y Privados
El cuadro que sigue a continuación muestra la composición del rubro “Títulos Públicos y Privados”
del Banco en forma comparativa:
Al 31 de diciembre de 2014, la tenencia de títulos públicos y privados asciende a $ 300.140, y
comprende, principalmente: a) bajo tenencias registradas a valor razonable de mercado: $ 296.559;
En el ejercicio económico finalizado el 31 de diciembre de 2014, los gastos de administración y b) bajo tenencias registradas a costo más rendimiento: $ 3.581. Los instrumentos emitidos por el
totalizaron $ 1.824.845, superiores en un 39% a los $ 1.315.377 para el ejercicio anterior.
B.C.R.A. ascienden a $ 1.157.730.
Préstamos Los gastos en personal se incrementaron un 48%, pasando de $ 809.777 al 3 I de diciembre de
2013 a $ 1.194.911 al 31 de diciembre de 2014. Este aumento obedeció, fundamentalmente, a un
A continuación se expone el cuadro con la composición del rubro “Préstamos” en forma aumento en las remuneraciones del personal.
comparativa al 31 de diciembre de 2014, 31 de diciembre de 2013, y al 31 de diciembre de 2012:
Utilidades y pérdidas diversas
En el siguiente cuadro se consignan los resultados diversos netos para los ejercicios indicados.
Al 31 de diciembre de 2014, los préstamos totales del Banco, que ascendían a $ 11.095.792,
continuaban representando el activo más importante del Banco. Dicho rubro comprende, en
Al 31 de diciembre de 2014, el Banco obtuvo utilidades diversas por $ 108.230, dentro de las concepto de capital e intereses, la suma de $ 351.604 a “Préstamos al Sector Financiero” y
cuales se destaca la línea de otras utilidades diversas, principalmente por venta de bienes de uso. $ 11.154.006 a “Préstamos al Sector Privado no financiero y Residentes del exterior”. Bajo dicha
Dentro de las pérdidas diversas se incluyen cargos por incobrabilidad de créditos diversos y por categoría se incluyen adelantos, documentos, préstamos hipotecarios, préstamos personales,
otras previsiones por $ 12.003. Finalmente, al 31 de diciembre de 2014 los resultados diversos y tarjetas de crédito. Durante el ejercicio económico finalizado el 31 de diciembre de 2014, los
netos arrojaron una ganancia de $ 76.729.
préstamos han crecido un 10% con respecto al ejercicio anterior.
Impuesto a las Ganancias
Otros Créditos por Intermediación Financiera
El Banco estima el cargo por Impuesto a las Ganancias aplicando la tasa vigente del 35% sobre la El rubro “Otros Créditos por Intermediación Financiera” incluye principalmente:
utilidad impositiva de cara al ejercicio, sin considerar el efecto de las diferencias temporarias entre
el resultado contable y el impositivo. Al 31 de diciembre de 2014, el Banco ha estimado el cargo
por Impuesto a las Ganancias para su Resultado Consolidado en $ 342.268.
2. RESUMEN DEL ESTADO DE SITUACION PATRIMONIAL
El siguiente cuadro detalla la evolución del estado de situación patrimonial del Banco al 31 de
diciembre de 2014 con información comparativa correspondiente con los dos ejercicios anteriores:
Al 31 de diciembre de 2014 el rubro “Otros Créditos por Intermediación Financiera” ascendía a
un total de $ 955.637, y presenta un incremento de 209% respecto al ejercicio anterior, lo cual se
debe principalmente a un incremento en las especies a recibir por compras contado a liquidar y a
término, adicionalmente al incremento de los saldos pendientes de liquidación de operaciones a
término sin entrega del activo subyacente.
Otros Activos
El resto de los rubros que componen el activo al 31 de diciembre de 2014 alcanzaron el monto de
$ 870.936. Dichos activos incluyen principalmente:
• El monto de $ 154.824 por “Bienes de Uso”.
• La suma de $ 133.916 de “Bienes Intangibles - Gastos de Organización y Desarrollo”.
• La suma de $ 257.868 de depósitos en garantía.
