N° 19035/16 Aviso del Boletín Oficial
BANCO DE INVERSION Y COMERCIO EXTERIOR S.A.
Texto del aviso
BANCO DE INVERSION Y COMERCIO EXTERIOR S.A.
Domicilio: 25 de Mayo 526 - Capital Federal
Fecha en que se cumple el plazo de duración de la Sociedad. Ver Nota 15
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Equivalentes y los Anexos, con excepción del D, I, K y O que así lo especifican, incluyen la informa-
ción comparativa con datos al 31 de diciembre de 2014.
A los efectos de la presentación comparativa, se efectuaron las reclasificaciones necesarias para
exponerlos sobre bases uniformes.
1.2.2. Valuación de activos y pasivos en moneda extranjera
Los activos y pasivos en moneda extranjera han sido valuados al tipo de cambio de referencia del
BCRA (Com. “A” 3500) del último día hábil del ejercicio.
1.2.3. Método utilizado para el devengamiento de intereses y ajustes
El devengamiento de intereses activos y pasivos se realiza conforme a la normativa vigente.
Se ha devengado el Coeficiente de Estabilización de Referencia (CER) en los rubros correspon-
dientes de acuerdo a la reglamentación vigente.
1.2.4. Valuación de títulos públicos y privados
Las letras del BCRA por operaciones de pase, han sido valuadas, al 31 de diciembre de 2015 y
2014, a su valor de costo.
Por aplicación de las normas del BCRA, al 31 de diciembre de 2015 y 2014, los títulos públicos que
cuentan con volatilidad informada para cada período por el ente rector, se encuentran registrados
a su valor de mercado, y aquellos que no poseen volatilidad informada se encuentran valuados a
su valor presente, por encontrarse informados en la tabla de valores presentes del BCRA, excepto
los Valores Negociables Vinc. PBI U$S Vto. 2035 (Ley Nueva York) que al 31 de diciembre de
2015, no habiendo cumplido con los requisitos antes mencionados, han sido valuados a valor de
mercado, y las Letras del BCRA en U$S, que por el mismo motivo han sido valuadas a costo más
rendimiento (Ver detalle en Anexo A).
Cabe mencionar que el valor de mercado de los títulos públicos, al 31 de enero de 2016 (último
cierre mensual) el cual asciende a $ 693.048 miles, es superior en, aproximadamente, miles de
$ 2.763 en relación al valor registrado de la posición del Banco de Inversión y Comercio Exterior
S.A (BICE) al 31 de diciembre de 2015.
Al 31 de diciembre de 2015 y 2014 los Bonos Perú en cartera propia han sido valuados a su valor
de costo incrementado exponencialmente en función de su tasa interna de rendimiento.
1.2.5. Valuación de préstamos
Los préstamos otorgados originalmente en moneda extranjera (existentes al 3 de febrero de 2002
y oportunamente convertidos a pesos) se encuentran ajustados por CER, e incluyen los intereses
devengados pendientes de cobro, neto de las respectivas previsiones por riesgo de incobrabilidad
cuando corresponda.
Las operaciones de préstamos en moneda extranjera, incrementadas por los intereses devenga-
dos pendientes de cobro al cierre del ejercicio, netas de las respectivas previsiones por riesgo de
incobrabilidad cuando corresponda, fueron valuadas según se indica en la nota 1.2.2.
NOTAS A LOS ESTADOS CONTABLES correspondientes al ejercicio finalizado el 31 de diciembre
de 2015 comparativo con el ejercicio económico 2014.
Los restantes préstamos se encuentran valuados a su capital original, neto de cancelaciones,
adicionándose los intereses devengados pendientes de cobro al cierre del ejercicio, neto de las
NOTA 1 - NORMAS CONTABLES
respectivas previsiones por riesgo de incobrabilidad cuando corresponda.
1.1. MONEDA
El BICE suspende el devengamiento de intereses cuando la posibilidad de cobro total o parcial
es dudosa. Con posterioridad, se reconocen ingresos por intereses en la medida que se cobren y
Las cifras expuestas en los estados contables surgen de registros contables llevados en sus as- solamente en la situación que esté asegurado el recupero total del préstamo.
pectos formales de conformidad con normas legales y reglamentarias del Banco Central de la
República Argentina (BCRA).
Con fecha 24 de mayo de 2006 el Directorio del BICE resolvió dar tratamiento de cartera de con-
sumo, exclusivamente a los efectos de la clasificación de los deudores y en un todo de acuerdo
Las cifras están expresadas en miles de pesos ($) de acuerdo con lo requerido por las normas con las normas del BCRA, a los créditos de naturaleza comercial hasta el tope establecido por el
vigentes.
BCRA (actualmente $ 2.500 miles), dejándose aclarado que todas las financiaciones que otorga el
BICE son de naturaleza comercial.
1.2. PRINCIPALES CRITERIOS DE VALUACIÓN Y EXPOSICIÓN
1.2.6. Valuación de las participaciones en otras sociedades
1.2.1. Información comparativa
Las participaciones en otras sociedades se encuentran valuadas a su valor de costo ya que no
De acuerdo con la Comunicación “A” 4265 del BCRA, el Estado de Situación Patrimonial, el Estado superan el Valor Patrimonial Proporcional calculado sobre el patrimonio neto del último balance
de Resultados, el Estado de Evolución del Patrimonio Neto, el Estado de Flujo de Efectivo y sus disponible de la sociedad emisora, excepto por los aportes a los fondos de riesgo detallados en
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nota 6.2. y 6.4., los que se encuentran valuados al valor recuperable informado por las sociedades NOTA 2 - REEXPRESIÓN DE LOS ESTADOS CONTABLES
emisoras al cierre del ejercicio.
Las normas contables profesionales argentinas vigentes en la CABA establecen que los estados
1.2.7. Valuación de bienes de uso y bienes diversos
contables deben expresarse en moneda homogénea, conforme a las disposiciones establecidas
en las Resoluciones Técnicas (RT) N° 6 y N° 17 de la FACPCE, con las modificaciones establecidas
Los bienes de uso se encuentran valuados a su costo, menos la correspondiente amortización por la RT N° 39, aprobada por el CPCECABA con fecha 16 de abril de 2014, así como la Interpre-
acumulada. La amortización es calculada sobre la base de la vida útil expresada en meses, por el tación N° 8 de la FACPCE. Estas normas establecen que la aplicación del ajuste por inflación debe
método lineal. El valor de los bienes de uso no supera su valor recuperable.
realizarse frente a la existencia de un contexto de inflación, el cual caracteriza, entre otras consi-
deraciones, cuando exista una tasa acumulada de inflación en tres años que alcance o sobrepase
Los bienes diversos se encuentran valuados a su costo de incorporación al patrimonio.
el 100%, considerando para ello el índice de precios internos al por mayor, del Instituto Nacional
de Estadística y Censos (INDEC).
1.2.8. Valuación de bienes intangibles
Los estados contables del BICE reconocen las variaciones en el poder adquisitivo de la moneda has-
ta el 28 de febrero de 2003, habiéndose discontinuado el ajuste por inflación, a partir de esa fecha, Los bienes intangibles se encuentran valuados a su costo, menos la correspondiente amortización
de acuerdo a lo requerido por el Decreto N° 664/03 del Poder Ejecutivo Nacional (PEN), el artículo acumulada. Su vida útil se estimó en un plazo de 5 años.
N° 268 de la Resolución General N° 7/2005 de la Inspección General de Justicia (IGJ), la Comunica-
Las mejoras efectuadas en inmuebles alquilados se encuentran valuadas a su costo, deducida ción “A” 3921 del BCRA y la Resolución General N° 441/03 de la Comisión Nacional de Valores (CNV).
La Resolución MD N° 41/03 del CPCECABA dispuso discontinuar la aplicación del reconocimiento la correspondiente amortización acumulada. La amortización se efectúa en el plazo que dura el
en las variaciones en el poder adquisitivo de la moneda a partir del 1 de octubre de 2003. contrato de alquiler.
NOTA 3 - APERTURA DE RUBROS 1.2.9. Valuación de Opciones
Como aclaración a los presentes estados contables se efectúa la apertura de los siguientes rubros Las operaciones de opción de venta de títulos valores se encuentran valuadas al valor de ejercicio
(todas las cifras están expresadas en miles de pesos): de las mismas.
1.2.10. Valuación de depósitos a plazo
Los depósitos a plazo fijo se encuentran valuadas a su capital original incrementados por los
intereses devengados pendientes de pago al cierre del ejercicio.
1.2.11. Impuesto a las ganancias
El impuesto a las ganancias imputado a resultados es el que se estima pagar de acuerdo con la
legislación vigente.
1.2.12. Impuesto sobre los ingresos brutos
El impuesto sobre los Ingresos Brutos (IIBB) imputado a resultados es el que se paga de acuerdo
con la legislación vigente.
1.2.13. Indemnización por despido
Las indemnizaciones por despido son imputadas a resultados en el momento de su pago.
1.2.14. Diferencias entre las Normas del BCRA y las Normas Contables Profesionales en la Ciudad
Autónoma de Buenos Aires.
Los presentes estados contables han sido preparados de conformidad con las normas con-
tables establecidas por el BCRA y las normas contables profesionales vigentes en la Ciu-
dad Autónoma de Buenos Aires (CABA) emitidas por la Federación Argentina de Consejos
Profesionales de Ciencias Económicas (FACPCE) a través de las Resoluciones CD 93/2005,
42/2006, 34/2008, 85/2008, 25/2009, 52/2009, 21/2011, 22/2011, 57/2011, 127/2011 y 56/2013,
y adoptadas por el Consejo Profesional de Ciencias Económicas de la Ciudad Autónoma de
Buenos Aires (CPCECABA).
Las principales diferencias entre las normas del BCRA y las normas contables profesionales vigen-
tes en la CABA se detallan a continuación:
a. Criterios de valuación
a.1. Reexpresión a moneda constante
Los presentes estados contables fueron reexpresados de acuerdo a lo enunciado en nota 2.
El criterio señalado en el segundo párrafo de dicha nota no está de acuerdo con normas contables
vigentes, las cuales disponen que a partir del 1 de octubre de 2003 debe discontinuarse la apli-
cación de la reexpresión a moneda homogénea prevista en la Resolución Técnica N° 6 “Estados
contables en moneda homogénea” (Texto ordenado Resolución CD 087/2003). Sin embargo, este
desvío no ha generado un efecto significativo sobre los estados contables.
a.2. Contabilización del impuesto a las ganancias por el método del impuesto diferido
El BICE determina el impuesto a las ganancias aplicando la tasa vigente sobre la utilidad impositiva
estimada, sin considerar el efecto de las diferencias temporarias entre el resultado contable y el
impositivo.
De acuerdo con las normas contables profesionales vigentes en la CABA, el reconocimiento
del impuesto a las ganancias debe efectuarse por el método del impuesto diferido y, con-
secuentemente, reconocer activos o pasivos por impuestos diferidos calculados sobre las
diferencias temporarias mencionadas precedentemente. Adicionalmente, deberían recono-
cerse como activos diferidos el efecto impositivo sobre los quebrantos o créditos fiscales no
utilizados susceptibles de deducción de ganancias impositivas futuras, en la medida en que
la misma sea probable.
La aplicación de este criterio, en base a proyecciones elaboradas por el BICE, determinaría un
activo por impuesto diferido de $ 1.891 miles al 31 de diciembre de 2015.
a.3 Valuación de títulos públicos
Los Bonos Perú y las Letras del BCRA en U$S que posee el BICE han sido valuados a su valor de
costo incrementado exponencialmente en función de su tasa interna de rendimiento. Dicho criterio
de valuación difiere de las normas contables profesionales que requieren que los títulos públicos
sean valuados a su valor de mercado.
La aplicación de este criterio determinaría un saldo superior de $ 8.158 miles al 31 de diciembre
de 2015.
a.4 Normas de exposición.
El BICE no expone sus activos y pasivos en corrientes y no corrientes considerando la fecha en
que se espera que los activos se conviertan en efectivo o su equivalente y los pasivos se hagan
exigibles, de acuerdo a lo requerido por las normas contables profesionales vigentes.
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NOTA 4 - PROGRAMA GLOBAL DE CRÉDITO MULTISECTORIAL - EXIMBANK
4.1. DEUDA MANTENIDA CON LA SECRETARIA DE HACIENDA DE LA NACIÓN
La deuda mantenida con la Secretaría de Hacienda de la Nación, subsidiaria a la línea del exte-
rior otorgada al Estado Nacional por el Eximbank de Japón (actual Japan Bank for International
Cooperation “JBIC”), de acuerdo con la aplicación del Decreto 471/2002 - artículo 1° que la con-
sideró una obligación del Sector Público Nacional, se convirtió a razón de $ 1,40 por cada dólar
estadounidense y se ajustó por el CER. La deuda mantenida con la Secretaría de Hacienda de la
Nación subsidiaria a la línea otorgada al Estado Nacional por el BID se encontraba registrada en
dólares estadounidenses.
4.2. PAGOS POR CUENTA Y ORDEN DEL ESTADO NACIONAL
Los pagos efectivizados al Eximbank (actualmente Japan Bank for International Cooperation
“JBIC”) bajo el contrato de “Préstamo Multisectorial para la Argentina”, por cuenta y orden del Es-
tado Nacional y conforme instrucciones recibidas del entonces Ministerio de Economía y Produc-
ción (actualmente Ministerio de Hacienda y Finanzas Públicas) generaron un crédito en moneda
extranjera luego aplicado a la cancelación de las amortizaciones de capital y servicios de intereses
de la deuda relacionada, que el BICE mantenía con el Estado Nacional bajo el “Programa Global
de Crédito Multisectorial” - ver nota 4.1.
El excedente surgido de las aplicaciones a los vencimientos producidos, que fue calculado de
acuerdo a lo expresado en la nota 4.1., se encuentra registrado en “Créditos Diversos”. Por dicho
crédito se ha efectuado el reclamo correspondiente.
Con fecha 3 de enero de 2005 la Subsecretaría de Servicios Financieros del entonces Ministerio
de Economía y Producción emitió la Nota SSSF Nº 9/2005 poniendo en conocimiento del BICE el
Dictamen DGAJ Nº 159.140 - emitido a instancias de la Tesorería General de la Nación - el cual se-
ñalara que, en el caso de que el BICE continúe cancelando el préstamo en los términos acordados
con el Estado Nacional, le nace un derecho respecto de éste, compensable de manera directa o
por los mecanismos previstos en el Decreto Nº 905/02.
Posteriormente, con fecha 6 de abril de 2005, y con base en el nuevo Dictamen DGAJ Nº 160.363,
la Secretaría de Finanzas de la Nación mediante Nota SF Nº 107/05 informó que, al no haber
instruido la Oficina Nacional de Crédito Público, en forma expresa, la continuidad en el pago de los
servicios del crédito en cuestión, no correspondía efectivizar la compensación requerida, criterio
luego ratificado por Nota SF Nº 271 del 15 de septiembre de 2005.
El 4 de mayo de 2005 el BICE presentó ante la mencionada Secretaría un informe completo con
antecedentes, soporte legal y conclusiones en prosecución de su reclamo por la compensación
respectiva, en el que se aportan elementos de sustento para el reclamo y procedencia de la men-
cionada compensación, presentación luego ratificada y actualizada por Nota BICE/P Nº 03 del 5
de enero de 2006. Entre dichos elementos se destacan las instrucciones de pago recibidas por
el BICE por parte de la Dirección de Administración de la Deuda Pública dependiente del enton-
ces Ministerio de Economía y Producción. El requerimiento del BICE se incorporó al expediente
CUDAP: EXP-S01:0244823/2004 del señalado Ministerio, cuyo trámite se consulta regularmente y
no presentaba nuevos movimientos al 31 de diciembre de 2015.
