BANCO MACRO S.A.

BANCO MACRO S.A.

Banco Macro S.A. (el “Banco”), una sociedad anónima con domicilio

legal en Sarmiento 447, Ciudad de Buenos Aires, Argentina, constituida

debidamente el 21 de noviembre de 1966 en la Ciudad de Buenos Aires,

Argentina, por un período de 99 años, y registrada el 8 de octubre de

1996 ante la IGJ en el Libro de Sociedades Anónimas N° 9777, Tomo

A, comunica a los señores accionistas y cesionarios que, de acuerdo

con lo resuelto por la Asamblea General Ordinaria y Extraordinaria de

Accionistas celebrada el 28 de abril de 2017, la reunión de Directorio de

fecha 10 de mayo de 2017 y el acta de subdelegados de fecha 26 de

mayo de 2017, se ha dispuesto iniciar el período de suscripción prefe-

rente y acrecer respecto de la emisión de acciones que integrarán el

aumento de capital por suscripción pública de acuerdo con las apro-

baciones antes mencionadas y con las siguientes condiciones: Período

de suscripción preferente y de acrecer: comenzará a las 9:30 hs. el 2 de

junio de 2017 y finalizará a las 13:00 hs. del 12 de junio de 2017. Domi-

cilio para ejercer el derecho de suscripción preferente y de acrecer: los

señores accionistas y/o cesionarios que deseen ejercer sus derechos

de suscripción preferente y acrecer podrán presentar los formularios

de suscripción preferente y de acrecer ante Macro Securities S.A., en

su carácter de Agente de Suscripción (cuyas oficinas se encuentran

en Juana Manso 555, Piso 8° A de la Ciudad Autónoma de Buenos

Aires) en el horario de 09:30 a 15:00 horas, salvo para el último día del

período de suscripción preferente cuando podrá recibirse, hasta las

13:00 horas o, ante Caja de Valores (cuyas oficinas se encuentran en 25

de Mayo 362 de la Ciudad Autónoma de Buenos Aires), por intermedio

de sus depositantes, en el horario de 09:30 a 15:00 horas hasta, pero

incluyendo, el anteúltimo día hábil del período de suscripción prefe-

rente y de acrecer. Caja de Valores no recibirá instrucciones durante el

último día del período de suscripción preferente. Monto nominal que se

ofrece a la suscripción: hasta 74.000.000 de nuevas acciones ordina-

rias, escriturales Clase B de valor nominal Pesos 1 (V/N$ 1) cada una

y con derecho a un voto por acción, y con derecho a dividendos en

igualdad de condiciones que las acciones ordinarias, escriturales Clase

B del Banco en circulación al momento de la emisión, con posibilidad

de ser ampliada hasta en 11.100.000 de nuevas acciones ordinarias,

escriturales Clase B de valor nominal Pesos 1 (V/N$ 1) cada una y con

derecho a un voto por acción, y con derecho a dividendos en igualdad

de condiciones que las acciones ordinarias, escriturales Clase B del

Banco en circulación al momento de la emisión, en caso de sobresus-

cripción. Aquellos accionistas o cesionarios que tengan intención de

ejercer su derecho de suscripción preferente sobre las acciones adi-

cionales a emitirse en caso de sobresuscripción, deberán comunicar

dicho ejercicio simultáneamente a su intención de ejercer el derecho

de suscripción preferente y de acrecer al momento de presentar los

formularios de suscripción preferente y de acrecer, el cual estará condi-

cionado al efectivo ejercicio de la opción de sobresuscripción por parte

de los colocadores internacionales de la oferta global. Precio de sus-

cripción: será determinado en Dólares Estadounidenses por el Directo-

rio del Banco y/o un subdelegado en uso de las facultades delegadas

por la Asamblea, entre un mínimo equivalente al 90% y un máximo de

110% del promedio de precios operados, ponderados por el volumen

negociado, de las cotizaciones de los ADRs de Banco Macro S.A., que

se registre en la Bolsa de Comercio de Nueva York (New York Stock

Exchange) durante los cinco (5) Días Hábiles inmediatamente anterio-

res a la fecha en que el precio de suscripción deba ser determinado,