Disponibilidades
• La suma de $ 35.404 de préstamos al personal.
“Disponibilidades” incluye, al 31 de diciembre de 2014 efectivo por $ 410.886 y saldos en cuentas
con el BCRA y con corresponsales por $ 1.499.419. Al 31 de diciembre de 2013 se incluía efectivo
• La suma de $ 171.202 de anticipo de impuestos. por $ 301.178 y saldos en cuentas con el BCRA y con corresponsales por $ 2.503.958. Tanto el
efectivo como el saldo en el BCRA son computables para la integración de las exigencias de
efectivo mínimo.
• El monto de $ 45.472 en concepto de Deudores Varios
46
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
Depósitos
5. PERSPECTIVAS
El cuadro que sigue a continuación muestra la composición del rubro “Depósitos” del Banco en El principal objetivo fijado para la Banca Corporativa para el año 2015 es brindar asesoramiento
forma comparativa al 31 de diciembre de 2014, 31 de diciembre de 2013 y al 31 de diciembre de 2012: a las diversas necesidades de sus clientes, ofreciendo soluciones diferenciales que permitan
consolidar la principalidad y crecer en asistencia crediticia.
Itaú Empresas continuará con la adquisición de nuevos clientes, tanto en CABA, como en todo
el Interior del país, para ello planea implementar un modelo de atención regional. Pondrá foco en
incrementar el relacionamiento con los clientes actuales, buscando ampliar la gama de productos
y servicios con los que trabajamos.
Por su parte, la dirección de la Banca Minorista se propone trabajar en los siguientes aspectos e
iniciativas:
• Consolidación del modelo comercial del segmento Negocios y Comercios: rentabilización del
segmento, realización de campañas, implementación de mejoras en procesos, búsqueda de
sinergia con Banca Empresas. Se realizará una resegmentación de los clientes, en función a la
facturación y la actividad de los mismos.
Al 31 de diciembre de 2014, los depósitos totales aumentaron un 7% alcanzando los $ 10.741.101
frente a los $ 10.024.004 al 31 de diciembre de 2013. Los depósitos del sector privado no financiero • Implementación de acuerdos sustentables para PSI.
aumentaron un 9%, $ 849.196 con respecto al 31 de diciembre de 2013, producto principalmente
del incremento del saldo de cuentas de inversión los cuales crecieron $ 687.621 reflejando un • Seguros: cross sell, ampliación de la oferta de productos, puesta en marcha de nuevos canales
aumento del 368%.
de ventas.
Otras Obligaciones por Intermediación Financiera
• Todos por el Cliente: Es un proyecto que busca maximizar la rentabilidad de las carteras a través
de un Modelo de Atención que permita aumentar la interacción/relacionamiento con los clientes de
El cuadro que sigue a continuación muestra la composición del rubro “Otras Obligaciones por mayor potencial y optimizar el costo de atención de los distintos segmentos de clientes, intentando
Intermediación Financiera” del Banco en forma comparativa al 31 de diciembre de 2014, 31 de optimizar el tráfico en sucursales.
diciembre de 2013 y al 31 de diciembre de 2012:
• Segmento Alta Renta: Redefinición en base a requerimientos regionales del modelo de atención
de los clientes de Alta Renta.
• Proyecto Tarjeta de crédito Itaú Movistar: continuar con las iniciativas de maximización de
utilización de los productos por parte de los clientes, a la vez de optimización de gastos en todas
las líneas que no deterioren el servicio al cliente. Trabajo conjunto con Movistar para el lanzamiento
de un programa específico de lealtad basado en beneficios recurrentes y distintivos al portafolio
de tarjetas.
• Proyecto I-Cuenta: se trata de una cuenta digital, es un paquete en el cual sólo se paga cuando
el cliente lo usa y permite además usar todos los canales electrónicos.
INFORMACIÓN ADICIONAL A LAS NOTAS A LOS ESTADOS CONTABLES
CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO ECONÓMICO FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE
2014
Presentado en forma comparativa
(en miles de pesos) Se observa un incremento en las Otras Obligaciones por Intermediación Financiera al 31 de diciembre
de 2014 de un 25% respecto del saldo al 31 de diciembre de 2013, motivado principalmente por el
I. CUESTIONES GENERALES SOBRE LA ACTIVIDAD DE LA SOCIEDAD: crecimiento en los montos a pagar por compras contado a liquidar y a término, adicionalmente al
incremento de los saldos con bancos y organismos internacionales.
