GRIMOLDI S.A.

GRIMOLDI S.A.

OBLIGACIONES NEGOCIABLES SERIE VIII CLASE II

Conforme al artículo 10 de la Ley 23.576 se hace saber que Grimoldi S.A. (“Grimoldi”) ha aprobado a través de

reunión de su directorio de fecha 15 de junio del 2017 la emisión de la serie VIII clase II de obligaciones negociables

en el marco del programa global de emisión de obligaciones negociables (las “Obligaciones Negociables Serie VIII

Clase II” y el “Programa”), conforme a los siguientes datos (según fueran establecidos y/o modificados por nota de

subdelegado de fecha 19 de julio de 2017): I. CONDICIONES DE LAS OBLIGACIONES NEGOCIABLES SERIE VIII

CLASE II: Emisor: Grimoldi S.A. Monto: Grimoldi resuelve la emisión de Obligaciones Negociables Serie VIII Clase

II por un monto nominal de $ 250.000.000 (Pesos doscientos cincuenta millones), las cuales estarán sujetas a los

términos y condiciones previstos en el Suplemento de Precio y en el Prospecto. Moneda de suscripción, integración

y pago: Pesos. Denominaciones Mínimas: $ 1 (Pesos uno) y múltiplos enteros de $ 1 (Pesos uno). Monto mínimo

de Suscripción: $ 1.000 (Pesos mil) y múltiplos de $ 1 (Pesos uno) por sobre dicho monto. Unidad Mínima de

Negociación: $ 1 (Pesos uno). Garantía: Garantía común de la Emisora. Fecha de Emisión y Liquidación: 31 de julio

de 2017. Fecha de Vencimiento: 31 de julio de 2020. Precio de Emisión: 100% del Valor Nominal (a la par).

Amortización: Serán los días 31 de julio de 2019, 31 de enero de 2020, 31 de julio de 2020; o de no ser cualquiera

de las fechas mencionadas un Día Hábil, el primer Día Hábil posterior. Los primeros 2 pagos de amortización se

realizarán por un monto equivalente al 33,333% del valor nominal de las Obligaciones Negociables Serie VIII Clase

II, y el pago de la última cuota de amortización, correspondiente al mes 36, se realizará por un monto equivalente

al 33,334% del valor nominal de las Obligaciones Negociables Serie VIII Clase II. Tasa de Interés: El capital no

amortizado de las Obligaciones Negociables Serie VIII Clase II devengará intereses a partir de la Fecha de Emisión

y Liquidación y hasta su efectivo pago, a una tasa variable nominal anual igual a (i) la Tasa de Referencia (según se

define más adelante) aplicable a los Períodos de Interés comprendidos en cada Fecha de Pago, más (ii) el Margen

de Corte de 5,19%. Sin perjuicio de lo anterior, únicamente para el primer y segundo Período de Devengamiento

de Intereses (según se define más adelante) contado desde la Fecha de Emisión y Liquidación, inclusive, la tasa de

interés de las Obligaciones Negociables Serie VIII Clase II nunca podrá ser inferior a una tasa fija nominal anual del

26,5% (la “Tasa Mínima Serie VIII Clase II”). Por lo tanto, si en cada Fecha de Cálculo (según se define más

adelante), para el período antes descripto, la tasa variable referida en el párrafo anterior fuera inferior a la Tasa

Mínima Serie VIII Clase II, el capital no amortizado de las Obligaciones Negociables Serie VIII Clase II devengará

intereses para dichos Períodos de Devengamiento de Intereses a la Tasa Mínima Serie VIII Clase II. La Tasa de

Referencia será el promedio aritmético simple de la Tasa BADLAR Privada publicada por el Banco Central de la

República Argentina (“BCRA”) (o, en caso que el BCRA suspenda la publicación de dicha tasa, la Tasa Sustituta)

durante el período que se inicia el décimo Día Hábil anterior al inicio de cada Período de Devengamiento de

Intereses y finaliza el décimo Día Hábil anterior al último día de cada Período de Devengamiento de Intereses

siguiente, incluyendo el primer día pero excluyendo el último día. “Tasa BADLAR Privada” significa la tasa de

interés en pesos para depósitos a plazo fijo de más de $ 1.000.000 (Pesos un millón) de treinta (30) a treinta y cinco

(35) días de plazo en bancos privados publicada por el BCRA en su página de Internet. “Tasa Sustituta” significa

(i) la tasa sustituta de la Tasa BADLAR Privada que informe el BCRA; o (ii) en caso de no existir o no informarse la

tasa sustituta indicada en (i) precedente, el Agente de Cálculo calculará la Tasa de Referencia, considerando el

promedio de tasas informadas para depósitos a plazo fijo en pesos por un monto mayor a un millón de pesos por

períodos de entre 30 y 35 días de los cinco primeros bancos privados de la Argentina. Para elegir los cinco

primeros bancos privados se considerará el último informe de depósitos disponibles publicados por el BCRA.

