SANTIAGO SAENZ S.A.

SANTIAGO SAENZ S.A.

Emisión de valores representativos de deuda

de corto plazo en la forma de obligaciones

negociables simples no convertibles en ac-

ciones clase IV (bajo el régimen de oferta pú-

blica, ley 26.831) por hasta un valor nominal

$ 30.000.000 (pesos treinta millones) amplia-

ble hasta $ 50.000.000 (pesos cincuenta millo-

nes) (los “VCPs”), bajo el Programa Global de

emisión de valores representativos de deuda

de corto plazo bajo la forma de obligaciones

negociables (no convertibles en acciones) por

hasta un valor nominal de $ 200.000.000 (o

su equivalente en otras monedas) (el “Progra-

ma”). Los términos y condiciones del Progra-

ma y la emisión y los términos y condiciones

generales de los VCP bajo el mismo fueron

aprobados por la asamblea de accionistas de

la Emisora con fecha 24 de noviembre de 2010

y por reunión de su directorio de fecha 2 de

diciembre de 2010. A su vez, con fecha 10 de

octubre de 2014 el directorio de la Sociedad

resolvió la ampliación del monto máximo glo-

bal del Programa. Los términos y condiciones

particulares de los VCP fueron aprobados por

el directorio de la Sociedad con fecha 15 de

mayo de 2015. Se ha solicitado autorización

para la creación del Programa a la Comisión

Nacional de Valores (“CNV”); autorización

otorgada por resolución de Directorio de la

CNV bajo el registro Nº 38 de fecha 20 de

enero de 2012. Aumento del monto del Pro-

grama de autorizado por Resolución Nº 17.640

de fecha 5 de Mayo de 2015 de la CNV. VCPs

autorizados por CNV con fecha 16 de julio de

2015. Denominación: Santiago Saenz S.A.,

domiciliada en Avenida Rodríguez Duraño-

na 502, Ciudad de Salta, Provincia de Salta.

Constituida en fecha 07 de mayo de 1982 en

la Provincia de Salta e inscripta desde el 20

de Setiembre de 1982 en el Registro Público

de Comercio de la Provincia de Salta, Asiento

Nº 554, Folio 333, del Libro Nº 2 de Socieda-

des Anónimas. Vencimiento del plazo de la

Sociedad: 20 de septiembre de 2081. Objeto

Social: La Sociedad tiene por objeto dedicar-

se a la elaboración, fabricación, producción,

fraccionamiento, envasado y/o transformación

de toda clase de productos domisanitarios y/o

de limpieza e higiene del hogar, plaguicidas

en general, tanto para uso doméstico como

comercial, industrial y/o agrícola; productos

químicos en general y en general cualquiera de

los usos o destinos descriptos anteriormente o

vinculados directa o indirectamente con ellos.

Capital Social: $ 16.000.000. Patrimonio Neto:

$ 99.616.186 (al 31 de marzo de 2015). Monto

y moneda de emisión: hasta V/N $ 50.000.000

17 OFICIAL Nº 33.184

(pesos cincuenta millones). Valores Represen-

tativos de Deuda de Corto Plazo emitidos con

anterioridad: VCPs clase I, a tasa variable, por

$ 5.050.000. VCPs clase II, a tasa variable, por

$ 20.000.000, VCP Clase III, a tasa variable, por

$ 15.000.000. Clase: VCPs clase IV. Garantía:

sin garantía. Condiciones de amortización: Los

VCPs tendrán como fecha de vencimiento la

fecha en que se cumplan los 360 días corridos

contados desde la fecha de emisión y liquida-

ción (la “Fecha de Emisión y Liquidación”) o

de no ser un día hábil o de no existir ese día,

será el primer día hábil siguiente. El capital de

los VCPs será amortizado en un único pago

a los 360 días contados desde la Fecha de

Emisión y Liquidación. Intereses: Los VCP de-

vengarán intereses pagaderos trimestralmente

de acuerdo a lo descripto a continuación: (i)

Periodo a Tasa Fija: desde la Fecha de Emi-

sión y Liquidación hasta el final del segundo

Período de Devengamiento de Intereses que

termina en la fecha en que se cumplan seis (6)

meses contados desde la Fecha de Emisión

y Liquidación (inclusive), los VCP devengarán

interés a la tasa fija nominal anual de 28%; y

(ii) Periodo a Tasa Variable: durante el tercer

Período de Devengamiento de Intereses y

hasta la Fecha de Vencimiento de los VCP, los

VCP devengaran interés a la tasa variable que

resulte de sumar: (i) la Tasa de Referencia (tal

como se define en el Suplemento de Precio),

más (ii) un margen de corte de 5,98%.. La tasa

de interés establecida precedentemente será

calculada por el Agente de Cálculo. Autorizado

según instrumento privado Acta de Directorio

de fecha 15/05/2015.

MARCELO RAFAEL TAVARONE

T°: 56 F°: 415 C.P.A.C.F.

e. 03/08/2015 N° 131808/15 v. 03/08/2015