1. REGÍMENES JURÍDICOS ESPECÍFICOS Y SIGNIFICATIVOS QUE IMPLIQUEN DECAIMIENTOS O
RENACIMIENTOS CONTINGENTES DE BENEFICIOS PREVISTOS POR DICHAS DISPOSICIONES Otros Pasivos
No existen. El resto de los rubros que componen el pasivo al 31 de diciembre de 2014 alcanzaron el monto de
$ 1.496.923. Dichos pasivos incluyen principalmente:
2. MODIFICACIONES SIGNIFICATIVAS EN LAS ACTIVIDADES DE LA ENTIDAD U OTRAS
CIRCUNSTANCIAS SIMILARES OCURRIDAS DURANTE LOS EJERCICIOS COMPRENDIDOS POR • La Suma de $ 495.933 por “Impuestos a Pagar”.
LOS ESTADOS CONTABLES QUE AFECTEN SU COMPARABILIDAD CON LOS PRESENTADOS
EN EJERCICIOS ANTERIORES, O QUE PODRÍAN AFECTARLA CON LOS QUE HABRÁN DE • La suma de $ 371.704 de “Remuneraciones y Cs Soc”.
PRESENTARSE EN EJERCICIOS FUTUROS
• La suma de $ 557.115 de “Acreedores Varios”.
Las actividades de la Entidad no han sufrido modificaciones significativas en el ejercicio de análisis
y no se espera que ocurran modificaciones para futuros ejercicios. 3. ESTRUCTURA DEL FLUJO DE EFECTIVO
3. CLASIFICACIÓN DE LOS SALDOS DE CRÉDITOS Y DEUDAS A continuación se expone la estructura del flujo de efectivo al 31 de diciembre de 2014 comparativo
con los ejercicios 2013 y 2012:
a) Créditos: Ver Anexo D a los estados contables.
b) Deudas: Ver Anexo I a los estados contables.
4. CLASIFICACIÓN DE LOS CRÉDITOS Y DEUDAS POR SUS EFECTOS FINANCIEROS
a) Créditos: Ver Notas 2.a) y 2.b) y Anexos D y L a los estados contables.
b) Deudas: Ver Notas 2.a) y 2.b) y Anexos I y L a los estados contables.
5. DETALLE DEL PORCENTAJE DE PARTICIPACIÓN EN SOCIEDADES DEL ART. 33 LEY Nº 19.550
4. PRINCIPALES INDICADORES
Ver Notas a los estados contables consolidados con sociedades controladas (Art. 33 - Ley de
Sociedades Comerciales Nº 19.550) y nota 8 a los estados contables individuales.
6. CRÉDITOS O PRÉSTAMOS CONTRA DIRECTORES O SÍNDICOS Y SUS PARIENTES HASTA EL
SEGUNDO GRADO INCLUSIVE
Ver Anexo N a los estados contables.
II. INVENTARIO FÍSICO DE BIENES DE CAMBIO:
7. PERIODICIDAD Y ALCANCE DE LOS INVENTARIOS FÍSICOS DE LOS BIENES DE CAMBIO.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, la Entidad no poseía bienes de cambio.
III. VALORES CORRIENTES:
8. FUENTES DE LOS DATOS EMPLEADOS PARA CALCULAR LOS VALORES CORRIENTES
UTILIZADOS PARA VALUAR BIENES DE CAMBIO, BIENES DE USO Y OTROS ACTIVOS
SIGNIFICATIVOS.
Ver Nota 2 a los estados contables individuales.
9. BIENES DE USO REVALUADOS TÉCNICAMENTE
Ver Anexo F a los estados contables.
47
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, no existían bienes de uso revaluados técnicamente.
b) Estado de resultados por el período de doce meses finalizado al 31 de diciembre de 2014.