Además de continuar con las gestiones en el ámbito del Ministerio de Economía y Finanzas Públi-
cas el BICE adoptó, con criterio de prudencia, la decisión de previsionar en un 100% el mencio-
nado crédito por un importe de $ 81.570 miles y $ 53.640 miles al 31 de diciembre de 2015 y 2014,
respectivamente.
El pasivo registrado al 31 de diciembre de 2015 con el Estado Nacional por el mencionado présta-
mo incluye: a) el saldo por el diferencial de interés entre el devengado por el BICE a favor del Esta-
do Nacional y el pagado por cuenta y orden del Estado Nacional al entonces Eximbank; b) el saldo
mantenido por el BICE a favor del Estado Nacional por las diferencias entre las amortizaciones
de capital de la deuda, efectuadas en yenes al entonces Eximbank por cuenta y orden del Estado
Nacional, así como las amortizaciones de capital, a favor del Estado Nacional, en dólares esta-
dounidenses; c) el CER devengado a pagar a favor del Estado Nacional sobre los saldos impagos
por diferencial de intereses y capital desde el 3 de febrero de 2002 (pesificación) hasta el presente;
d) el saldo correspondiente al último servicio de capital e intereses, cuyo vencimiento operó el
21 de septiembre de 2005 y que, por expresa instrucción del entonces Ministerio de Economía y
Producción, no fue pagado al JBIC (antes Eximbank).
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En respuesta a la Nota SSSF N° 590/11 recibida el 29 de abril de 2011, de la Subsecretaria de de julio de 2016, todo ello de conformidad con los términos establecidos en la cláusula Vigésimo
Servicios Financieros del Ministerio de Economía y Finanzas Públicas, el 4 de mayo de 2011, se Sexta del Convenio.
cursó la Nota BICE/P N° 028/11 proponiendo un mecanismo de solución para los créditos objeto
de la presente nota al Balance, como también de la nota 4.1., no habiéndose recibido respuesta a 6.2. GARANTIZAR S.G.R.
la fecha.
En julio de 2004 el Directorio resolvió aprobar el ingreso del BICE a Garantizar S.G.R., en calidad
La deuda total registrada en los estados contables por los conceptos mencionados precedente-
de socio protector, suscribiendo acciones clase “B” por un valor de $ 1 miles, las cuales se expo-
mente asciende, al 31 de diciembre de 2015 y 2014, a $ 100.023 miles y $ 86.941 miles, respecti-
nen en el rubro “Participación en Otras Sociedades” (Ver Anexo E y nota 3.3), y aportando, al 31 de
vamente.
diciembre de 2015, la suma de $ 187.500 miles al fondo de riesgo de la citada sociedad.
A la fecha de emisión de los presentes estados contables se encuentra pendiente de definir la
Garantizar S.G.R., de acuerdo a los términos de la Comunicación “A” 2411 del BCRA, se encuentra metodología a aplicar para la cancelación de la deuda registrada mencionada en los puntos a) a
d) precedentes.
inscripta en el Registro de Sociedades de Garantía Recíproca (Ley Nº 24.467) que a tal efecto lleva
la Superintendencia de Entidades Financieras y Cambiarias (SEFyC).
NOTA 5 - DIFERENCIA EN EL IMPUESTO SOBRE LOS INGRESOS BRUTOS
Los aportes efectuados, más los importes pendientes de devolución de aportes vencidos y renova-
dos, ajustados de acuerdo a la última información recibida de la mencionada sociedad, conforman El BICE, al igual que otras entidades, con fecha 14 de noviembre de 2007, recibió de la Dirección
al 31 de diciembre de 2015 y 2014 un total de $ 215.795 miles y $ 157.608 miles, respectivamente General de Rentas (DGR) de la CABA una notificación por diferencia de impuesto a favor de ese
(Ver Anexo E y nota 3.3). Asimismo, el BICE ha constituido, con criterio de prudencia, una previsión organismo mediante una cédula de inicio de determinación de oficio.
por riesgo de incobrabilidad sobre el mencionado crédito en función al análisis de recuperabilidad
La determinación de ajustes en el cálculo del impuesto por los ejercicios 2002 y 2003 se refiere proporcionado por Garantizar S.G.R. sobre los Fondos de Riesgo Contingentes vencidos a la fe-
cha. Dicha previsión asciende al 31 de diciembre de 2015 y 2014 a $ 3.375 miles y a $ 4.191 miles, principalmente, a los conceptos de CER y resultado de la compensación por la pesificación asi-
respectivamente (Ver Anexo J). métrica.
En diciembre de 2007 se contestó la vista y se formuló el descargo correspondiente en el sumario 6.3. MERCADO ABIERTO ELECTRÓNICO S.A.
instruido a través de la Resolución 3795/DGR/2007 del señor Director General de Rentas.
En su reunión del día 13 de abril de 2005 el Directorio del BICE resolvió autorizar la compra de una
Al igual que las entidades financieras que se encuentran en curso de determinación, con fecha (1) acción del Mercado Abierto Electrónico S.A. (MAE), de valor nominal $ 1,2 miles, de propiedad
4 de diciembre de 2008, se recibió de la DGR de la CABA, una cédula notificando la Resolución del Banco Nacional de Desarrollo Patrimonio en Liquidación por la suma de $ 26 miles, la cual se
N° 4643/DGR/2008 desestimando la presentación del 5 de diciembre de 2007.
realizó con fecha 13 de abril de 2005 y se expone, al 31 de diciembre de 2015 y 2014, en el rubro
“Participaciones en Otras Sociedades” (Ver Anexo E y nota 3.3).
Con fecha 30 de diciembre de 2008 se interpuso recurso de reconsideración, desestimado por
la Resolución Nº 264/DGR/2009 del 30 de enero de 2009. El 25 de febrero de 2009 se interpuso
6.4. CUYO AVAL S.G.R.
recurso jerárquico.
En diciembre de 2012 el Directorio resolvió aprobar el ingreso del BICE a Cuyo Aval S.G.R., en Mediante Resolución Nº 310 -AGIP- 2009, notificada al BICE el día 22 de mayo de 2009, se deses-
calidad de socio protector, suscribiendo 100 acciones clase “B” por un valor total de $ 10 miles, timó el recurso jerárquico y quedó expedita la vía para la intimación de pago por parte de la CABA,
las cuales se exponen en el rubro “Participación en Otras Sociedades” (Ver Anexo E y nota 3.3), y para la integración de los conceptos determinados por Resolución Nº 4643- DGR-08 consistentes
aportando, al 31 de diciembre de 2015, la suma de $ 10.000 miles al fondo de riesgo de la citada en $ 11.239 miles como capital adeudado por impuesto sobre los ingresos brutos y $ 7.305 miles
sociedad. como multa. Dicha notificación efectuó además el emplazamiento de pago al BICE por el plazo de
15 días hábiles vencidos, luego de los cuales se aplicarían los apercibimientos de ley.
Cuyo Aval S.G.R., de acuerdo a los términos de la Comunicación “A” 2411 del BCRA, se encuentra
Habiendo de esta manera agotado la instancia administrativa y teniendo en cuenta lo decidido inscripta en el Registro de Sociedades de Garantía Recíproca (Ley Nº 24.467) que a tal efecto lleva
oportunamente por el Directorio del BICE, en el sentido de continuar con el reclamo en la vía judi- la SEFyC.
cial, se impuso la selección de un estudio jurídico para patrocinar y/o representar los intereses del
BICE ante el órgano jurisdiccional. En tal sentido, se seleccionó al estudio jurídico “Corti-Calvo- Los aportes efectuados, ajustados de acuerdo a la última información recibida de la mencionada
Luis-Abogados” y en la reunión de Directorio del 10 de junio de 2009 resolvieron otorgarle poder sociedad, conforman al 31 de diciembre de 2015 y 2014 un total de $ 12.282 miles y $ 11.938 miles,
especial para asuntos administrativos y judiciales a tales efectos.
respectivamente. (Ver Anexo E y nota 3.3)
Dichos profesionales iniciaron la correspondiente acción impugnativa, que se tramita ante el Juz- NOTA 7 - FIDEICOMISOS EN LOS QUE EL BICE ACTUA COMO FIDUCIARIO
gado Contencioso Administrativo Federal Nº 5. La jueza interviniente en octubre de 2009 denegó
la medida cautelar requerida, por lo que el estudio apoderado del BICE apeló la denegatoria. La
Los saldos al 31 de diciembre de 2015 surgen de los registros contables de los fideicomisos a alzada (Sala I de la Cámara Contencioso Administrativa Federal) resolvió el 1º de junio de 2010 ha-
dicha fecha. cer lugar a la medida cautelar solicitada y suspender los efectos de las resoluciones DGR 4643/08;
266/09 y 310/09.
El cumplimiento de las obligaciones emergentes de los distintos fideicomisos, será efectuado ex-
En el expediente “principal”, en el mes de marzo de 2010 se corrió traslado de la demanda al clusivamente con el patrimonio fideicomitido. La responsabilidad de BICE como fiduciario se limita
Gobierno de la Ciudad de Buenos Aires (GCBA), el cual planteó la excepción de incompetencia del al cumplimiento de lo establecido en la ley N° 24.441 de fideicomisos y en el respectivo contrato
fuero contencioso federal, que fue resuelta a favor de la continuidad de la causa ante el tribunal fiduciario, y no responderá con su propio patrimonio salvo culpa o dolo en el cumplimiento de sus
obligaciones, lo cual deberá ser calificado como tal por una sentencia judicial firme dictada por interviniente. Una vez producida toda la prueba ofrecida por las partes, el BICE solicitó la clausura
tribunal competente. del período habilitado al efecto. En el mes de marzo de 2013 se presentaron los alegatos y en el
mes de septiembre de 2013 se dictó sentencia de primera instancia haciendo lugar solo a uno de
los distintos planteos efectuados por el BICE; la misma fue apelada por el BICE ante la Cámara de 7.1. Fideicomisos que no requieren por contrato la presentación de Estados Contables au-
Apelaciones del fuero contencioso administrativo federal, que a diciembre de 2015 no ha resuelto ditados
la citada impugnación.
Asimismo el GCBA en el año 2009 radicó la pertinente ejecución fiscal ante la justicia local, pre-
tensión frente a la cual el BICE opuso excepciones (entre ellas, la incompetencia de la justicia local
frente a la federal). Finalmente la justicia de la Ciudad resolvió en diciembre de 2010 la admisión
del planteo de incompetencia y declaró la competencia originaria de la Corte Suprema de Justicia
de la Nación. Apelada dicha decisión por ambas partes, la Cámara del fuero resolvió la cuestión
en el mes de septiembre de 2011 y ordenó la remisión al fuero federal conforme la pretensión del
BICE. Así en el año 2014 esa ejecución fiscal fue radicada ante el Juzgado Federal de Ejecuciones
Fiscales Tributarias Nº2, en el cual la AGIP instó la ejecución por vía de apremio del tributo. El BICE
se opuso en función de la vigencia de la medida cautelar y con fecha 30 de junio de 2015 el juz-
gado resolvió suspender plazos procesales hasta tanto haya sentencia definitiva en el expediente
7.2. Fideicomisos que al 31.12.2015 se encontraban en proceso de liquidación
iniciado por BICE.
Al 31 de diciembre de 2015 y 2014 la previsión por la contingencia mencionada precedentemente,
calculada sobre el 50% del total de la deuda reclamada, asciende a $ 28.077 miles y $ 26.706
miles, respectivamente.
NOTA 6 - DETALLE DE PARTICIPACIONES EN OTRAS SOCIEDADES
6.1. BANCO DE DESARROLLO DE AMERICA LATINA - CAF
El BICE tiene participación en el Banco de Desarrollo de América Latina (CAF), según el convenio
de cesión de derechos y obligaciones, firmado en el año 2003 con la Nación Argentina, con un
aporte original de U$S 24.990 miles. Asimismo, al 31 de diciembre de 2015 y 2014 la tenencia total
7.3. Fideicomisos cuyos Estados Contables correspondientes al ejercicio finalizado el del BICE asciende a 3.762 acciones de la Serie “B”, de un valor de U$S 5 miles cada una. Dicha
31.12.2015 se encuentran en proceso de auditoría tenencia no excede el valor patrimonial proporcional. La valuación de la inversión mencionada,
convertidos a pesos según los lineamientos establecidos en la nota 1.2.2., al 31 de diciembre de
2015 y 2014 ascienden a $ 414.860 miles y a $ 272.809 miles, respectivamente, y se exponen en el
rubro “Participaciones en Otras Sociedades” (Ver Anexo E y nota 3.3).
Con fecha 4 de septiembre de 2013 el BICE firmó un Convenio de Línea de Crédito con la Corpo-
ración Andina de Fomento (CAF) por un monto máximo de U$S 50.000 miles, bajo la modalidad
de línea de crédito rotativa, para financiamientos de hasta cinco años de plazo, el cual está com-
puesto por dos sub-límites: (i) U$S 30.000 miles para financiamientos con plazo de hasta diez años
y (ii) U$S 20.000 miles para emisión de garantías. La vigencia de la Línea de Crédito es de un año
desde su firma, habiendo sido su plazo extendido, por carta reversal de fecha 13 de noviembre
de 2015, hasta el 31 de octubre de 2016 y permitiendo la emisión de garantías y avales hasta el 31
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El BICE actúa como fiduciario y no responde en ningún caso con su patrimonio, conforme lo
establecido por la Ley de Fideicomisos N° 24.441 y modificatorias.
NOTA 8 - VALORES REPRESENTATIVOS DE DEUDA
A la fecha de emisión de los presentes estados contables el BICE posee participación en los
siguientes fideicomisos:
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NOTA 9 - CONVENIO CON EL CHINA DEVELOPMENT BANK
constituidas por dichos saldos y por otras obligaciones por intermediación financiera sujetas a
efectivo mínimo.
Con fecha 11 de diciembre de 2007 se suscribió un convenio con el China Development Bank
(CDB), un banco público debidamente constituido conforme las leyes de la República Popular La integración se realiza exclusivamente a través del saldo de las cuentas abiertas en el BCRA. Al
China, mediante el cual el BICE obtuvo un primer tramo de línea de crédito por U$S 30.000 miles 31 de diciembre de 2015 los saldos de exigencia e integración de efectivo mínimo, en miles, son
a 10 años de plazo para seguir apoyando a las pequeñas y medianas empresas y a las compañías los siguientes:
exportadoras.
Durante el año 2010 se realizaron gestiones para ampliar la línea de crédito y se firmó un nuevo
convenio por otros U$S 30.000 miles, a 7 años de plazo, los cuales fueron depositados con fecha
27 de diciembre de 2010.
El 21 de septiembre de 2012 se suscribió otro acuerdo con el CDB mediante el cual el BICE obtuvo
una línea de crédito por U$S 80.000 miles, a 7 años de plazo, para fondear proyectos que fomenten
exportaciones agroindustriales, emprendimientos de Pymes, generación de energía y proyectos
de inversión encarados en la Argentina por empresas de capitales chinos. El 16 de octubre de
NOTA 14 - ESTADO DE CAPITALES Y PARTICIPACION ACCIONARIA 2012 se recibieron U$S 40.000 miles y el 27 de diciembre de 2012 los restantes U$S 40.000 miles,
correspondientes a la línea de crédito mencionada.