dividiendo por diez el precio resultante en Dólares Estadounidenses a

fin de obtener el precio en Dólares Estadounidenses por cada Acción

Clase B y convirtiendo, a los fines de la integración, el monto resultante

a Pesos aplicando el tipo de cambio de referencia informado por el

BCRA para el día de la fecha que se informe en el Aviso de Resultados

sólo a efectos informativos. El Banco estableció un rango de precio

de suscripción indicativo no vinculante entre U$S 8,20 y U$S 9,10 (o

$ 132,00 y $ 146,49 al tipo de cambio de referencia publicado por el

Banco Central al 24 de mayo de 2017 equivalente a $ 16,0975 por Dólar

Estadounidense). Precio Indicativo a efectos informativos: U$S 8,81

por cada Nueva Acción (o $ 141,82). Forma y Plazo para la integración:

Las nuevas acciones suscritas en ejercicio del derecho de suscripción

Sección

Martes 30 de mayo de 2017

preferente y acrecer deberán integrarse no más tarde del quinto día

hábil contado desde la fecha de fijación del precio de suscripción defi-

nitivo en Dólares Estadounidenses o en Pesos en la fecha y según las

instrucciones de integración y al tipo de cambio contenidos en el aviso

de resultados que se publique oportunamente. Cantidad de Acciones

necesarias para suscribir nuevas acciones: En virtud del derecho de

suscripción preferente, los tenedores de acciones ordinarias del Ban-

co o los cesionarios estarán facultados a suscribir 1 nueva acción por

cada 7,89950038 acciones (y de 1 Nueva Acción por cada 6,86913076

acciones asumiendo la emisión de la totalidad de las Acciones Adi-

cionales). Los accionistas podrán ceder sus derechos de suscripción

preferente y de acrecer de conformidad con la normativa aplicable,

y dichos derechos serán negociados en Bolsas y Mercados Argenti-

nos S.A. (el “BYMA”) desde el desde el tercer Día Hábil anterior al inicio

del Período de suscripción preferente y de acrecer hasta el segundo

Día Hábil anterior a la finalización del Período de suscripción preferente

y de acrecer. Dividendos: El 28 de abril de 2017 la Asamblea General

Ordinaria y Extraordinaria de Accionistas del Banco aprobó una distri-

bución de Ps. 701.475.633,60 millones para el año fiscal terminado el 31

de diciembre de 2016 (los “Dividendos 2016”). La efectiva distribución

de dichos dividendos se encuentra pendiente de la respectiva autoriza-

ción del Banco Central de la República Argentina. Los inversores que

adquieran nuevas acciones tendrán derecho, en la misma medida que

los tenedores actuales de las acciones Clase B, a percibir dividendos,

si hubiera, declarados y pagados respecto de las Acciones Clase B.

En caso que las Nuevas Acciones sean emitidas con posterioridad a

la fecha de pago de los Dividendos 2016, los inversores que adquieran

nuevas acciones no tendrán derecho a recibir los mismos. En caso que

las nuevas acciones sean emitidas con anterioridad a la fecha de pago

de los Dividendos 2016, los inversores que adquieran nuevas acciones

tendrán derecho a recibir los mismos en proporción a sus tenencias.

Términos y condiciones adicionales: La Oferta ha sido aprobada por

la Comisión Nacional de Valores mediante Resolución 18.716 de fecha

24 de mayo de 2017. Los restantes términos y condiciones de las nue-

vas acciones y de la oferta se detallan en el prospecto de fecha 26 de

mayo de 2017, el cual se encuentra a disposición de los interesados en

Sarmiento 447, Ciudad Autónoma de Buenos Aires, Argentina y en la

página web de la Comisión Nacional de Valores (www.cnv.gov.ar). Asi-

mismo, con fecha 26 de mayo de 2017, ha sido publicado en el BYMA,

a través del Boletín Diario de la Bolsa de Comercio de Buenos Aires, la

versión resumida del Prospecto.

Autorizado según instrumento privado Acta de Directorio de fecha

10/05/2017

Leandro Exequiel Belusci - T°: 118 F°: 122 C.P.A.C.F.

e. 30/05/2017 N° 36769/17 v. 01/06/2017