10. BIENES DE USO SIN USAR POR OBSOLETOS
c) Estado de evolución del patrimonio neto por el período de doce meses finalizado el 31 de
diciembre de 2014.
Ver Anexo F a los estados contables.
d) Estado de flujo de efectivo y sus equivalentes por el período de doce meses finalizado el 31 de
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, no existían bienes de uso obsoletos que tengan valor contable. diciembre de 2014.
IV. PARTICIPACIONES EN OTRAS SOCIEDADES:
e) Notas 1 a 28 correspondientes a los estados contables por el período de doce meses finalizado
el 31 de diciembre de 2014.
11. PARTICIPACIONES EN OTRAS SOCIEDADES EN EXCESO DE LO ADMITIDO POR EL ARTÍCULO
31 DE LA LEY Nº 19.550 Y PLANES PARA REGULARIZAR LA SITUACIÓN.
f) Anexos A a L, N y O a los estados contables correspondientes al período de doce meses
finalizado el 31 de diciembre de 2014. Ver Anexo E a los estados contables.
g) Estados contables consolidados de la Entidad con sus sociedades controladas, que incluyen La Entidad tiene como objeto la actividad financiera y de inversión, por lo tanto, no tiene la limitación
el estado consolidado de situación patrimonial al 31 de diciembre de 2014, los correspondientes del Artículo 31 de la Ley Nº 19.550 en cuanto a la participación en otras sociedades.
estados consolidados de resultados y de flujo de efectivo y sus equivalentes por el período de
V. VALORES RECUPERABLES:
doce meses finalizado en esa fecha y la información complementaria consolidada contenida en
sus Notas 1 a 5 y su Anexo B.
12. CRITERIOS PARA DETERMINAR LOS “VALORES RECUPERABLES” SIGNIFICATIVOS DE
BIENES DE CAMBIO, BIENES DE USO Y OTROS ACTIVOS, EMPLEADOS COMO LÍMITES PARA h) Memoria al 31 de diciembre de 2014 e Informe sobre el Grado de Cumplimiento al Código de
SUS RESPECTIVAS VALUACIONES CONTABLES.
Gobierno Societario, que se presenta como Anexo I a la Memoria.
Ver Nota 2 a los estados contables individuales.
II. ALCANCE DE LA REVISION
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, el criterio seguido para determinar el valor recuperable de los
a) Nuestra revisión fue realizada de acuerdo con las normas de sindicatura vigentes en la
bienes de uso es su valor de utilización económica.
República Argentina. Dichas normas requieren que la revisión de los documentos detallados
en el capítulo I, se efectúe de acuerdo con las normas de auditoría vigentes en la Ciudad
VI. SEGUROS:
Autónoma de Buenos Aires para la auditoría de estados contables, e incluya la verificación
de la razonabilidad de la información significativa de los documentos examinados, y su
13. SEGUROS QUE CUBREN LOS BIENES TANGIBLES.
congruencia con la restante información sobre las decisiones societarias expuestas en actas,
y la adecuación de dichas decisiones a la ley y a los estatutos, en lo relativo a sus aspectos
Al 31 de diciembre de 2014, el detalle de seguros contratados por los bienes de uso era el siguiente:
formales y documentales.
b) Para realizar nuestra tarea profesional sobre los documentos detallados en el Capítulo I., hemos
tenido en consideración la auditoría efectuada por los auditores externos, Price Waterhouse &
Co. S.R.L., quienes emitieron su informe de fecha 20 de febrero de 2015 de acuerdo con las
normas de auditoría vigentes en la República Argentina y las “Normas Mínimas sobre Auditorías
Externas” emitidas por el Banco Central de la República Argentina (B.C.R.A.) para la auditoría de
estados contables, el cual incluyó una salvedad relacionada con el desvío a las normas contables
profesionales vigentes en la Ciudad Autónoma de Buenos Aires.