Mediante Acta de Asamblea Nº 52 del 8 de mayo de 2015, dicho órgano resolvió aprobar la dis-
tribución de utilidades del ejercicio 2014, constituyéndose la “Reserva Legal” por $ 85.184 miles Los pasivos mencionados se encuentran registrados en el rubro “Otras Obligaciones por Interme-
y la capitalización del saldo remanente de las utilidades, por un monto total de $ 340.737 miles. diación Financiera - Bancos y Organismos Internacionales” por la totalidad de los fondos recibi-
Asimismo, los Accionistas resolvieron suscribir la suma capitalizada en acciones escriturales de dos a cada fecha, neto de los pagos realizados. Al 31 de diciembre de 2015 y 2014 ascienden a
U$S 81.162 miles y U$S 106.564 miles, respectivamente.
valor nominal, cada una, de $ 1 miles, conforme el artículo 5° del Estatuto Social y manteniendo
las proporciones accionarias vigentes. De esta manera se elevó el Capital Social a la suma total de
$ 2.726.005 miles, aumento que fue inscripto en IGJ con fecha 21 de diciembre de 2015. Cabe señalar que el convenio firmado con el CBD se encuentra subordinado al cumplimiento de
determinados covenants financieros, ciertas obligaciones de hacer y no hacer. Al 31 de diciembre
de 2015, el BICE cumple con los compromisos, requerimientos y obligaciones mencionadas. Conforme el Acta de Asamblea mencionada en el párrafo precedente, la participación accionaria
quedó conformada según el siguiente detalle:
NOTA 10 - CONVENIO CON LA SECRETARIA DE POLITICA ECONOMICA Y PLANIFICACION
DE DESARROLLO
Con fecha 27 de diciembre de 2012 se suscribió el convenio “Fondo de financiamiento para la me-
jora de la competitividad de las pequeñas y medianas empresas en las economías regionales” con
la Secretaría de Política Económica y Planificación de Desarrollo, mediante el cual dicha Secretaría
se comprometío a transferir al BICE fondos para la ejecución del Programa hasta un máximo de
$ 120.000 miles para ser aplicados indistintamente al financiamiento de capital de trabajo o de
proyectos de inversión en uno o más desembolsos. El plazo es de 7 años, con 2 años de gracia,
contado desde el respectivo desembolso.
Por medio de la Resolución Conjunta Nro. 7 del entonces Ministerio de Economía y Finanzas
Públicas (actual Ministerio de Hacienda y Finanzas Públicas) y Nro. 2 de la Secretaría de Política
Económica y Planificación del Desarrollo de fecha 14 de enero de 2014, se dispuso extender por
el término de un año, contado a partir del 15 de enero de 2014 el plazo de utilización de los fondos
establecido en el punto 6.2. de la cláusula Sexta del Convenio y asimismo ampliar el monto total
a $ 150.000 miles.
NOTA 15 - PLAZO DE DURACIÓN DE LA SOCIEDAD
Se recibieron $ 66.867 miles el 15 de enero de 2013; $ 53.133 miles el 12 de febrero de 2014; y En cumplimiento de lo requerido por la Ley de Sociedades Comerciales se informa que, con fecha
$ 13.709 miles el 22 de diciembre de 2014, correspondientes a la línea de crédito bajo el Convenio. 26 de octubre de 1995, la Asamblea Extraordinaria de Accionistas decidió modificar el plazo de
Al 31 de diciembre de 2015 y 2014 se encuentra registrado el pasivo por la totalidad de los fondos duración de la Sociedad, estableciéndola en noventa y nueve años, a partir del 18 de abril de 1995.
recibidos más los intereses devengados al cierre del ejercicio, neto de los pagos realizados en el
rubro “Otras Obligaciones por Intermediación Financiera - Diversas sujetas a efectivo mínimo”. NOTA 16 - MODIFICACIÓN DEL ESTATUTO DE LA SOCIEDAD
Mediante Resolución MECON Nro. 1026 de fecha 19 de diciembre de 2014, se modificaron el
La Asamblea de Accionistas de fecha 8 de mayo de 2015, resolvió reformar el artículo 5 “Estructura
punto 5.1.6. de la cláusula Quinta (Tasas de interés compensatorio), punto 6.1. de la cláusula Sexta
(Monto del capital)”, del Estatuto Social en virtud de los aumentos de capital aprobados por la
(cuenta del BICE) y Anexo I (Condiciones de los Financiamientos) del citado Convenio, y el punto
mencionada Asamblea, descriptos en nota 14.
10.1.1., el punto 4.2. (Plazos y Tasas de Interés) y Anexo I de su Manual Operativo.
NOTA 17 - RESTRICCIONES A LA DISTRIBUCIÓN DE GANANCIAS
Mediante Resolución MECON Nro. 297 de fecha 27 de abril de 2015 (Notificada al BICE el 6 de
mayo de 2015), se dispuso la extensión del plazo por 1 año contado a partir del 15 de enero de
La Comunicación “A” 4152 del BCRA estableció que las entidades que decidan distribuir utilidades 2015 y la ampliación del monto a $ 215.000 miles aplicable al préstamo.
deberán contar con autorización previa de la SEFyC.
NOTA 11 - INSTRUMENTOS FINANCIEROS DERIVADOS
Asimismo, cabe aclarar respecto de la normativa del BCRA sobre “Distribución de resultados” que
con fecha 27 de enero de 2012 el BCRA a través de su comunicación “A” 5273 efectuó modifica- De acuerdo a lo implementado por la Comunicación “A” 4682, se encuentran registradas en el
ciones a la mencionada normativa, entre las cuales estableció que en ningún caso se admitirá la rubro “Otras obligaciones por intermediación financiera - Especies a entregar por ventas contado
distribución de resultados mientras: a liquidar y a término” V.N. 245.000 miles ($ 194.885 miles) y V.N. 114.000 miles ($ 85.198 miles)
al 31 de diciembre de 2015 y 2014, respectivamente, correspondientes a operaciones de pases
- la integración de efectivo mínimo en promedio -en pesos, en moneda extranjera o en títulos activos con títulos públicos realizados con el BCRA y con otras entidades financieras. Ver Anexo O.
valores públicos- fuera menor a la exigencia correspondiente a la última posición cerrada o a la
proyectada considerando el efecto de la distribución de resultados, y/o Asimismo, se encuentran registradas en el rubro “Otras obligaciones por intermediación financiera
- Especies a entregar por ventas contado a liquidar y a término” operaciones de venta de moneda
- la integración de capital mínimo fuera menor a la exigencia recalculada, incrementada en un 75%, extranjera contado a liquidar por euros 822 miles y U$S 999 miles, todo ello representativo de
$ 17.095 miles al 31 de diciembre de 2014. Al 31 de diciembre de 2015 no existen operaciones y/o
vigentes de venta de moneda extranjera contado a liquidar.
- registre asistencia financiera por iliquidez del BCRA, en el marco del artículo 17 de la Carta
Por otra parte, con fecha 23 de diciembre de 2011, el BICE celebró una Opción de Venta de Títulos Orgánica de esta Institución.
Valores con el Grupo Isolux Corsán S.A., Isolux Corsán Argentina S.A. e Isolux Ingeniería S.A..
Mediante dicha Opción el comprador otorga al BICE una opción irrevocable de venta de VRD Con vigencia desde el 1° de enero de 2013, de acuerdo a lo requerido por la comunicación “A”
Clase “A”, emitidos por el Fideicomiso Loma Blanca IV por un total de VN U$S 15.000 miles. Al 31 5580 del BCRA, la exigencia de capital por riesgo de crédito por titulizaciones, a los efectos del
de diciembre de 2015 y 2014, dichos VRD se encuentran registrados en el rubro “Otros Créditos cálculo de la posición de capitales mínimos, deberá computarse sobre todas las operaciones
por Intermediación Financiera - Títulos de deuda de fideicomisos financieros” y en “Cuentas de vigentes a la fecha de cómputo.
Orden - cuentas derivado acreedoras por contra” por un monto de $ 12.709 miles y $ 74.218 miles,
respectivamente. Ver Anexo O.
En la Asamblea de Accionistas celebrada el 8 de mayo de 2015 se aprobó la distribución de los
resultados correspondientes al ejercicio 2014, destinándose $ 85.184 miles a la Reserva Legal,
NOTA 12 - ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO Y SUS EQUIVALENTES
capitalizándose el remanente según se expone en nota 14.
En el Estado de Flujo de Efectivo y sus Equivalentes, al 31 de diciembre de 2015 y 2014, para las va- NOTA 18 - DESIGNACIÓN DE AUTORIDADES DEL DIRECTORIO
riaciones, se consideró únicamente el total del rubro “Disponibilidades” expresados en miles de $.
Con fecha 23 de mayo de 2014, la Asamblea de Accionistas designo como Directores Titula-
res a los Señores Mauro Alem, Claudio Fernández, Diego Bossio, Héctor Gambarotta, Federico
Pastrana, Hernán Piotti López y Bárbara Domatto Conti con mandato por los Ejercicios Sociales
correspondientes a los años 2014 y 2015.
Con fecha 1° de agosto de 2014 el Directorio del BICE resolvió designar como Presidente al Lic.
Federico Pastrana y como Vicepresidente primero al Cr. Claudio Fernández. Por otra parte, en la
NOTA 13 - INTEGRACIÓN DEL EFECTIVO MÍNIMO
misma Reunión se resolvió aceptar la renuncia del Lic. Mauro Alem al cargo de Director y Presi-
dente del BICE, presentada el día 23 de julio de 2014.
Respecto de actividades de inversión o de financiación que no afecten al Efectivo y sus equivalen-
tes, pero que por su significación merezcan ser expuestas, no existen operaciones para mencionar. Con fecha 22 de agosto de 2014 la Asamblea de Accionistas designó al Lic. Gastón Leandro Britos
como Director Titular por los Ejercicios Sociales correspondientes a los años 2014 y 2015, siendo
El BICE, a la fecha de emisión de los presentes estados contables, tomando en cuenta la nor- designado como Vicepresidente segundo por el Directorio de la Entidad en su reunión del 29 de
mativa del BCRA, cuenta con depósitos captados, por lo tanto sus partidas computables están agosto de 2014.
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Martes 5 de abril de 2016
Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.350
Con fecha 21 de noviembre de 2014 el BCRA emitió la Resolución N° 342 respecto a los nuevos Auditoría Interna evalúa el proceso, el ambiente de control interno y en caso de detectar incumpli-
nombramientos, dando cumplimiento a las comunicaciones “A” 3700 y “A” 4490.
mientos, controles insuficientes o inadecuados recomienda cursos de acción para mitigar riesgos
y mejorar procesos.
Con fecha 5 de mayo de 2015, el Directorio del BICE resolvió aceptar la renuncia presentada por
la Srta. Lic. Bárbara Domatto Conti a su cargo de Directora Titular.
2) Alcance y naturaleza de los reportes de riesgo
Con fecha 8 de mayo de 2015, la Asamblea de Accionistas designó a la Dra. María Agustina Briner La Gerencia Departamental de Análisis de Riesgo elabora un Informe de Riesgo completo (Informe
como Directora Titular por el Ejercicio Social 2015.
financiero-técnico) por cada cliente que analiza.
Con fecha 6 de enero de 2016, la Asamblea de Accionistas, teniendo en cuenta que el día 31 de Este reporte comprende una descripción detallada del negocio del cliente, su situación actual,
diciembre de 2015 se vencieron los mandatos de los Sres. Directores Titulares Lic. Federico Pas- perspectivas, mercados, posicionamiento, y concluye con la categorización del cliente y estruc-
trana, Cr. Claudio Fernández, Lic. Gastón Leandro Britos, Lic. María Agustina Briner, Lic. Héctor turación del préstamo.
Gambarotta, Cr. Hernán Piotti López y al Lic. Diego Bossio, designó como Directores Titulares a
los Sres. Lic. Pablo García, Lic. Carlos Luis Pirovano, Dr. Eduardo Levy Yeyati, Lic. Martín Horacio Esa categorización da lugar al pricing de la operación.
Ottonello, Lic. Anastasia Adem y Lic. Rafael Robles, con mandato por los ejercicios sociales co-
rrespondientes a los años 2016 y 2017.
Asimismo, contiene constancia de la verificación del cumplimiento de lo determinado por el BCRA
con relación a las Normas sobre Graduación del Crédito, Fraccionamiento del Riesgo Crediticio y
A su vez, se designó al Lic. Pablo M. García en el cargo de Presidente del Directorio, al Lic. Luis Concentración del Riesgo para los clientes del BICE.
Pirovano en el cargo de Vicepresidente Primero y a la Lic. Anastasia Adem en el cargo de Vicepre-
sidenta Segunda.
3) Políticas de cobertura
NOTA 19 - POLITICAS DE GERENCIAMIENTO DE RIESGOS
Respecto de la cobertura de préstamos con garantías, el BICE solicita a sus clientes garantías
preferidas (preferentemente hipotecas).
1. Comité de Riesgos
A los efectos del cálculo de las coberturas se utilizan valores de realización conjuntamente con el
El BICE ha constituido un Comité de Gestión de Riesgos conformado por tres integrantes del Di- pedido de aforos, que hacen que las mismas sean muy conservadoras tolerando en su mayoría
rectorio, el Gerente General, los Gerentes Departamentales de Análisis de Riesgos y de Negocios disminuciones importantes de los valores de mercado. Las tasaciones son realizadas por compa-
Fiduciarios, los Gerentes de Área Financiera y Mercado de Capitales, de Riesgo Operacional, de ñías especializadas ajenas al banco.
Legales, de Operaciones y Comercio Exterior y de Recupero de Cartera, el Jefe de la División
Planeamiento y Control de Gestión y el Jefe de la División Análisis Económico.
4) Planes de contingencia
Este Comité tiene como competencias:
En el marco de las pruebas de estrés realizadas desde el año 2012, se cuenta con los planes de
contingencia destinados a mitigar eventuales incrementos en este riesgo, proponiendo, cuando
1) Proponer al Directorio:
corresponda, la implementación de medidas tales como establecimiento de límites o modificacio-
nes a la política de cobertura.
- Lineamientos y políticas para la administración integral de riesgos.
A nivel de una contingencia en la continuidad del negocio, las áreas participantes en este circuito
- Metodologías y procedimientos para identificar, medir, vigilar, limitar, controlar, informar y revelar de riesgos, cuentan con sus respectivos planes para asegurar la continuidad operativa.
los distintos tipos de riesgos a los que se expone el BICE.
4. Gestión del Riesgo de Liquidez
- Límites de exposición a los distintos tipos de riesgos.
Se puede definir la liquidez como la capacidad de la entidad de fondear incrementos de los activos
- Mecanismos para la implementación de políticas de cobertura, saneamiento y acciones correc-
y cumplir con sus obligaciones a medida que éstas van venciendo. Se cuenta con una adecuada
tivas.
liquidez cuando se accede a fondos suficientes, ya sea a través de un aumento de los pasivos o de
la venta de activos, rápidamente y a un costo razonable.
- Excepciones a límites de exposición.
El BICE gestiona el riesgo de liquidez de acuerdo al siguiente esquema:
2) Aprobar los modelos, parámetros y escenarios que se utilizarán para llevar a cabo la medición
y control de los riesgos que propongan las áreas técnicas, los que serán revisados anualmente.