Fecha de Pago de Intereses: Serán los días 31 de octubre de 2017, 31 de enero de 2018, 30 de abril de 2018, 31 de

julio de 2018, 31 de octubre de 2018, 31 de enero de 2019, 30 de abril de 2019, 31 de julio de 2019, 31 de octubre

de 2019, 31 de enero de 2020, 30 de abril de 2020, 31 de julio de 2020; o de no ser cualquiera de las fechas

mencionadas un Día Hábil, el primer Día Hábil posterior. Período de Devengamiento de Intereses: Es el período

comprendido entre una Fecha de Pago de Intereses y la Fecha de Pago de Intereses inmediatamente siguiente,

incluyendo el primer día y excluyendo el último día. Fecha de Cálculo: Significa el décimo Día Hábil anterior al

último día de cada Período de Devengamiento de Intereses. Pagos: Si cualquier día de pago de capital, intereses

o cualquier otro monto bajo las Obligaciones Negociables Serie VIII Clase II no fuera un Día Hábil, dicho pago será

efectuado el Día Hábil inmediatamente posterior. Cualquier pago adeudado bajo las Obligaciones Negociables

Serie VIII Clase II efectuado en dicho Día Hábil inmediatamente posterior tendrá la misma validez que si hubiera

sido efectuado en la fecha en la cual vencía el mismo y, salvo por lo previsto en el párrafo siguiente, no se

devengarán intereses durante el período comprendido entre dicha fecha y el Día Hábil inmediatamente posterior.

En caso que la última Fecha de Pago de Intereses corresponda a un día que no sea un Día Hábil, los intereses para

dicho período se devengarán hasta el Día Hábil inmediato posterior. Los pagos de capital, intereses, montos

adicionales y/u otros montos adeudados en virtud de las Obligaciones Negociables Serie VIII Clase II serán

efectuados a través de Caja de Valores como depositaria del Certificado Global. Al vencimiento de cada período

por el que corresponda abonar intereses o amortizaciones de capital y con cinco (5) Días Hábiles de anticipación

a la iniciación del pago, el Emisor publicará un aviso en la Comisión Nacional de Valores en la página web http://

www.cnv.gob.ar - Información Financiera, en Bolsas y Mercados Argentinos S.A., a través del Boletín Diario de la

Bolsa de Comercio de Buenos Aires, en el micrositio web del Mercado Abierto Electrónico S.A. y en el sitio web

45 BOLETÍN OFICIAL Nº 33.679 - Segunda Sección

Miércoles 2 de agosto de 2017

institucional de la Emisora, conforme lo requerido por la normativa vigente. II. DATOS DEL EMISOR: (a) Domicilio

social: Florida 253, 8° C (C1005AAE) Ciudad Autónoma de Buenos Aires. (b) Datos de constitución: Con fecha 26

de enero de 1946 se constituyó en Capital Federal “Alberto Grimoldi Fabricación de Calzados S.A.”, inscripta el 26

de junio de 1946, bajo el N° 228 folio 222 del Libro 47 Tomo “A” de Estatutos Nacionales del Registro Público de

Comercio. El 13 de marzo de 1985, bajo el Nº 1400 del libro 100, Tomo “A” de Sociedades Anónimas de la Inspección

General de Justicia se inscribió la fusión por absorción entre “Alberto Grimoldi Fabricación de Calzados S.A.” y

“Grimoldi la Marca del Medio Punto S.A.”, la primera como sociedad absorbente y la segunda como sociedad

absorbida, continuando la sociedad bajo la denominación “Grimoldi S.A.”. (c) Plazo: Su plazo de duración es de 99

años a contar desde el 26 de enero de 1946, fecha de constitución de la compañía. (d) Objeto Social: La sociedad

tiene por objeto dedicarse por cuenta propia o de terceros o asociada a terceros: a) a la comercialización,

industrialización y fabricación de calzado y de artículos de cuero, textiles y otros de vestimenta o indumentaria

masculina o femenina en general, b) al asesoramiento y servicio de consultoría en los temas relacionados con los

rubros precedentes, c) a la compra, venta, importación y exportación de bienes, mercaderías y materias primas. A

tal fin, la sociedad tiene plena capacidad jurídica para adquirir derechos, contraer obligaciones y ejercer los actos

que no sean prohibidos por las leyes o por este estatuto. La actividad principal desarrollada es “fabricación de

calzado de cuero, excepto el ortopédico”. (e) Capital Social al 31 de diciembre de 2016 y 31 de marzo de 2017:

$ 44.307.514. (f) Patrimonio neto al 31 de diciembre de 2016 y 31 de marzo de 2017: $ 524.677.905 y $ 541.841.594,

respectivamente. (g) El Emisor tiene en circulación obligaciones negociables distintas de las indicadas en el

presente aviso correspondientes a la Serie VI y Serie VII por un monto residual de $ 33.360.000 y $ 100.000.000,

respectivamente. Por otra parte, a la fecha Grimoldi tiene deudas por $ 33.860.000, garantizada con flujo futuro de

ventas con tarjetas de crédito; y por $ 5.720.000, garantizada con flujo futuro de ventas con tarjeta de débito. (h)

Actas de Asamblea y Directorio: la creación del Programa fue aprobado por acta de Asamblea de Accionistas de

Grimoldi de fecha 5 de marzo de 2009, la ampliación del monto máximo y prórroga del plazo de vigencia del

Programa fue aprobado a través de la asamblea extraordinaria de accionistas celebrada el 15 de abril de 2014, la

ampliación del monto máximo del Programa fue aprobado a través de la asamblea extraordinaria de accionistas

celebrada el 25 de abril de 2017 y las condiciones de emisión de las Obligaciones Negociables Serie VIII Clase II

fueron aprobados por el acta de Directorio de Grimoldi de fecha 15 de junio de 2017 y el acta de subdelegado de

Grimoldi de fecha 19 de julio de 2017. (i) Las Obligaciones Negociables Serie VIII Clase II no serán convertibles en

acciones. Buenos Aires, 31 de julio 2017.

Autorizado según instrumento privado Libro de Acta de Directorio N° 8, fojas 153 a 154, Rúbrica 10/10/2013

N° 64860/13 de fecha 15/06/2017

EXEQUIEL ERNESTO MARESCA - T°: 60 F°: 937 C.P.A.C.F.

e. 02/08/2017 N° 54470/17 v. 02/08/2017