VII. CONTINGENCIAS POSITIVAS Y NEGATIVAS:
Una auditoría requiere que el auditor planifique y desarrolle su tarea con el objetivo de obtener un
grado razonable de seguridad acerca de la inexistencia de manifestaciones no veraces o errores 14. ELEMENTOS CONSIDERADOS PARA CALCULAR LAS PREVISIONES CUYOS SALDOS,
CONSIDERADOS INDIVIDUALMENTE O EN CONJUNTO, SUPEREN EL DOS POR CIENTO (2%) significativos en los estados contables. Asimismo, una auditoría incluye evaluar que las políticas
DEL PATRIMONIO.
contables utilizadas sean apropiadas, así como la razonabilidad de las estimaciones contables
efectuadas por la Dirección de la Entidad y la presentación de los estados contables tomados en
su conjunto. Ver Nota 2 a los estados contables individuales.
15. SITUACIONES CONTINGENTES A LA FECHA DE LOS ESTADOS CONTABLES CUYA c) Dado que no es responsabilidad de la Comisión Fiscalizadora efectuar un control de gestión, la
PROBABILIDAD DE OCURRENCIA NO SEA REMOTA Y CUYOS EFECTOS PATRIMONIALES NO revisión no se extendió a los criterios y decisiones empresarias de las diversas áreas de la Entidad,
HAYAN SIDO CONTABILIZADOS
cuestiones que son responsabilidad exclusiva del Directorio.
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, no existían situaciones contingentes cuya probabilidad no sea III. ACLARACIONES PRELIMINARES
remota y cuyos efectos patrimoniales no hayan sido contabilizados.
a) Los estados contables fueron realizados aplicando los criterios de valuación, reexpresión y
VIII. ADELANTOS IRREVOCABLES A CUENTA DE FUTURAS SUSCRIPCIONES:
exposición dispuestos por el B.C.R.A. (Circular CONAU-1, sus complementarias y modificatorias).
Sin perjuicio de ello, se aclara en la Nota 4 a los estados contables individuales, que dichos criterios
16. ESTADO DE LA TRAMITACIÓN DIRIGIDA A SU CAPITALIZACIÓN
de valuación difieren en ciertos aspectos con las normas contables profesionales vigentes en la
Ciudad Autónoma de Buenos Aires. Asimismo, el Banco Itaú Argentina S.A. no ha cuantificado,
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, no existían aportes irrevocables a cuenta de futuras en ciertos casos, el efecto sobre los estados contables emergente de los diferentes criterios de
suscripciones.
valuación.
17. DIVIDENDOS ACUMULATIVOS IMPAGOS DE ACCIONES PREFERIDAS
b) Al 31 de diciembre de 2014, la deuda de Banco Itaú Argentina S.A. devengada a favor del Sistema
Integrado Previsional Argentino, que surge de los registros contables, ascendía a $ 19.944.780, 26,
Al 31 de diciembre de 2014 y 2013, no existían dividendos acumulativos impagos de acciones
no siendo exigible a dicha fecha.
preferidas.
18. RESTRICCIONES A LA DISTRIBUCIÓN DE LOS RESULTADOS NO ASIGNADOS
IV. CONCLUSION DE LA REVISION
Ver Nota 10 a los estados contables.
Basados en la labor realizada y en el informe de los Auditores Externos mencionado en el Capítulo
II, informamos que:
Por Banco Itaú Argentina S.A.: Sergio S. Feldman, Gerente General . — Claudia Nieto, Director.
— Rogerio Oliveira Ribeiro, Director de Administración y Finanzas Por Comisión Fiscalizadora, a) En ejercicio del control de legalidad que nos compete, hemos dado cumplimiento, durante el
Héctor O. Rossi Camilión.
período de doce meses finalizado el 31 de diciembre de 2014, a los restantes procedimientos
descriptos en el artículo 294 de la Ley Nro. 19.550, que consideramos necesarios de acuerdo con
Véase nuestro informe de fecha 20 de febrero de 2015.
las circunstancias, incluyendo entre otras, el control de la constitución y subsistencia de la garantía
de los directores no teniendo observaciones que formular al respecto.