1) Estructura y organización
3) Aprobar las acciones correctivas propuestas por los sectores técnicos referidas a la adminis-
La estructura y organización del BICE cuenta con una adecuada segregación de funciones y de
tración de riesgos.
la definición formal de los roles y competencias de cada uno de los que intervienen en la gestión
de este riesgo:
4) Analizar la sensibilidad del resultado del negocio a los cambios en los diferentes riesgos, dentro
del marco de las pruebas de tensión que se desarrollen.
- El Comité de Liquidez y Recursos Financieros y, en su caso, el Directorio fijan las políticas, límites
y cursos a seguir en materia de liquidez.
5) Examinar los reportes e informes de gestión de riesgos emitidos por los sectores técnicos.
- La Gerencia de Área Financiera y Mercado de capitales realiza la concertación de operaciones, 6) Informar al Directorio sobre la exposición al riesgo asumida por el BICE y sobre el impacto de
administra el nivel de liquidez diaria, analiza los gaps entre fondeo y aplicaciones, realiza el mo- dichas posiciones sobre el funcionamiento de la misma.
nitoreo de liquidez de corto plazo y reporta a la Alta Gerencia, Comité de Liquidez y Directorio.
7) Someter a la consideración del Directorio propuestas de excepción a los límites establecidos
- La Gerencia de Área Operaciones y Comercio Exterior ejecuta las operaciones concertadas, para cada riesgo, cuando las condiciones y el entorno de la institución así lo requieran.
desde su origen hasta su cancelación.
2. Informe ICAAP
- La Unidad de Planeamiento Estratégico y Seguimiento de Gestión realiza el monitoreo y reportes
de liquidez de mediano y largo plazo. En el año 2015 se presentó al BCRA el informe de Autoevaluación del Capital, destinado a reportar
la suficiencia de capital en función de los principales riesgos que se gestionan en nuestra Entidad.
- Auditoría Interna evalúa el proceso, el ambiente de control interno y en caso de detectar incumpli- En dicho informe se determina que el BICE cuenta con el capital adecuado para gestionar sus
mientos, controles insuficientes o inadecuados recomienda cursos de acción para mitigar riesgos riesgos más significativos
y mejorar procesos.
3. Gestión del Riesgo de Crédito
2) Alcance y naturaleza de los reportes de riesgo
Es el riesgo de no poder cobrar totalmente las financiaciones otorgadas en la fecha de vencimiento
La Gerencia de Área Financiera y de Mercado de Capitales efectúa un control de la liquidez originalmente pactada. Deriva de la falta de capacidad o de voluntad de pago por parte del deudor.
infra-diaria con un horizonte bimestral, y control mensual con un horizonte semestral, pro-
1) Estructura y organización
yectando los vencimientos contractuales de activos y pasivos. Los excedentes de liquidez se
administran realizando colocaciones en instrumentos financieros que cuentan con mercado y
liquidez inmediata. La Gerencia Departamental de Análisis de Riesgo es la responsable de emitir los Informes de
Riesgo con una recomendación sobre la propuesta y estructuración de calificación (monto) a un
Mensualmente o cuando las circunstancias lo ameritan se reporta al Comité de Liquidez y Recur- futuro cliente. Tiene a su cargo también la clasificación y previsionamiento de los clientes que ya
forman parte de la cartera del BICE.
sos Financieros la gestión de liquidez del BICE.
La Unidad de Planeamiento Estratégico y Seguimiento de Gestión efectúa los análisis de gaps de Actúa por oposición a la Gerencia Departamental Comercial, que es la que propone los negocios
liquidez trimestralmente con un horizonte anual. con los clientes.
A tal fin, recibe por parte de la Gerencia Departamental Comercial el legajo crediticio con la infor- 3) Políticas de cobertura
mación necesaria para efectuar el análisis de riesgo. El análisis y calificación de riesgo surgirá de
la ponderación de aspectos cualitativos y cuantitativos del cliente.
El BICE cuenta con activos de rápida realización y mercado que le permite afrontar todos sus
compromisos de corto plazo.
El resultado de esta evaluación es sometido a consideración de las diferentes instancias involucra-
das en el proceso de aprobación crediticia. Estas son: el Comité de Crédito Y Operaciones Activas 4) Planes de contingencia
(CCOA) y, luego, el Directorio (en caso de corresponder).
En el marco de las pruebas de estrés ejecutadas en el año 2012 se diseñó un plan de contingen-
Por otra parte, y con la frecuencia que establece la normativa del BCRA, la Gerencia Departamen- cia destinado a mitigar eventuales dificultades de liquidez. Dicho plan fue tratado en el Comité
tal Análisis de Riesgo emite los informes de seguimiento de los deudores, indicando la clasifica- de Gestión de Riesgos y aprobado por el Directorio. La activación del plan se realiza si se supera
ción a asignar a los mismos. Estos informes deben ser elevados al CCOA.
una caída del fondeo superior al 30% respecto de los recursos del mes anterior. En los años
posteriores se repitieron diferentes pruebas de estrés, destinadas a verificar la consistencia del
El CCOA debe recibir todas las clasificaciones propuestas de los clientes del BICE independiente- plan de contingencia vigente, ratificando las realizadas para el período 2015-2016 en el mencio-
mente de pertenecer al sector financiero, al sector privado o al sector público. Efectúa un análisis nado plan.
de las mismas, y en caso de estar dentro de sus atribuciones aprueba la clasificación y el nivel de
previsionamiento, o sino debe recomendar y elevar para su aprobación la clasificación y el nivel de En una contingencia en la continuidad del negocio, las áreas participantes en este circuito de
previsionamiento propuestos al Directorio.
riesgos cuentan con sus respectivos planes para asegurar la continuidad operativa.
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Segunda Sección
BOLETIN OFICIAL Nº 33.350
5. Gestión del Riesgo de Mercado
- Pérdidas lo suficientemente significativas -respecto de los resultados, el capital regulatorio,
los activos o el nivel global de riesgo- para afectar la solidez de la entidad financiera o su
capacidad de mantener las principales operaciones; Se lo define como el riesgo de sufrir pérdidas por movimientos adversos en los precios de los
mercados.
- Un cambio significativo en el perfil de riesgo de la entidad.
1) Estructura y organización
Las concentraciones de riesgo pueden producirse en los activos, los pasivos y en las partidas
Existe segregación de funciones y una definición formal de los roles y competencias de cada fuera de balance.
uno de los que intervienen en la gestión de este riesgo:
1) Estructura y organización
- El Comité de Liquidez y Recursos Financieros y, en su caso, el Directorio fijan las políticas,
límites y cursos a seguir en materia de este riesgo.
El Directorio del BICE ha definido que este riesgo sea gestionado por la Gerencia Departa-
mental de Análisis de Riesgo en los aspectos relacionados a las operaciones activas, y por la
Gerencia de Área Financiera y de Mercado de Capitales en los aspectos relacionados con el - La Gerencia de Área Financiera y de Mercado de Capitales realiza la concertación de opera-
fondeo. ciones y reporta a la Alta Gerencia, Comité de Liquidez y Directorio.
Existe segregación de funciones y una definición formal de los roles y competencias de cada - La Gerencia de Área Operaciones y Comercio Exterior ejecuta las operaciones concertadas,
uno de los que intervienen en la gestión de este riesgo. desde su origen hasta su cancelación.
- La Unidad de Planeamiento Estratégico y Seguimiento de Gestión realiza el monitoreo y Auditoría Interna evalúa el proceso, el ambiente de control interno y en caso de detectar
incumplimientos, controles insuficientes o inadecuados recomienda cursos de acción para reportes de mercado.
mitigar riesgos y mejorar procesos.
- Auditoría Interna evalúa el proceso, el ambiente de control interno y en caso de detectar
incumplimientos, controles insuficientes o inadecuados recomienda cursos de acción para 2) Alcance y naturaleza de los reportes de riesgo
mitigar riesgos y mejorar procesos.
El nivel de concentración se analiza a nivel de la Gerencia Departamental de Análisis de Ries-
2) Alcance y naturaleza de los reportes de riesgo
go, relacionado con el riesgo de crédito y por la Gerencia de Área Financiera y de Mercado de
Capitales por la estructura del fondeo.
La Gerencia de Área Financiera y de Mercado de Capitales efectúa un control tanto de la
3) Planes de contingencia posición de títulos del BICE como de la de moneda extranjera, en forma diaria.
Las pruebas de estrés son ejecutadas anualmente para contemplar el posible impacto que Mensualmente la División Regímenes Informativos determina la exigencia de capital por riesgo
producirían el aumento de este riesgo en los activos y pasivos como en los resultados. En los de mercado y reporta los niveles de integración de capital.
escenarios más severos, el nivel de calidad de los activos con que cuenta el BICE es suficiente
para afrontar caídas del fondeo significativas como impacto en los resultados por efecto de La Unidad de Planeamiento Estratégico y Seguimiento de Gestión efectúa reportes trimestra-
un probable mayor riesgo en sus activos. Adicionalmente, el Comité de Gestión de Riesgos les sobre los impactos económicos de los activos sujetos a riesgo de mercado, exponiendo
analiza los informes de estrés que se elaboran trimestralmente para monitorear este riesgo, sus conclusiones a la Gerencia General y comités específicos.
verificar la situación en cada período y poder evaluar su eventual impacto en escenarios simu-
lados afectando a otros riesgos y a los resultados del Banco. 3) Planes de contingencia
En relación a la continuidad del negocio, las áreas participantes en este circuito de riesgos,
De acuerdo a los resultados de las pruebas de estrés ejecutadas durante el año 2015, se man-
cuentan con sus respectivos planes para asegurar la continuidad operativa.
tiene la estrategia destinada a mitigar eventuales riesgos de mercado. De acuerdo a ella, se
mantiene la definición que la cartera de títulos públicos se utilizará como garantía de liquidez.
8. Gestión del Riesgo Operacional
Por otra parte, a nivel de una contingencia en la continuidad del negocio, las áreas parti-
Es el riesgo de sufrir pérdidas resultantes de procesos, de la actuación del personal o de cipantes en este circuito de riesgos, cuentan con sus respectivos planes para asegurar la
sistemas internos inadecuados o defectuosos o bien por acontecimientos externos. continuidad operativa.
1) Estructura y Organización 6. Gestión del Riesgo de Tasa de Interés
El marco para la gestión del riesgo operacional incluye una Gerencia de Área Riesgo Opera- Es el riesgo de sufrir pérdidas de valor económico o registrar menores márgenes financieros
cional, independiente de las unidades de negocios, responsable de la gestión específica de debido a cambios en las tasas de interés del mercado.
ese riesgo.
1) Estructura y organización
La estrategia definida por el Directorio para la gestión del riesgo operacional se basa en los
siguientes puntos:
Existe segregación de funciones y una definición formal de los roles y competencias de cada
uno de los que intervienen en la gestión de este riesgo:
- En materia de gestión del riesgo operacional el objetivo es identificar, evaluar, seguir, contro-
lar y mitigar dicho riesgo.
- El Comité de Liquidez y Recursos Financieros y en su caso el Directorio fijan las políticas,
límites y cursos a seguir en materia de tasa de interés.
- Las unidades operativas son responsables de sus riesgos y de que los mismos se mantengan
dentro de los estándares preestablecidos, debiendo estar los mismos asignados a responsa-
- La Gerencia de Área Financiera y de Mercado de Capitales realiza la concertación de opera-
bles.
ciones y reporta a la Alta Gerencia, Comité de Liquidez y Directorio.
- El BICE tiene como estrategia de protección un Plan de Continuidad del Negocio y un Plan
- La Gerencia de Área Operaciones y Comercio Exterior ejecuta las operaciones concertadas,
de Contingencia de Sistemas, destinados a asegurar una rápida respuesta ante eventuales
desde su origen hasta su cancelación.
incidentes que puedan vulnerar la continuidad de las operaciones. Anualmente se planifican
y ejecutan pruebas para verificar el funcionamiento de ambos planes y sus conclusiones y
- La Unidad de Planeamiento Estratégico y Seguimiento de Gestión realiza el monitoreo y propuestas de mejoras se reportan a las máximas autoridades del BICE.
reportes de tasa.
- Previo al lanzamiento de nuevos productos, servicios o sistemas, las áreas involucradas y la
- Auditoría Interna evalúa el proceso, el ambiente de control interno y en caso de detectar Gerencia de Área Riesgo Operacional evalúan su riesgo operacional inherente.
incumplimientos, controles insuficientes o inadecuados recomienda cursos de acción para
mitigar riesgos y mejorar procesos.
- Sobre la base de datos de los eventos de riesgo operacional se han propuesto límites para
los riesgos operativos de acuerdo a la clasificación establecida en la Comunicación “A” 4793.
2) Alcance y naturaleza de los reportes de riesgo
- Auditoría Interna evalúa el proceso, el ambiente de control interno y en caso de detectar
La División Regímenes Informativos determina la exigencia de capital por este riesgo de incumplimientos, controles insuficientes o inadecuados recomienda cursos de acción para
acuerdo a los flujos de fondos de la posición a tasa de interés (a pesar que el BCRA dispuso mitigar riesgos y mejorar procesos, todo dentro del marco de su plan anual de trabajo previsto
mediante la Comunicación “A” 5369 dejar sin efecto la exigencia de Capital Mínimo por Riesgo para cada ciclo.
de Tasa). Adicionalmente informa a las instancias superiores y áreas de decisión el nivel de la
integración de capital.
2) Alcance y naturaleza del reporte de riesgos y sus sistemas de medición
La Unidad de Planeamiento Estratégico y Seguimiento de Gestión analiza y reporta trimestral- Todos los circuitos y procesos del BICE fueron mapeados oportunamente, de acuerdo a lo
mente la exposición a posibles cambios de la tasa de interés que afecta posiciones en pesos previsto en las normas y fueron actualizados en el año 2014. De acuerdo a ello, se identificaron
y dólares, informando los impactos en los resultados.
los riesgos inherentes a los mismos, los controles existentes y se establecieron controles adi-
cionales o planes de acción específicos para tener los riesgos operativos dentro de márgenes
3) Planes de contingencia
adecuados. Con posterioridad a ese cronograma, todo nuevo proceso de significación fue
mapeado a fin de continuar con la identificación, evaluación, seguimiento, control y mitigación
Las pruebas de estrés ejecutadas durante el año 2015, determinaron el bajo impacto que de nuevos riesgos operativos.
producen los cambios bruscos en la tasa de interés en los resultados.
En forma complementaria al mapeo, todas las áreas operativas del BICE realizan, como mí-
En relación a la continuidad del negocio, las áreas participantes en este circuito de riesgos, nimo anualmente y, en caso de ser necesaria, trimestralmente, una autoevaluación de los
cuentan con sus respectivos planes para asegurar la continuidad operativa.
riesgos operativos que gestionan en sus respectivas áreas.
7. Gestión del Riesgo de concentración
La identificación de riesgos implica el establecimiento de un control o un plan de acción para
mitigarlo, en la medida que supere los niveles de tolerancia que establece el Directorio anual-
Se entiende como concentración de riesgo a las exposiciones o grupos de exposiciones con mente. Las conclusiones de las autoevaluaciones se informan trimestralmente a la Gerencia
características similares -tales como corresponder al mismo deudor, contraparte o garante, General y al menos una vez al año al Comité de Gestión de Riesgos y al Directorio. Asimismo,
área geográfica, sector económico o estar cubiertas con el mismo tipo de activo en garantía-, está previsto internamente, la comunicación de riesgos significativos a la Alta Gerencia o al
con la posibilidad de generar:
Directorio, de acuerdo a su nivel de importancia.