PRICE WATERHOUSE & Co. S.R.L. (Socio), C.P.C.E.C.A.B.A. T. 1 - Fº 17. — Diego L. Sisto, Contador
Público (U.C.A.), C.P.C.E.C.A.B.A. Tº 274 - Fº 12.
b) Los estados contables de Banco Itaú Argentina S.A. y sus estados contables consolidados
surgen de registros contables llevados, en sus aspectos formales, de conformidad con las
INFORME DE LA COMISIÓN FISCALIZADORA
disposiciones legales vigentes.
ESTADOS CONTABLES AL 31 DE DICIEMBRE DE 2014
c) Hemos revisado la Memoria del Directorio, sobre la cual nada tenemos que observar en materia
de nuestra competencia, siendo las afirmaciones sobre hechos futuros responsabilidad exclusiva Sres. Accionistas y Directores de
del Directorio. Banco Itaú Argentina S.A.
Victoria Ocampo 360, Piso 8º
Asimismo, hemos verificado la veracidad de la información contenida en el Informe sobre Ciudad Autónoma de Buenos Aires
el Grado de Cumplimiento al Código de Gobierno Societario elaborado por el Directorio de
De acuerdo con lo dispuesto en el inciso 5º del artículo 294 de la Ley Sociedades Comerciales la Sociedad en cumplimiento de lo dispuesto por el art. 1º, inciso a.1), Capítulo I, Sección I,
Nro. 19.550, en nuestro carácter de miembros de la Comisión Fiscalizadora de Banco Itaú Título IV de las NORMAS CNV (T.O. 2013), que se adjunta como Anexo I a la Memoria bajo el
título “Informe sobre el Grado de Cumplimiento del Código de Gobierno Societario”, el cual Argentina S.A., hemos efectuado una revisión de los documentos detallados en el Capítulo I
cumple con los requerimientos de la mencionada normativa, respondiendo a sus principios y siguiente. Los documentos citados constituyen información preparada y emitida por el Directorio
recomendaciones. de la Entidad, en ejercicio de sus funciones exclusivas. Nuestra responsabilidad consiste en emitir
un informe sobre dichos documentos, basados en el examen efectuado con el alcance descripto
en el Capítulo II.
d) De acuerdo a lo prescripto por el art. 105 de la ley Nº 26.831 y los arts. 21, Capítulo III, Título II
y 4º inciso d) in fine, Capítulo I, Título XII de las NORMAS CNV (T.O. 2013), sobre la independencia
I. DOCUMENTACION OBJETO DE LA REVISION
del auditor externo y sobre la calidad de las políticas de auditoría aplicadas por el mismo y de las
políticas de contabilidad de la Entidad, el informe del auditor externo mencionado anteriormente
a) Estado de situación patrimonial al 31 de diciembre de 2014.
incluye la manifestación de haber aplicado las normas de auditoría vigentes en la República
48
Viernes 13 de marzo de 2015
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.089
Argentina, que comprenden los requisitos de independencia, y no contiene salvedades en una opinión acerca de la razonabilidad de la información relevante que contienen los estados
relación a la aplicación de dichas normas, sin perjuicio de lo mencionado en el apartado III. a) contables. Una auditoría comprende el examen, en base a pruebas selectivas, de evidencias que
del presente.
respaldan los importes y las informaciones expuestas en los estados contables. Una auditoría
también comprende una evaluación de las normas contables aplicadas y de las estimaciones
e) No tenemos observaciones significativas que formular en lo que es materia de nuestra significativas hechas por la Entidad, así como una evaluación de la presentación general de los
competencia, sobre la información incluida en la nota 20 a los estados contables individuales al estados contables. Consideramos que las auditorías efectuadas constituyen una base razonable
para fundamentar nuestra opinión. 31 de diciembre de 2014, en relación con las exigencias establecidas por la Comisión Nacional de
Valores respecto a Patrimonio Neto Mínimo y Contrapartida.