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Segunda Sección
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Anualmente se analizan los riesgos operativos inherentes a la estrategia de negocios para el 1) Estructura y Organización
año siguiente informando al Comité de Gestión de Riesgos de las conclusiones arribadas.
La estrategia implica valorar adecuadamente el impacto de cada riesgo en la suficiencia del
Desde enero de 2010, las áreas operativas deben reportar a la Gerencia de Área Riesgo Ope- capital necesario para asumir los riesgos de crédito, liquidez, mercado, tasa de interés, repu-
racional, los eventos de pérdidas o de riesgo operacional que ocurran dentro del marco de tacional, operacional, de concentración y de todo riesgo significativo del BICE. Por lo tanto,
sus responsabilidades. Con la citada información, que se remite trimestralmente al BCRA, se en su gestión están involucradas todas las áreas relacionadas con los mencionados riesgos.
analizan las causas de los eventos, se establecen planes de acción para evitar su recurrencia
en nuevas ocasiones y se construye una Base de Datos con información que servirá en el 2) Planes de contingencia
futuro para poder efectuar comparaciones con otras entidades financieras y para construir
modelos de medición estadísticos del riesgo operacional. De acuerdo al procedimiento interno Existe un Plan de Contingencia para cada uno de los riesgos significativos que gestiona el
específico, trimestralmente o cuando ocurre el evento si su naturaleza lo amerita, se informa a BICE diseñados para enfrentar una crisis.
la Gerencia General, al Comité de Gestión de Riesgos y al Directorio.
11. Pruebas de estrés
3) Políticas para la cobertura del riesgo operacional, su mitigación y procedimientos
llevados a cabo para monitorear la eficacia de la cobertura
En el año 2015 como en años anteriores, se realizaron pruebas de estrés destinadas a evaluar
la capacidad financiera de la entidad para resistir diversos shocks de una manera amplia,
El BICE cuenta con cobertura de un seguro integral que incluye el riesgo de incendio de edi- simulando los efectos y las respuestas de la misma ante cambios de severidad de riesgos
ficios y contendidos y por exposición a desastres naturales tales como huracán, vendaval, inusualmente intensos, de baja probabilidad pero posibles.
ciclón y/o tornado. Atento a que el BICE no opera con línea de cajas, no es necesaria la
cobertura con pólizas contra robo, no obstante ello, se ha asegurado el dinero resguardado en También en forma trimestral se exponen al Comité de Gestión de Riesgos pruebas de estrés
la entidad destinado a realizar compras menores.
para analizar el riesgo de concentración y su impacto en otros riesgos, en los resultados y en
el cumplimiento de relaciones técnicas.
Asimismo, ha contratado seguros por responsabilidad civil como cobertura de reclamos por
errores y/u omisiones que se puedan cometer.
En ambas simulaciones, se adoptó el principio de la proporcionalidad en el desarrollo de las
pruebas de estrés. En función de ello, se utilizó un enfoque cualitativo para el desarrollo de
4) Planes de contingencia y de continuidad del negocio
las pruebas, mientras que en términos cuantitativos se efectuaron análisis de sensibilidad y
de escenarios.
El Plan de contingencia de sistemas comprende el conjunto de acciones y recursos destina-
dos por el BICE para responder a las fallas o interrupciones específicas de un sistema o un Los objetivos de las pruebas fueron:
proceso.
1) Complementar a los resultados que arrojan los distintos modelos de medición que utiliza el
El plan constituye el conjunto de normas y procedimientos que permite al BICE actuar durante BICE para identificar y medir sus riesgos.
y después de un evento de emergencia, de manera rápida y efectiva.
2) Definir niveles de tolerancia al riesgo. Se estableció el límite a partir del cual se activa el plan
Como medidas preventivas para mitigar o controlar riesgos que puedan afectar los activos de contingencia ante una crisis.
de la información del BICE, se también ejecuta periódicamente el resguardo de su informa-
ción, mientras que el centro de procesamiento (CPD) cuenta con las medidas de seguridad 3) Diseñar o adecuar planes de contingencia. Los planes aprobados se diseñaron para dar una
necesarias para la detección de humo y aumento de temperatura, indicadores de humedad y respuesta inmediata ante una crisis, destinada a mitigar las consecuencias patrimoniales y en
de protección ante caídas de tensión eléctrica o falta de energía. Asimismo, su personal de los resultados, derivados del aumento en cada uno de los tipos de riesgos que se monitorean.
operación realiza simulacros de incendio y evacuación. Periódicamente, todas las medidas de Asimismo, a nivel del riesgo Reputacional, para actuar con un plan específico por la posible
seguridad y prevención son controladas, a los efectos de verificar el buen funcionamiento de percepción negativa de los grupos de interés en el BICE
las mismas.
4) Evaluar la suficiencia del capital económico y regulatorio. La aplicación de medidas contin-
El Plan de continuidad del negocio es el conjunto de acciones y recursos que deben definir, gentes permite visualizar en las pruebas realizadas que será posible cumplir con los compro-
implementar, probar y mantener un proceso para administrar la continuidad del negocio y misos de la entidad a un costo razonable y en los vencimientos contractuales (con la estructura
comprende:
de activos y pasivos del ejercicio). Asimismo, el alto nivel de la Responsabilidad Patrimonial
Computable permite superar holgadamente las exigencias de Capitales Mínimos en los dife-
- Prevención y atención de emergencias
rentes escenarios simulados.
- Administración de crisis
NOTA 20 - POLÍTICA DE TRANSPARENCIA EN MATERIA DE GOBIERNO SOCIETARIO
- Planes de contingencia y capacidad de retorno a la actividad normal para cada una de las El Decreto Nº 2703/1991 dispuso la constitución del Banco de Inversión y Comercio Exterior
áreas sensibles para operar el Banco
Sociedad Anónima (BICE), para que actuase como una entidad financiera organizada jurídi-
camente según las disposiciones de la Ley Nº 19.550 y modificatorias, con personería jurídica
El BICE, dentro de sus políticas de gestión del riesgo operacional prevé la ejecución de prue- propia y diferenciada del Estado Nacional. De ese modo, y sin perjuicio del carácter público
bas para verificar la eficacia de ambos planes una vez al año. Los resultados de las pruebas de sus accionistas (Estado Nacional, a través del Ministerio de Producción, que actualmente
son analizados y constituyen información vital para la mejora continua de los mismos. En el administra la participación estatal en el BICE conforme la modificación del Decreto 12/2016 a
año 2014, al igual que en los años anteriores, se ejecutaron las pruebas, lográndose el cum- la ley de Ministerios; y el Banco de la Nación Argentina), el BICE fue constituido y organizado
plimiento de los objetivos planificados.
como una sociedad anónima, sujeto al derecho privado, precisamente para que sus activida-
des de carácter comercial, fueran desarrolladas con la mayor agilidad posible. Esta circuns-
9. Gestión del Riesgo Reputacional
tancia se ve plasmada tanto en su estatuto como en la autorización oportunamente otorgada
por el BCRA para actuar como un banco comercial categoría “C” mediante la Resolución de
Es el riesgo asociado a una percepción negativa sobre el BICE por parte de los clientes, con- Directorio Nº 65 de fecha 21 de febrero de 1992.
trapartes, accionistas, inversores, tenedores de deuda, analistas de mercado y otros partici-
pantes del mercado relevantes que afecta adversamente la capacidad de la entidad financiera En tal sentido, el BICE tiene por objeto realizar las operaciones activas, pasivas y de servicios
para mantener relaciones comerciales existentes o establecer nuevas y continuar accediendo propias de los bancos comerciales de segundo grado conforme a las prescripciones estable-
a fuentes de fondeo.
cidas por las Leyes Nº 21.526 y Nº 24.144 o las que en el futuro las modifiquen o sustituyan, así
como por las demás disposiciones dictadas por el BCRA para ese tipo de entidades financieras.
1) Estructura y Organización
Una modificación en las normas del BCRA (Comunicación “A” 5107 y 5841) autorizó a los bancos
Si bien es un riesgo que debe ser gestionado por todas las estructuras del Banco, está defini- públicos orientados al financiamiento de mediano y largo plazo destinado a la inversión productiva
do el siguiente esquema particular:
y al comercio exterior, a recibir depósitos de organismos internacionales de crédito y de inver-
sores que realicen imposiciones conforme las normas sobre “Depósitos e inversiones a plazo”,
- RRII: monitoreo de la reputación del BICE en Internet, redes sociales y noticias en medios por importes no inferiores a $ 5.000 miles o $ 2.500 miles (o su equivalente en otras monedas)
periodísticos y emisión de reportes de control.
considerados por cada operación en forma individual y por un plazo no inferior a 180 días o 365
días, respectivamente. De esta manera, en virtud de la mencionada norma los bancos de segundo
- Responsable de atención de reclamos de la clientela: monitoreo de la reputación del BICE grado como el BICE están autorizados a recibir depósitos sujetos a las limitaciones mencionadas.
que identifique y que pudiera surgir de los reclamos recibidos y emisión de reportes de control.
Su propósito actual es financiar la inversión productiva, la infraestructura y el comercio ex-
- Riesgo Operacional: coordinación de áreas responsables y centralización de la información terior de empresas radicadas en la República Argentina, en forma directa o a través de otras
y responsable de accionar el plan de respuesta ante una crisis.
entidades financieras.
2) Alcance y naturaleza de los reportes de riesgo
De acuerdo a las políticas y objetivos definidos por el Directorio con la participación del Comité
de Crédito y Operaciones Activas, el BICE pone a disposición del mercado distintas líneas de
A nivel de análisis general existe de acuerdo a la metodología adoptada un informe de Grupos crédito, entre las que se encuentran la prefinanciación y financiación de bienes de economías
de Interés y de riesgos que podrían afectar la percepción de dichos grupos sobre la reputación regionales y manufacturas de origen agropecuario e industrial, que representan un alto por-
del BICE.
centaje de las exportaciones argentinas y la financiación de la promoción comercial y difusión
de la Argentina en el exterior. En el campo de la inversión productiva, cuyo apoyo resulta
A nivel particular, de acuerdo al evento de que se trate, se realiza un informe específico.
mayoritario respecto del total de colocaciones, se brinda financiamiento para la adquisición
de bienes de capital con destino a diversos sectores de la actividad económica, proyectos de
3) Planes de contingencia
inversión, reconversión o reestructuración y/o modernización industrial que comprendieron
distintas actividades y el leasing financiero.
Se debe mantener un Plan de Contingencia adecuado para enfrentar una crisis que afecte al
BICE y pueda generar efectos en otros riesgos.
En cuanto a la estructura propietaria del BICE, conforme lo aprobado por la Asamblea del 8 de
mayo de 2015, se encuentra conformada de la siguiente manera:
Los eventos calificados como moderados, importantes o invalidantes son gestionados por el
Comité de Crisis ante eventos de esta naturaleza. Los riesgos reputacionales calificados como 1) 1.768.781 acciones escriturales y ordinarias de $ 1 miles cada una de titularidad del Banco de
aceptables o tolerables son gestionados por el área responsable donde se origina el evento. la Nación Argentina en nuda propiedad, con usufructo de las ganancias y el derecho a voto de
estas acciones a favor del entonces Ministerio de Economía, conforme resolución M.E. Nª 847
10. Gestión del Riesgo de estrategia
del 20/10/2000;
Es el riesgo procedente de una estrategia de negocios inadecuada o de un cambio adverso en 2) 37.700 acciones escriturales y ordinarias de $ 1 miles cada una de titularidad del Banco de
las previsiones, parámetros, objetivos y otras funciones que respaldan esa estrategia.
la Nación Argentina;
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3) 919.524 acciones escriturales y ordinarias de $ 1 miles cada una de titularidad del Estado A continuación se detallan los Comités vigentes en el BICE y su integración:
Nacional - Ministerio de Economía. Los derechos correspondientes a estas acciones corres-
pondían al entonces Ministerio de Economía conforme lo dispuesto en el Art. 24, inc. d) de la
Comité
Integrantes
Competencias
Ley 24855 y el Art. 39 inc. d del Decreto P.E.N Nª 924/97.
Presidente y el Vicepresidente Primero Su creación surge del Estatuto del BICE y
del BICE, o quienes los reemplacen se trata del Comité que estará a cargo de
El cuadro a continuación detalla la titularidad del capital social del BICE al día de la fecha:
como tales en caso de ausencia o la gestión de operaciones y negocios que
Comité Ejecutivo
impedimento, y por un Director que hubieren sido definidos como ordinarios o
será elegido por el Directorio, de entre corrientes por el Directorio.
sus miembros.
Cuatro Directores Titulares designados Considera temas vinculados al proceso
para conformar el Comité por el
crediticio del BICE contando con
Directorio, Gerente General, Gerente facultades vinculadas a la aprobación
Comité de Créditos y Departamental de Análisis de
y análisis de límites de crédito,
Operaciones Activas Riesgo y el Gerente Departamental operaciones crediticias, clasificación y
Comercial y el responsable de la previsionamiento de los clientes, etc.
Unidad de Planeamiento Estratégico y
Seguimiento de Gestión.
Tres Directores Titulares y cuatro Realiza un seguimiento de las actividades
Directores Suplentes designados de la Alta Gerencia relacionadas con la
para conformar el Comité por el
gestión integral de los riesgos de crédito,
Directorio, el Gerente General, el de mercado, de liquidez y/o de activos y
Gerente Departamental de Análisis pasivos, operacional, de cumplimiento
de Riesgo, el Gerente de Área de y de reputación, entre otros. Asimismo,
Negocios Fiduciarios, el Gerente de asesora al Directorio sobre la gestión
Estructura del Órgano de Administración y políticas de funcionamiento:
Área Riesgo Operacional, el Gerente integral de los riesgos del BICE.
Comité de Gestión de
de Área Financiera y de Mercado de
Riesgos
La dirección y administración del BICE está a cargo de un Directorio integrado por siete Direc-
Capitales, el Gerente de Área Legales,
tores Titulares, los que son designados con mandato por dos ejercicios pudiendo ser reelegidos
el Gerente de Área Operaciones y
Comercio Exterior, el Gerente de Área indefinidamente. Deben designarse siete Directores suplentes que reemplazarán a los Titulares
Recupero de Cartera, el responsable de en el orden dispuesto por la Asamblea, cuando tales vacantes se produzcan, sea por ausencia,
la Unidad de Planeamiento Estratégico
renuncia, licencia, incapacidad, inhabilidad o fallecimiento, previa aceptación por el Directorio de
y seguimiento de Gestión y el Jefe de
la causal de sustitución cuando esta sea temporaria.
División Planeamiento y Control de
Gestión
Los Directores, Titulares o Suplentes, para ser designados como tales, deben acreditar idoneidad
Cuatro Directores Titulares designados Es el Comité que propone al Directorio
y experiencia previa vinculada con la actividad financiera. No pueden desempeñarse como Direc-
para conformar el Comité por el
las políticas financieras destinadas a la
tores:
Directorio, Gerente General, el
administración de recursos de corto y
Gerente de Área Financiera y de
largo plazo y las inversiones de fondos
1) quienes estén comprendidos en las causales de inhabilidad establecidas por las disposiciones Comité de Liquidez y Mercado de Capitales, el Gerente emergentes, considera la obtención de
legales en vigencia;
Recursos Financieros de Área Operaciones y Comercio líneas de crédito, define las tasas de
Exterior, el Gerente Departamental interés y costos de captación y analiza la
Comercial y el responsable de la planificación financiera del BICE.
2) quienes formen parte o dependan de la dirección, administración o sindicatura de bancos o
Unidad de Planeamiento Estratégico y
entidades financieras del sector privado; y
Seguimiento de Gestión.
Tres Directores Titulares designados El presente órgano evalúa periódicamente
3) quienes formen parte de los cuerpos legislativos y judiciales, ya sean nacionales, provinciales
conforme a las normas del BCRA y el adecuado funcionamiento de los
o municipales.
el responsable de Auditoria Interna. sistemas de control interno definidos en el
Los integrantes de la Comisión
BICE, evalúa los informes y observaciones
Los Directores Titulares y Suplentes son elegidos por los accionistas en Asamblea General Ordina-
Fiscalizadora deberán ser invitados a de la Auditoría Interna, Externa y
ria. Asimismo, la designación de nuevos Directores debe ser autorizada por el BCRA, sin embargo
todas las reuniones de este Comité. Organismo de contralor, efectuando
También podrán intervenir los Auditores el seguimiento de la implementación podrán asumir los cargos en tanto se tramite su autorización en esa Institución, considerándose
Externos, y los funcionarios que el de las recomendaciones recibidas. su designación en comisión, “ad referéndum” de la pertinente resolución de autorización y sin
Comité considere necesario que Entre sus funciones se encuentra la de
perjuicio de la validez de los actos en que participen durante ese período.
Comité de Auditoría
concurran para tratar un tema en asegurar que el BICE cuente con medios
particular, según corresponda.
adecuados para promover la toma de
El Directorio designa de entre sus miembros a un Presidente, a un Vicepresidente Primero y a un
decisiones apropiadas y el cumplimiento
Vicepresidente Segundo, con una duración de un año en el ejercicio de sus funciones, pudiendo
de las regulaciones internas y externas.
ser reelegidos.
El Comité de Auditoría implementa
programas de capacitación para que
sus miembros tengan una base de De acuerdo a las disposiciones vigentes del BCRA, se entiende que un miembro del Directorio del
conocimientos apropiada que les permita BICE no reúne la condición de independiente cuando se dé alguna de las siguientes situaciones:
desarrollar sus tareas.
Cuatro Directores Titulares designados Es el Comité que considera temas 1) exista relación de control conforme a las pautas establecidas en los puntos 1.1. y 1.2. del Anexo I
para conformar el Comité por el
vinculados a Recursos Humanos
a la Comunicación “A” 2140,
Directorio, Gerente General y el
(capacitación, personal, becas,
Gerente de Área Administración
estructura de remuneraciones, etc.),
2) desempeñe funciones ejecutivas o las haya desempeñado durante el último año,
y el responsable de la Unidad
cambios en el organigrama funcional,
de Planeamiento Estratégico y
emisión de Normas Internas, compras y
3) sea cónyuge o pariente hasta segundo grado de consanguinidad o primero de afinidad de quie-
Seguimiento de Gestión.
contrataciones y análisis de información
contable y de gestión del BICE. Otra de nes se encuentren en la condición de los puntos precedentes.
sus competencias consiste en vigilar que
el sistema de incentivos económicos al
Teniendo en cuenta la estructura accionaria del BICE como Banco perteneciente al Sector Público,
personal que se pudiera implementar sea
en la cual ningún Director puede tener participación accionaria en la Entidad y, asimismo, ningún
consistente con la legislación, la cultura,
Director desempeña funciones ejecutivas en la actualidad ni las desempeñó en el último año;
Comité de
los objetivos, los negocios a largo plazo,
todos los Directores del BICE reúnen la condición de independientes.
Administración
la estrategia y el entorno de control del
BICE, de acuerdo a la política definida por
El Directorio del BICE está integrado por las siguientes personas:
el Directorio. El presente órgano deberá
velar por el cumplimiento de las normas
que se establecen en el Código de Ética
Presidente:
Sr. Pablo M. Garcia
del BICE y resolverá sobre la adopción de
sanciones por las acciones contrarias a Vicepresidente Primero:
Sr. Carlos L. Pirovano
los principios y normas de dicho Código. Vicepresidente Segundo:
Sr. Anastasia Adem
Asimismo, se encargará de analizar
Directores Titulares:
Sr. Martin H. Ottonello
el Sistema de Gobierno Societario,
Sr. Eduardo Levy Yeyati
evaluando y recomendando al respecto al
Directorio en función de lo establecido en Sr. Rafael Robles
dicho Código
Fiscalización:
Tres Directores Titulares designados Evalúa la situación en que se encuentra
para conformar el Comité por el
la cartera de Créditos en mora del
Directorio, Gerente General, Gerente de BICE, instruyendo, en su caso, a las De acuerdo a lo previsto en el Estatuto la fiscalización del BICE es ejercida por una Comisión Fis-
Área Recupero de Cartera, el Gerente áreas técnicas competentes el curso de calizadora compuesta por tres Síndicos Titulares y tres Suplentes, propuestos por la Sindicatura
de Área Legales y el responsable de la acción a seguir tendiente a obtener un
General de la Nación de acuerdo al artículo 114 de la Ley N° 24.156.
Comité de Recupero Unidad de Planeamiento Estratégico y arreglo extrajudicial o para promover las
de Cartera y Litigios Seguimiento de Gestión.
acciones judiciales pertinentes, aprueba la
La Comisión Fiscalizadora está integrada por las siguientes personas:
reestructuración de créditos y propuestas
de pago de deudas según niveles
delegados por el Directorio, etc.
Síndicos Titulares:
Sra. Miriam R. Lariguet
Sra. Norma M. Soutullo
Sr. Alfredo H. Groppo
Tres Directores Titulares designados Sus competencias se vinculan con:
Síndicos Suplentes:
Sra. Silvana María Gentile
para conformar el Comité por el
planificar, coordinar y velar por el
Directorio, el Oficial de Cumplimiento, cumplimiento de las políticas que en Sra. Nora Lía Tibis
el Gerente General, el Responsable de materia de prevención de lavado de
Sr. Martín Esteban Scotto
Comité de Control
la Unidad Antilavado y el funcionario de dinero y financiamiento al terrorismo,
y Prevención del
máximo nivel con competencia en el establezca y haya aprobado el Directorio,
Lavado de Dinero y Comités del Directorio:
área de operaciones de intermediación analizar los reportes de las operaciones
el Financiamiento del
financiera y/o cambiaria designado por inusuales o sospechosas o de innecesaria
Terrorismo Se constituyen diversos Comités a fin de que el Directorio delegue en un cuerpo colegiado com-
el Directorio
complejidad, evaluar y aprobar el
programa de capacitación interno en la puesto por algunos de sus miembros y representantes de distintas áreas del Banco determinados
materia, etc. asuntos que pueda analizar y resolver de manera independiente, notificando de lo resuelto al Di-
rectorio.
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5) Implementar las políticas, procedimientos, procesos y controles necesarios para gestionar Cinco Directores Titulares designados Analiza las propuestas para la
las operaciones y riesgos en forma diligente y prudente, cumplir con los objetivos estratégicos para conformar el Comité por el
constitución de nuevos negocios
Comité de
fijados por el Directorio y asegurar que éste reciba información relevante, íntegra y oportuna Directorio, Gerente General, Gerente fiduciarios y las propuestas de proyectos
Fideicomisos
que le permita evaluar la gestión y analizar si las responsabilidades que asigne se cumplen Departamental Comercial, Gerente de infraestructura en los cuales participe
y Proyectos de
Departamental de Análisis de Riesgo el BICE.
efectivamente; Infraestructura
y el Gerente de Área Negocios
Fiduciarios.
6) Monitorear a los gerentes de las distintas áreas de manera consistente con las políticas y
Tres Directores y el Responsable Es el Comité encargado de vigilar el
procedimientos establecidos por el Directorio. Uno de los roles clave de la Alta Gerencia será
máximo del Área de Sistemas
adecuado funcionamiento del entorno establecer, en el marco de las políticas establecidas por el Directorio, un sistema de control
de Tecnología Informática y contribuir
interno efectivo;
a la mejora de la efectividad del mismo,
aprobar, evaluar y revisar el Plan de
7) Asignar responsabilidades al personal del BICE sin perder de vista su obligación de vigilar el Comité de Tecnología
Seguridad Informática y el Plan de
ejercicio de éstas y de establecer una estructura gerencial que fomente la asunción de responsa- Informática
Tecnología Informática y Sistemas,
asegurar que los sistemas de información bilidades;
y tecnologías relacionadas concuerden
con las necesidades de negocio del BICE 8) Los resultados por su gestión en el BICE frente al Directorio;
y se alineen con los planes estratégicos
del mismo, etc.
9) Utilizar efectivamente el trabajo llevado a cabo por las auditorias interna y externa y las funcio-
La Alta Gerencia del BICE es designada por el Directorio. El nombramiento del Gerente General, o nes relacionadas con el sistema de control interno;
quien ejerza sus funciones, se encuentra sujeto a la evaluación de sus antecedentes por el BCRA
de acuerdo a lo informado en Nota 18.
10) Entender en la estructura operativa del BICE.
La Alta Gerencia del BICE está compuesta por la Gerencia General y la Subgerencia General. De la Gerencia General dependen dos Gerencias Departamentales y diez Gerencias de Área de
acuerdo al siguiente detalle:
La Gerencia General se encuentra a cargo del Lic. Marco Ratti, quien fue designado por el Direc-
torio de la Entidad en su reunión del 13 de Agosto de 2014 y cuenta con la autorización del BCRA - Gerencia Departamental Comercial
(Resol N° 95 de fecha 27 de marzo de 2015).
- Gerencia Departamental de Análisis de Riesgo
Marco Ratti es Licenciado en Economía de la Facultad de Ciencias Económicas de Buenos Aires.
Tiene un Master en Economía en la Universidad Torcuato Di Tella y otro en Finanzas en Stuart - Gerencia de Área Administración
Graduate School of Business, IIT en Estados Unidos. En el año 1996, entro en el Fondo de Inver-
siones del Banco Exprinter (Banco Supervielle) como analista de inversiones, y en 1998 paso a - Gerencia de Área Operaciones y Comercio Exterior
administrar la cartera de inversiones. En 2004 se desempeñó como analista cuantitativo de activos
de renta fija en RIM Finance en Chicago, Estados Unidos. En el año 2008 se incorporó al BICE - Gerencia de Área Financiera y de Mercado de Capitales
desempeñándose como Gerente Comercial. Actualmente se encuentra a cargo de la Gerencia
General.
- Gerencia de Área Negocios Fiduciarios
La Subgerencia General está a cargo del Dr. Patricio Harte cuya experiencia se detalla a continua- - Gerencia de Área Informática
ción:
- Gerencia de Área Relaciones Institucionales
Abogado de la Facultad de Derecho de la Universidad de Buenos Aires y cuenta con una vasta for-
mación y especialización en derecho bancario y de los negocios fiduciarios, obtenida en diversas
- Gerencia de Área Legales
universidades (la propia UBA, UCA, UADE), colegios profesionales y cámaras bancarias y otras
instituciones. Desde 1987 hasta 1996 ejerció la profesión en forma independiente (fundamental-
- Gerencia de Área Recupero de Cartera
mente en el sector financiero, tanto público como privado). En 1996 se incorporó al Banco Hipo-
tecario, desempeñándose como Abogado Senior de la Gerencia Legal Corporativa hasta 2004.
- Gerencia de Área Riesgo Operacional En 2004 se incorporó al BICE como Subgerente de Área Legal, quedando luego a cargo de dicha
Gerencia. En 2007 fue designado Subgerente General del BICE.
- Gerencia de Área Recursos Humanos
La Alta Gerencia, entre otros aspectos, es responsable de:
Además, dependen del Directorio las siguientes áreas:
1) Implementar las estrategias y políticas aprobadas por el Directorio;
- Secretaría del Directorio
2) Desarrollar procesos que identifiquen, evalúen, monitoreen, controlen y mitiguen los riesgos en
que incurre el BICE;
- Unidad de Antilavado
- Seguridad Informática 3) Implementar sistemas apropiados de control interno y monitorear su efectividad, reportando
periódicamente al Directorio sobre el cumplimiento de los objetivos;
- Auditoría Interna
4) Asegurar que las actividades del BICE sean consistentes con la estrategia del negocio, las
políticas aprobadas por el Directorio y los riesgos a asumir;
- Unidad de Planeamiento Estratégico y Seguimiento de Gestión
La estructura organizacional del Banco se encuentra representada en el organigrama general que se incluye a continuación:
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En relación al Código de Ética implementado en el BICE, el mismo describe los principios mínimos anexos por $ 2.238.055 miles al 31 de diciembre de 2015 y $ 1.993.425 miles al 31 de diciembre de
de comportamiento y conducta que deben observar todos los integrantes del Banco. Dicho Códi- 2014, según el siguiente detalle:
go complementa al Código de Gobierno Societario en la conformación del Sistema de Gestión del
Gobierno Societario del BICE, sin perjuicio de la normativa aplicable a los Directores por su calidad
de funcionarios públicos, a la cual también complementa.
En dicho Código, se encuentran detalladas las políticas del BICE vinculadas a los conflictos de
intereses, las que deben ser observadas por todos los integrantes del Banco.
El Código de Ética se basa en los siguientes principios:
- Cumplimiento de las leyes y regulaciones vigentes;
- Honestidad e integridad profesional y personal;
- Evitar situaciones de conflicto de intereses con el BICE;
- Mantener la confidencialidad y seguridad de la información;
- Trato correcto y equitativo con todas las personas que mantengan relaciones con el BICE.
En lo relativo a política de incentivos económicos al personal, al día de la fecha, el BICE no ha
implementado un sistema de incentivos económicos al personal.
Respecto al rol de agente financiero del sector público no financiero, el BICE se ha desempeñado
en el marco de las disposiciones del BCRA y conforme con lo establecido en el Artículo 4to, punto
NOTA 26 - CERTIFICACIÓN NORMA ISO 9001 C) de su Estatuto.
Por otra parte, desde el año 2000, el BICE viene ofreciendo como producto institucionalizado los En diciembre de 2013 el BICE logró la certificación de todos los procesos y procedimientos co-
servicios fiduciarios. La experiencia ganada por BICE en los negocios fiduciarios –ya sea como rrespondientes a los productos vigentes, según la norma internacional ISO 9001:2008. De esta
fiduciante, organizador y/o fiduciario– le permite asesorar a los actuales y/o potenciales clientes en manera, se convirtió en la primera institución financiera del país en certificar sus procesos de
la estructuración y operación de diferentes tipos de fideicomiso.
manera integral.
La cartera fideicomitida actual, así como los fideicomisos que se encuentran en estructuración, es El reconocimiento fue otorgado por la empresa Bureau Veritas tras la implementación del Sistema
sumamente diversa y cuenta con el siguiente perfil de clientes:
de Gestión de Calidad, el cual contribuyó a mejorar la eficiencia de la organización y la satisfacción
del cliente.
- Empresas grandes, medianas y pequeñas
El BICE obtuvo un certificado a nivel nacional, otorgado por el Organismo Argentino de Acredita-
- Comitentes y Contratistas de obras públicas, especialmente en el Sector Energético
ción (OAA) y otro internacional, emitido por United Kingdom Accreditation Service (UKAS).
- Estado Nacional y Provincias
En diciembre de 2015 el BICE revalidó dicha certificación ya que superó exitosamente la primera
auditoría de mantenimiento del Sistema de Gestión de Calidad implementado.