3. La Entidad ha preparado los presentes estados contables y estados contables consolidados
aplicando los criterios de valuación y exposición dispuestos por el B.C.R.A. que, como ente f) No surgen observaciones sobre los estados contables de Banco Itaú Argentina S.A. por
de control de entidades financieras, ha establecido mediante la Circular CONAU-1, sus el período de doce meses finalizado el 31 de diciembre de 2014, de acuerdo a las normas de
complementarias y modificatorias. Sin embargo, tal como se menciona en la Nota 4 a los estados sindicatura vigentes en la Ciudad Autónoma de Buenos Aires.
contables individuales, los mencionados criterios de valuación difieren en ciertos aspectos con
las normas contables profesionales vigentes en la Ciudad Autónoma de Buenos Aires. La Entidad
Ciudad Autónoma de Buenos Aires, 20 de febrero de 2015
no ha cuantificado, en ciertos casos, el efecto sobre los estados contables emergentes de los
diferentes criterios de valuación.
Héctor O. Rossi Camilión, por Comisión Fiscalizadora.
4. En nuestra opinión:
INFORME DE LOS AUDITORES
a) los estados contables de Banco Itaú Argentina S.A. reflejan razonablemente, en todos sus
A los Señores Presidente y Directores de
aspectos significativos, su situación patrimonial al 31 de diciembre de 2014 y 2013, los resultados
Banco Itaú Argentina S.A.
de sus operaciones y el flujo de efectivo y sus equivalentes por los ejercicios económicos finalizados
Domicilio Legal: Victoria Ocampo 360, Piso 8º
en esas fechas, y las variaciones en su patrimonio neto por el ejercicio económico finalizado el 31
Ciudad Autónoma de Buenos Aires
de diciembre de 2014, de acuerdo con normas establecidas por el Banco Central de la República
C.U.I.T. Nº 30-58018941-1
Argentina y, excepto por el desvío a las normas contables profesionales indicado en el párrafo 3.,
con normas contables vigentes en la Ciudad Autónoma de Buenos Aires;
1. Hemos efectuado un examen de auditoría del estado de situación patrimonial de Banco
Itaú Argentina S.A. al 31 de diciembre de 2014 y 2013, de los correspondientes estados de b) los estados contables consolidados de Banco Itaú Argentina S.A. con sus sociedades
resultados y de flujo de efectivo y sus equivalentes por los ejercicios económicos finalizados controladas reflejan razonablemente, en todos sus aspectos significativos, su situación patrimonial
en esas fechas, del estado de evolución del patrimonio neto por el ejercicio económico consolidada al 31 de diciembre de 2014 y 2013, y los resultados consolidados de sus operaciones
finalizado el 31 de diciembre de 2014, de las notas 1 a 28 y anexos A a L, N y O, del proyecto y el flujo de efectivo y sus equivalentes consolidado por los ejercicios económicos finalizados en
de distribución de utilidades, que los complementan. Además, hemos efectuado un examen esas fechas, de acuerdo con normas establecidas por el Banco Central de la República Argentina
de auditoría del estado de situación patrimonial consolidado al 31 de diciembre de 2014 y y, excepto por el desvío a las normas contables profesionales indicado en el párrafo 3., con normas
2013, y de los estados de resultados y de flujo de efectivo y sus equivalentes consolidados contables vigentes en la Ciudad Autónoma de Buenos Aires.
por los ejercicios económicos finalizados en esas fechas con sus sociedades controladas,
así como las Notas 1 a 5 y el anexo B consolidado, los que se presentan como información 5. En cumplimiento de disposiciones vigentes informamos que:
complementaria. La preparación y emisión de los mencionados estados contables es
responsabilidad de la Entidad. Nuestra responsabilidad consiste en expresar una opinión a) los estados contables de Banco Itaú Argentina S.A. y sus estados contables consolidados
sobre los estados contables, en base a las auditorías que efectuamos.