El BICE para posicionarse como referente en materia de administración de fideicomisos cuenta
con una Gerencia de Área de Negocios Fiduciarios, que atiende todos los asuntos correspondien-
NOTA 27 - EMISIÓN DE OBLIGACIONES tes a su gestión y administración.
Dicha gestión y administración es llevada adelante con un esquema de trabajo que involucra nor- A la fecha de emisión de los presentes estados contables el BICE no ha emitido obligaciones
mas de procedimientos detalladas, control por oposición, automatización de funciones y análisis negociables.
de riesgos operativos previos al lanzamiento de un nuevo negocio.
NOTA 28 - SITUACIÓN DEL MERCADO FINANCIERO Y DE CAPITALES
NOTA 21 - CAPTACIÓN DE DEPÓSITOS
Con fecha 27 de diciembre de 2012 fue promulgada la Ley de Mercado de Capitales N° 26.831,
Con fecha 30 de julio de 2010 el BCRA estableció mediante la Comunicación “A” 5107 que los ban- que contempla una reforma integral del régimen de oferta pública instituido por la Ley N° 17.811
cos públicos de segundo grado orientados al financiamiento de mediano y largo plazo destinado (derogada), el Dec. 677/2001 Régimen de Transparencia de la Oferta Pública, entre otras.
a la inversión productiva y comercio exterior, podrán recibir depósitos de organismos internacio-
nales de crédito y de inversores que realicen imposiciones conforme la norma sobre “Depósitos Entre los temas incluidos en esta ley, relacionados con la actividad de la Sociedad, se destacan
e inversiones a plazo” por importes no inferiores a $ 2.000 miles o $ 1.000 miles (o su equivalente la creación de diferentes tipos de Agentes para que operen en el mercado, como también la am-
en otra moneda) considerados por cada operación en forma individual y por un plazo no inferior pliación de las facultades regulatorias del Estado Nacional en el ámbito de la oferta pública a
a 180 días o 365 días, respectivamente. Mediante la comunicación “A” 5841 dichos importes se través de la CNV, concentrando en este organismo las potestades de autorización, supervisión y
incrementaron a $ 5.000 miles y $ 2.500 miles respectivamente. Al 31 de diciembre de 2015 y 2014 fiscalización, poder disciplinario y regulación respecto de la totalidad de los actores del mercado
el BICE contaba con depósitos a plazo fijo (intereses devengados incluidos) por $ 1.314.288 miles de capitales, y la eliminación de la obligatoriedad de reunir la calidad de accionista para que un
y $ 841.762 miles, respectivamente. Ver Anexos H e I.
agente intermediario pueda operar en un mercado, permitiendo de esta forma el ingreso de otros
participantes y delegando en la CNV la autorización, registro y regulación de diferentes categorías
NOTA 22 - SEGURO DE GARANTÍA DE LOS DEPÓSITOS
de Agentes.
El BICE es un banco comercial de segundo grado, autorizado a partir de julio de 2010, por normas del
El 1° de agosto de 2013 se publicó en el Boletín Oficial el Decreto 1023/2013, que reglamenta la
BCRA, a captar depósitos de determinados inversores tal como se explica en la Nota 21. En octubre
Ley de Mercado de Capitales y con fecha 9 de septiembre de 2013 se publicó en el Boletín Oficial
de 2010 el BICE comenzó a tomar depósitos bajo las condiciones establecidas y, a partir de diciem-
la Resolución General N° 622 de la CNV, que aprueba el nuevo texto ordenado de sus normas
bre de 2010, cumple con la integración normal del aporte al sistema de garantía de los depósitos.
(Normas CNV T.O. 2013).
NOTA 23 - PUBLICACIÓN DE LOS ESTADOS CONTABLES
La citada normativa establece que, para actuar como Agentes en el mercado de capitales argen-
tino, los sujetos (incluyendo las entidades financieras) deben contar con la autorización y registro De acuerdo con lo previsto en las Comunicaciones “A” 760 y 4294, la previa intervención del BCRA
de la CNV y cumplir con las formalidades y requisitos que para cada categoría ese Organismo no es requerida a los fines de la publicación de los presentes estados contables.
disponga.
NOTA 24 - BIENES DE DISPONIBILIDAD RESTRINGIDA
Los Agentes y las Sociedades de Bolsa inscriptos en un Mercado con anterioridad a la publicación
de las Normas T.O. 2013 oportunamente quedaron automáticamente registrados en la CNV en Al 31 de diciembre de 2015 el rubro “Otros créditos por intermediación financiera - Banco Central
forma provisoria, debiendo inscribirse en la CNV y cumplir con los requisitos establecidos por de la República Argentina” incluye los siguientes títulos entregados en garantía:
la misma a los efectos de obtener su registro definitivo para operar en el ámbito del mercado de
capitales de acuerdo a las actividades que cada uno realice. 1) Bonos Rep. Arg a la par en pesos valor nominal 850 miles por las operaciones cursadas bajo
el Programa de Crédito para el Desarrollo y el Empleo en la Provincia de San Juan (Préstamo BID
1798/OC-AR).
El BICE, con el fin de dar cumplimiento a lo establecido por la nueva Ley de Mercado de Capitales
y las Normas CNV T.O. 2013, el 23 de diciembre de 2013 realizó la presentación ante la CNV de la
solicitud y documentación para registrarse como Agente de Liquidación y Compensación y Agente 2) Bonos Rep. Arg a la par en pesos valor nominal 250 miles por las operaciones cursadas bajo el
Programa de Crédito para el Desarrollo Productivo y la Competitividad de la Provincia de Mendoza de Negociación Propio (“ALyC - AN Propio”). El 23 de enero de 2014 el BICE se notificó personal-
(Préstamo BID 1640/OC-AR).
mente de las primeras vistas (legal y contable) que la CNV realizó, las que fueron respondidas el
7 de febrero de 2014. Con fechas 6 y 19 de marzo de 2014, la CNV notificó las segundas vistas
3) Bonos Rep. Arg a la par en pesos valor nominal 9.600 miles por las operaciones cursadas bajo (legal y contable, respectivamente) al BICE vía facsímil, las que fueron respondidas el 30 de abril
de 2014. Con fechas 7 y 27 de marzo se cursaron vía facsímil las terceras vistas (legal y contable, el Programa de Crédito para el Financiamiento Productivo del Bicentenario (Com. “A” 5303).
respectivamente) que el Banco respondió el 26 de junio de 2014. Con fecha 22 de julio de 2014 la
4) Bonos Rep. Arg a la par en pesos valor nominal 5.500 miles por las operaciones cursadas bajo CNV notificó una nueva vista legal y el BICE dio cumplimiento a los requerimientos por medio de
el Programa de Crédito para el Desarrollo de la Producción en la Provincia de San Juan (Préstamo notas de fechas 25 de julio, 11 y 16 de septiembre de 2014.
BID W 2763/OC-AR).
Por Disposición N° 2144 de fecha 19 de septiembre de 2014 (notificada al BICE el 8 de octubre de
5) Bonos Rep. Arg a la par en pesos valor nominal 1.700 miles por las operaciones cursadas 2014), modificada por Disposición N° 2749 de fecha 5 de mayo de 2015 (notificada al BICE el 14 de
bajo el Programa de Crédito para la financiación del Programa del Competitividad de Economías mayo de 2015), ambas de la Gerencia de Agentes y Mercados de la CNV, se inscribió al BICE en
Regionales (Préstamo BID AR - L 1154 Contrato 3174/ OC-AR).
forma definitiva como Agente de Liquidación y Compensación y Agente de Negociación - Propio
(ALyC y AN Propio) en el Registro de Agentes y Mercados que lleva ese Organismo, bajo los
NOTA 25 - EXPOSICIÓN CON EL SECTOR PÚBLICO
lineamientos del Criterio Interpretativo N° 55/2014 (ALyC y AN Propio - Participante Directo), para
realizar, solo con fondos propios, las operaciones en todos los valores negociables permitidos a
La Entidad presenta una exposición con el sector público argentino, a través de derechos, títulos los ALyC y AN Propios (sin la limitación de hacerlo únicamente para futuros y opciones impuesta
públicos, préstamos, avales otorgados y otros activos, identificados en los estados contables y por el mencionado Criterio).
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Por consiguiente, conforme lo dispuesto en el Art. 51 de la Ley de Mercado de Capitales y en el Art. NOTA 31- PLAN DE IMPLEMENTACIÓN PARA LA CONVERGENCIA HACIA LAS NIIF
47 del Capítulo II del Título VII de las Normas CNV T.O. 2013, el BICE debe observar el cumplimien-
to de la totalidad de los requisitos que le resulten aplicables establecidos por la CNV durante el El BICE se encuentra en proceso de implementación para la convergencia hacia las NIIF (Normas
término de su inscripción. Asimismo, en el marco de lo establecido en el Art. 13 del Capítulo II del Internacionales de Información Financiera) de acuerdo con lo establecido en la Comunicación “A”
Título VII de las Normas CNV T.O. 2013, los miembros del Directorio y de la Comisión Fiscalizadora 5541. Dichas normas entrarán en vigencia a partir de los estados financieros correspondientes al
han sido inscriptos en el “Registro Especial de Miembros del Órgano de Administración y del ejercicio económico iniciado el 1 de enero de 2018.
Órgano de Fiscalización de Agentes de Liquidación y Compensación” que lleva la CNV.
Con fecha 26 de marzo de 2015 el Directorio del BICE aprobó el Plan de Implementación para la
Con fecha 11 de junio de 2015, se realizó la inspección del MAE y, respecto a la misma, mediante Convergencia hacia las NIIF, el cual fue presentado al BCRA con fecha 31 de marzo de 2015.
Nota 037768 de fecha 12 de agosto de 2015, se nos informó que no surgieron observaciones de la
auditoría realizada; siendo ello puesto en conocimiento de la CNV de conformidad con lo requerido Con fecha 30 de septiembre de 2015 se realizó la presentación del seguimiento del mencionado
por ese Organismo.
plan al BCRA, cumpliendo con los requerimientos efectuados por dicha entidad.
NOTA 29 - CUMPLIMIENTO DE LAS DISPOSICIONES PARA ACTUAR EN LAS DISTINTAS Conforme a lo establecido por la Comunicación “A” 5844 emitida por el BCRA con fecha 4 de
CATEGORIAS DE AGENTES DEFINIDAS POR LA CNV.
diciembre de 2015, el BICE se encuentra trabajando en la conciliación de activos y pasivos por
aplicación de Normas Internacionales de Información Financiera a fines de dar cumplimiento a la
Tal lo mencionado en la Nota precedente en la relación a la operatoria del BICE, se informa que el presentación requerida en la misma, cuyo vencimiento operará el 31 de marzo de 2016.
patrimonio neto del BICE, el cual asciende a $ 3.519.399 miles, supera el patrimonio neto mínimo
requerido por las Normas CNV T.O. 2013 al 31 de diciembre de 2015.
NOTA 32 - SANCIONES APLICADAS A LA ENTIDAD FINANCIERA Y SUMARIOS INICIADOS
POR EL BCRA.
Los bienes del patrimonio del BICE que constituyen la Contrapartida Líquida de acuerdo a las
exigencias dispuestas en el Anexo I. Capítulo I, Mercados, Título VI de las Normas CNV T.O. están A la fecha de emisión de los presentes estados contables no existen sanciones aplicadas al BICE
integrados por el saldo de cierre diario de la cuenta N° 300 que el BICE posee en el BCRA, que por parte de los organismos de contralor ni sumarios iniciados por el BCRA.
asciende a $ 44.938 miles al 31 de diciembre de 2015.
NOTA 33 - SITUACIÓN DEL MERCADO CAMBIARIO
NOTA 30 - RESOLUCIÓN N° 629 DE LA COMISIÓN NACIONAL DE VALORES
Régimen cambiario
En cumplimiento de lo dispuesto por la Resolución General Nº 629 de la CNV se informa que se
encuentra guardada en la sede inscripta la documentación respaldatoria de nuestras operaciones En 2002, se emitió el Decreto Nº 260 (Régimen cambiario), el cual estableció un mercado único y
contables y de gestión desde el 1 de julio de 2014 hasta la fecha de emisión de los presentes libre de cambios por el cual se cursan las operaciones en divisas extranjeras realizadas al tipo de
estados contables, los libros contables y todos los libros societarios.
cambio que sea libremente pactado de acuerdo con los requisitos que establezca el BCRA.
Toda otra documentación respaldatoria con antigüedad mayor a la indicada precedentemente se Al 31 de diciembre de 2015 el tipo de cambio de referencia del BCRA (Comunicación “A” 3.500) era
encuentra a la guarda de la empresa AdeA S.A., cuyo depósito está ubicado en la Ruta provincial de $ 13,005 por U$S 1, al 31 de diciembre de 2014 es de $ 8,5520 por U$S1 y al 31 de enero de
Nº 36, Km 31.500, localidad de Bosques, partido de Florencio Varela, Provincia de Buenos Aires. 2016 el mismo era de $ 13,9040 por U$S 1.
ANEXO A
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ANEXO B
ANEXO C
ANEXO D
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ANEXO E
ANEXO F
ANEXO G
ANEXO H
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ANEXO I
ANEXO J
ANEXO K
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ANEXO L
ANEXO O
INFORME DE COMISION FISCALIZADORA
Señores Accionistas, Presidente y Directores de
Banco de Inversión y Comercio Exterior S.A.
25 de mayo 526
(C 1002ABL) Ciudad Autónoma de Buenos Aires.
CUIT: 30-65112908-3
Introducción
En nuestro carácter de miembros de la Comisión Fiscalizadora del Banco de Inversión y Comercio
Exterior S.A., hemos efectuado una revisión de los estados contables anuales, que comprenden el
estado de situación patrimonial al 31 de diciembre de 2015, los correspondientes estados de resulta-
dos, de evolución del patrimonio neto y de flujos de efectivo y sus equivalentes por el periodo anual
finalizado el 31 de diciembre de 2015 y así como un resumen de las políticas contables significativas y
otra información explicativa incluida en las notas 1 a 33 y los anexos A a L y O que los complementan.
Los saldos y otra información correspondiente al ejercicio 2014, son parte integrante de los estados
contables mencionados precedentemente y por lo tanto deberán ser considerados en relación con
esos estados contables.
Responsabilidad de la Dirección
El Directorio de la Entidad es responsable de la preparación y presentación de los estados contables
anuales adjuntos de conformidad con el marco contable establecido por el Banco Central de la Re-
pública Argentina (BCRA). Asimismo, el Directorio es responsable de la existencia del control interno
que considere necesario para posibilitar la preparación de estados contables libres de incorrecciones
significativas originadas en errores o irregularidades. Nuestra responsabilidad consiste en expresar
una opinión sobre los estados contables con el alcance detallado en el apartado siguiente.
Alcance de nuestra revisión
Nuestro trabajo fue realizado de acuerdo con las normas de sindicatura vigentes. Dichas normas
requieren que la revisión de los documentos detallados en el párrafo “Introducción” se efectúe de
acuerdo con las normas de auditoría vigentes para la revisión de estados contables correspondientes
a períodos anuales e incluya la verificación de la razonabilidad de la información significativa de los
documentos examinados y su congruencia con la información sobre las decisiones societarias de las Lic. PABLO M. GARCÍA, Presidente. — Lic. MARCO RATTI, Gerente General. — Cdor. HECTOR
que hemos tomado conocimiento expuestas en Actas de Directorio y Asamblea y la adecuación de DARIO CARBALLO, Gerente Area Administración.
dichas decisiones a la Ley y a los Estatutos, en lo relativo a sus aspectos formales y documentales.