al 31 de diciembre de 2014 se encuentran asentados en el Libro de “Inventario y Balances” y
cumplen, en lo que es materia de nuestra competencia, con lo dispuesto en la Ley de Sociedades
2. Nuestros exámenes fueron practicados de acuerdo con normas de auditoría vigentes en la Comerciales, y las resoluciones pertinentes del B.C.RA. y la Comisión Nacional de Valores;
República Argentina y con lo requerido por las “Normas Mínimas sobre Auditorías Externas”
emitidas por el Banco Central de la República Argentina (“B.C.R.A.”). Tales normas requieren b) los estados contables de Banco Itaú Argentina S.A. surgen de registros contables llevados en
que planifiquemos y realicemos nuestro trabajo con el objeto de obtener un razonable grado sus aspectos formales de conformidad con normas legales y reglamentarias del Banco Central de
de seguridad que los estados contables estén exentos de errores significativos y formarnos la República Argentina;
c) al 31 de diciembre de 2014, la deuda devengada a favor del Sistema Integrado Previsional
Argentino que surge de los registros contables de la Sociedad ascendía a $ 19.944.780, 26, no
siendo exigible a dicha fecha;
d) hemos leído la reseña informativa y la información adicional a las notas a los estados financieros
requerida por el artículo 12°, Capítulo III, Título IV de la normativa de la Comisión Nacional de
Valores, sobre la cual, en lo que es materia de nuestra competencia, no tenemos otra observación
significativa que formular que la mencionada en el párrafo 3. precedente;
e) hemos leído la información incluida en la nota 20 a los estados contables individuales al 31 de
diciembre de 2014 en relación con las exigencias establecidas por la Comisión Nacionales de
Valores respecto a Patrimonio Neto Mínimo y Contrapartida, sobre la cual, en lo que es materia
de competencia, no tenemos otra observación significativa que formular que la mencionada en el
párrafo 3.;
f) hemos aplicado los procedimientos sobre prevención de lavado de activos y financiación del
terrorismo previstos en las correspondientes normas profesionales emitidas por el Consejo
Profesional de Ciencias Económicas de la Ciudad Autónoma de Buenos Aires.
g) de acuerdo con lo requerido por el Artículo 4 - Acápite III.9.1.e) de la Resolución General
Nº 400/2002 emitida por la C.N.V., informamos que el total de honorarios en concepto de servicios
de auditoría y relacionados facturados por Price Waterhouse & Co. S.R.L. (en adelante “PwC”) a la
Entidad en el ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2014 representan:
1. el 78% sobre el total de honorarios por servicios facturados por PwC a la Entidad por todo
concepto en dicho ejercicio;
2. el 81% sobre el total de honorarios por servicios de auditoría y relacionados facturados por PwC
a la Entidad, sus sociedades controladas y vinculadas en dicho ejercicio;
3. el 66% sobre el total de honorarios por servicios facturados por PwC a la Entidad, sus sociedades
controladas y vinculadas por todo concepto en dicho ejercicio.
Ciudad Autónoma de Buenos Aires, 20 de febrero de 2015.
PRICE WATERHOUSE & Co. S.R.L. (Socio), C.P.C.E.C.A.B.A. T° 1 - Fº 17. — Diego L. Sisto,
Contador Público (U.C.A.), C.P.C.E. Ciudad Autónoma de Buenos Aires, Tomo 274 - Folio 12.
Consejo Profesional de Ciencias Económicas de la Ciudad Autónoma de Buenos Aires. — Buenos
Aires, 24/2/2015. 01 0 T. 47 Legalización Nº 170952.
LEGALIZAMOS, de acuerdo con las facultades otorgadas a este Consejo Profesional por las leyes
466 (Art. 2 inc. d y j) y 20.488 (Art. 21, inc. i), la actuación profesional de fecha 20/2/2015 referida
a BALANCE de fecha 31/12/2014 perteneciente a BANCO ITAU ARGENTINA S.A. 30-58018941-1
para ser presentada ante …, y declaramos que la firma inserta en dicha actuación se corresponde
con la que el Dr. SISTO DIEGO LUIS 20-22293085-6 tiene registrada en la matrícula CP Tº 0274
Fº 012 que se han efectuado los controles de matrícula vigente y control formal de dicha actuación
profesional de conformidad con lo previsto en la Res. C. 236/88, no implicando estos controles de
emisión de un juicio técnico sobre la tarea profesional, y que firma en carácter de socio de PRICE
WATERHOUSE & CO. S. Soc. 2 Tº 1 Fº 17. — Dr. JUAN CARLOS RICO, Contador Público (U.B.A.),
Secretario de Legalizaciones.
e. 13/03/2015 Nº 16751/15 v. 13/03/2015