VEASE NUESTRO INFORME DE FECHA: 18 DE FEBRERO DE 2016
Para realizar nuestra tarea profesional sobre los documentos detallados en el párrafo “Introducción”
hemos revisado el trabajo efectuado por los auditores externos Price Waterhouse & Co y Auditoría PRICE WATERHOUSE & CO. S.R.L., C.P.C.E.C.A.B.A. T° 1 F° 17
General de la Nación quienes emitieron su informe en el día de la fecha, que compartimos, de acuerdo
con las normas de auditoría vigentes para la revisión de estados contables anuales, de conformidad FIRMADO A LOS EFECTOS DE SU IDENTIFICACION CON EL INFORME DE FECHA 18 DE FEBRE-
RO DE 2016
con las normas contables profesionales vigentes en la Ciudad Autónoma de Buenos Aires y con las
normas mínimas sobre auditorías externas emitidas por el Banco Central de la República Argentina.
Cdor. ALFREDO H. GROPPO, POR COMISION FISCALIZADORA
Dicha revisión incluyó la verificación de la planificación del trabajo, de la naturaleza, el alcance y
FIRMADO A LOS EFECTOS DE SU IDENTIFICACION CON EL INFORME DE FECHA 18 DE FEBRE- oportunidad de los procedimientos aplicados y de los resultados de la auditoría efectuada por dichos
estudios profesionales. Una auditoría requiere que el auditor planifique y desarrolle su tarea con el RO DE 2016
objetivo de obtener un grado razonable de seguridad acerca de la inexistencia de manifestaciones
AUDITORIA GENERAL DE LA NACION, LEONARDO H. ETCHEVERRY, CONTADOR PUBLICO no veraces o errores significativos en los estados contables. Una auditoría comprende el examen, en
(U.B.A.), C.P.C.E. Ciudad Autónoma de Buenos Aires, TOMO 194 - FOLIO 173
base a pruebas selectivas, de las evidencias que respaldan la información expuesta en los estados
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contables, así como evaluar las normas contables utilizadas, las estimaciones significativas efectuadas requerimientos de ética, así como que planifiquemos y ejecutemos la auditoría con el fin de obtener
por el Directorio de la Sociedad, y la presentación de los estados contables tomados en su conjunto. una seguridad razonable sobre si los estados contables se encuentran libres de incorrecciones signi-
Consideramos que las auditorías efectuadas constituyen una base razonable para fundamentar nues- ficativas.
tra opinión.
Una auditoría conlleva la aplicación de procedimientos para obtener elementos de juicio sobre las cifras
Dado que no es responsabilidad de la Comisión Fiscalizadora efectuar un control de gestión, la revisión y otra información presentada en los estados contables. Los procedimientos seleccionados dependen
no se extendió a los criterios y decisiones empresarias de la Sociedad, cuestiones que son de exclusi- del juicio del auditor, incluyendo la valoración del riesgo de incorrecciones significativas en los estados
va responsabilidad del Directorio.
contables. Al efectuar dicha valoración del riesgo, el auditor debe tener en consideración el control
interno pertinente para la preparación y presentación razonable por parte de la Entidad de los estados
Opinión
contables, con el fin de diseñar los procedimientos de auditoría que sean adecuados, en función de las
circunstancias, y no con la finalidad de expresar una opinión sobre la eficacia del control interno de la
En nuestra opinión, los estados contables del Banco de Inversión y Comercio Exterior S.A detallados Entidad. Una auditoría también comprende una evaluación de la adecuación de las políticas contables
en el apartado Introducción, reflejan razonablemente en todos sus aspectos significativos, su situación aplicadas, de la razonabilidad de las estimaciones contables realizadas por la dirección de la Entidad y
patrimonial al 31 de diciembre de 2015, los resultados de sus operaciones, el flujo de efectivo y sus de la presentación de los estados contables en su conjunto.
equivalentes por el ejercicio terminado en ésa fecha, y las variaciones de su patrimonio neto al 31 de di-
ciembre de 2015, de acuerdo con normas establecidas por el Banco Central de la República Argentina. Consideramos que los elementos de juicio que hemos obtenido proporcionan una base suficiente y
adecuada para fundamentar nuestra opinión de auditoría.
Párrafo de énfasis.
Opinión
a) Sin modificar nuestra conclusión, señalamos que la Entidad ha preparado los Estados Contables
adjuntos de conformidad con el marco contable establecido por el Banco Central de la República En nuestra opinión, los estados contables adjuntos presentan razonablemente, en todos sus aspectos
Argentina. Sin embargo tal como se menciona en la Nota 1.2.14 dichas normas difieren en ciertos significativos, la situación patrimonial de Banco de Inversión y Comercio Exterior S.A. al 31 de diciem-
aspectos de las normas contables profesionales vigentes en la Ciudad Autónoma de Buenos Aires. bre de 2015, así como sus resultados, la evolución del patrimonio neto y el flujo de su efectivo y sus
En la nota mencionada la entidad ha cuantificado y expuesto los efectos sobre los estados contables equivalentes correspondiente al ejercicio terminado en esa fecha, de conformidad con las normas
derivados de los diferentes criterios de valuación y exposición.
contables establecidas por el Banco Central de la República Argentina.
b) Sin modificar nuestra opinión, queremos llamar la atención sobre la información contenida en las Párrafo de énfasis
Notas 4.1 y 4.2 a los estados contables, en cuanto a que a la fecha se encuentra pendiente la resolución
final de cuestiones vinculadas con el crédito (íntegramente previsionado) originado en los pagos efec- a) Sin modificar nuestra opinión, según se indica en nota 1.12.14, los estados contables adjuntos han
tuados por cuenta y orden de la Secretaria de Hacienda de la Nación, al Japan Bank for International sido preparados de conformidad con el marco contable establecido por el Banco Central de la Repú-
Cooperation (ex - Eximbak), y con la deuda registrada a pagar a la Secretaría de Hacienda de la Nación. blica Argentina. Dichas normas difieren, en ciertos aspectos, de las normas contables profesionales
vigentes. En la mencionada nota, la Entidad ha identificado y cuantificado el efecto sobre los estados
Informe sobre cumplimiento de disposiciones vigentes
contables derivado de los diferentes criterios de valuación y exposición.
En cumplimiento de disposiciones vigentes informamos que:
b) Sin modificar nuestra opinión, queremos llamar la atención sobre la información contenida en las
Notas 4.1 y 4.2 a los estados contables, en cuanto a que a la fecha se encuentra pendiente la resolución
a) Los Estados Contables del Banco de Inversión y Comercio Exterior S.A detallados en el apartado final de cuestiones vinculadas con el crédito (íntegramente previsionado) originado en los pagos efec-
Introducción, se encuentran asentados en el libro de “Inventarios y Balances” y cumplen, en lo que es, tuados por cuenta y orden de la Secretaría de Hacienda de la Nación al Japan Bank for Internacional
materia de nuestra competencia, con lo dispuesto en la Ley de Sociedades Comerciales y en las reso- Cooperation (ex - Eximbank), y con la deuda registrada a pagar a la Secretaría de Hacienda de la
luciones pertinentes del Banco Central de la República Argentina y de la Comisión Nacional de Valores. Nación.
b) Dichos Estados Contables surgen de registros contables llevados en sus aspectos formales de Informe sobre cumplimiento de disposiciones vigentes
conformidad con normas legales.
En cumplimiento de disposiciones vigentes informamos que:
c) Al 31 de diciembre de 2015 la deuda devengada a favor del Régimen Nacional de Seguridad Social
que surge de los registros contables del Banco ascendía a $ 3.920.382.71, no siendo exigibles a dicha a) los estados contables de Banco de Inversión y Comercio Exterior S.A. al 31 de diciembre de 2015 se
fecha.
encuentran asentados en el libro “Inventarios y Balances” y cumplen, en lo que es materia de nuestra
competencia, con lo dispuesto en la Ley General de Sociedades y en las resoluciones pertinentes del
d) Hemos aplicado los procedimientos sobre prevención de lavado de activos y financiación del terro- BCRA y la Comisión Nacional de Valores;
rismo previstos en las correspondientes normas profesionales emitidas por el Consejo Profesional de
Ciencias Económicas de la Ciudad Autónoma de Buenos Aires.
b) los estados contables de Banco de Inversión y Comercio Exterior S.A. surgen de registros contables
llevados en sus aspectos formales de conformidad con normas legales;
e) No tenemos observaciones que formular en lo que es materia de nuestra competencia, sobre la
información incluida en la Nota 29 a los estados contables al 31 de diciembre de 2015, en relación con c) al 31 de diciembre de 2015 la deuda devengada a favor del Régimen Nacional de Seguridad Social
las exigencias establecidas por la Comisión Nacional de Valores respecto a Patrimonio Neto Mínimo de Banco de Inversión y Comercio Exterior S.A. que surge de los registros contables de la Entidad
y la Contrapartida.
ascendía a $ 3.920.382,71 no siendo exigible a dicha fecha;
f) Hemos verificado el cumplimiento en lo que respecta al estado de las garantías de los Directores en d) hemos aplicado los procedimientos sobre prevención de lavado de activos y financiación del te-
gestión a la fecha de presentación de los presentes Estados Contables
rrorismo para Banco de Inversión y Comercio Exterior S.A. previstos en las correspondientes normas
profesionales emitidas por el Consejo Profesional de Ciencias Económicas de la Ciudad Autónoma de
g) Se ha dado cumplimiento a lo dispuesto por el artículo 294 de la Ley de Sociedades Comerciales. Buenos Aires;
Ciudad Autónoma de Buenos Aires, 18 de febrero de 2016.
e) hemos leído la información incluida en la nota 29 a los estados contables individuales al 31 de
diciembre de 2015 en relación con las exigencias establecidas por la Comisión Nacionales de Valores
Por Comisión Fiscalizadora.
respecto a Patrimonio Neto Mínimo y Contrapartida, sobre la cual, en lo que es materia de nuestra
competencia, no tenemos observaciones que formular.
ALFREDO H. GROPPO, Síndico
Ciudad Autónoma de Buenos Aires, 18 de febrero de 2016
INFORME DEL AUDITOR INDEPENDIENTE
PRICE WATERHOUSE & CO. S.R.L., (Socio), C.P.C.E.C.A.B.A. Tº 1 Fº 17
A los señores Accionistas, Presidente y Directores de
Banco de Inversión y Comercio Exterior S.A.
Dr. NORBERTO N. RODRÍGUEZ, Contador Público (UBA), C.P.C.E.C.A.B.A. T° 209 F° 33
Domicilio Legal: 25 de Mayo 526
(C1002ABL) Ciudad Autónoma de Buenos Aires
AUDITORIA GENERAL DE LA NACION
CUIT: 30-65112908-3
LEONARDO H. ETCHEVERRY, Contador Público (U.B.A.), C.P.C.E.C.A.B.A. T° 194 F° 173
Informe sobre los estados contables
Consejo Profesional de Ciencias Económicas de la Ciudad Autónoma de Buenos Aires. — Buenos
Hemos auditado los estados contables adjuntos de Banco de Inversión y Comercio Exterior S.A. (en Aires, 23/3/2016 01 0 T. 79 Legalización Nº 213804.
adelante la “Entidad”), que comprenden el estado de situación patrimonial al 31 de diciembre de 2015,
los correspondientes estados de resultados, de evolución del patrimonio neto y de flujos de efectivo LEGALIZAMOS, de acuerdo con las facultades otorgadas a este CONSEJO PROFESIONAL por las
y sus equivalentes por el ejercicio económico finalizado en dicha fecha, así como un resumen de las Leyes 466 (Art. 2 Inc. d y j) y 20.488 (Art. 21, Inc. i) la actuación profesional de fecha 18/2/2016 re-
políticas contables significativas y otra información explicativa incluida en las notas 1 a 33 y los anexos ferida a BALANCE de fecha 31/12/2015 perteneciente a BANCO INVERSION Y COM.EXT.S.A. 30-
A a L y O que los complementan.
65112908-3 para ser presentada ante ………………….…, y declaramos que la firma inserta en dicha
actuación se corresponde con la que el Dr. RODRIGUEZ NORBERTO NESTOR 20-17050887-5
Los saldos y otra información correspondientes al ejercicio 2014, son parte integrante de los estados tiene registrada en la matrícula CP Tº 0209 Fº 033 que se han efectuado los controles de matrícula
contables auditados mencionados precedentemente y por lo tanto deberán ser considerados en rela- vigente y control formal de dicha actuación profesional de conformidad con lo previsto en la Res.
ción con esos estados contables.
C. 236/88, no implicando estos controles la emisión de un juicio técnico sobre la tarea profesional,
y que firma en carácter de socio de: PRICE WATERHOUSE & CO. S., Soc. 2 Tº 1 Fº 17. — Dra.
Responsabilidad de la Dirección
SUSANA A. M. de COLEMAN, Contadora Pública (U.B.A.), Secretaria de Legalizaciones.
El Directorio de la Entidad es responsable de la preparación y presentación razonable de los estados Consejo Profesional de Ciencias Económicas de la Ciudad Autónoma de Buenos Aires. — Buenos
contables adjuntos de conformidad con el marco contable establecido por el Banco Central de la Aires, 23/3/2016 01 0 T. 79 Legalización Nº 213805.
República Argentina (BCRA). Asimismo, el Directorio es responsable de la existencia del control interno
que consideren necesario para posibilitar la preparación de estados contables libres de incorrecciones LEGALIZAMOS, de acuerdo con las facultades otorgadas a este CONSEJO PROFESIONAL por las
significativas originadas en errores o en irregularidades. Nuestra responsabilidad consiste en expresar Leyes 466 (Art. 2 Inc. d y j) y 20.488 (Art. 21, Inc. i) la actuación profesional de fecha 18/2/2016 referida a
una opinión sobre los estados contables, en base a la auditoría que efectuamos con el alcance detalla- BALANCE de fecha 31/12/2015 perteneciente a BANCO INVERSION Y COM.EXT.S.A. 30-65112908-3
do en el párrafo “Responsabilidad de los auditores”.
para ser presentada ante ………………….…, y declaramos que la firma inserta en dicha actuación se
corresponde con la que el Dr. ETCHEVERRY LEONARDO HUMBERTO 20-18286111-2 tiene registrada
Responsabilidad de los auditores
en la matrícula CP Tº 0194 Fº 173 que se han efectuado los controles de matrícula vigente y control for-
mal de dicha actuación profesional de conformidad con lo previsto en la Res. C. 236/88, no implicando
Nuestra responsabilidad consiste en expresar una opinión sobre los estados contables adjuntos ba-
estos controles la emisión de un juicio técnico sobre la tarea profesional, y que firma en carácter de
sada en nuestra auditoría. Hemos llevado a cabo nuestro examen de conformidad con las normas
socio de: .............................., Soc. ... Tº ... Fº .... — Dra. SUSANA A. M. de COLEMAN, Contadora Pública
argentinas de auditoría establecidas en la Resolución Técnica N° 37 de la Federación Argentina de
(U.B.A.), Secretaria de Legalizaciones.
Consejos Profesionales de Ciencias Económicas (FACPCE) y con las normas de auditoría emitidas por
el Banco Central de la República Argentina (BCRA). Dichas normas, exigen que cumplamos con los
e. 05/04/2016 N° 19035/16 v. 05/04/2016