CELULOSA ARGENTINA S.A.

CELULOSA ARGENTINA S.A.

AVISO DE EMISIÓN DE CLASE 10 DE OBLIGA-

CIONES NEGOCIABLES. CELULOSA ARGEN-

TINA S.A. (“Celulosa”) hace saber por un día

que ha resuelto la emisión de las obligaciones

negociables simples(no convertibles en accio-

nes) Clase 10, a tasa fija, con vencimiento a los

36 meses desde la Fecha de Emisión y Liqui-

dación, por un valor nominal de hasta Dólares

veinte millones(US$ 20.000.000), ampliable hasta

un valor nominal de Dólares cincuenta millones

(US$ 50.000.000) (las “Obligaciones Negocia-

bles”) a ser emitidas bajo el programa global de

emisión de obligaciones negociables por un mon-

to máximo en circulación en cualquier momento

de hasta US$ 280.000.000 (o su equivalente en

otras monedas) (el “Programa”). A-Autorizacio-

nes: La creación del Programa y los términos y

condiciones de las Obligaciones Negociables

fue aprobada por acta de Asamblea Ordinaria de

accionistas de fecha 13 de abril de 2011, 22 de

septiembre de 2015 y 17 de noviembre de 2015.

La actualización del Prospecto del Programa y la

emisión de las Obligaciones Negociables fueron

aprobadas mediante acta de Directorio de fecha

2 de noviembre de 2016. B-Denominación del

emisor, domicilio, fecha y lugar de constitución,

duración y datos de su inscripción en el Regis-

Sección

tro Público de Comercio: Celulosa se denomina

“CELULOSA ARGENTINA S.A” y tiene su domi-

cilio legal Avenida Pomilio S/N, Capitán Bermú-

dez, Provincia de Santa Fe. Fue constituida en la

Argentina como una sociedad anónima mediante

escritura pública de fecha 7 de mayo de 1929,

inscripta en el Registro Público de Comercio de

Santa Fe. C-Objeto Social: De acuerdo con el

artículo 3 de su Estatuto Social, Celulosa está fa-

cultada a Industrial: Fabricación, industrialización

y elaboración de papeles, cartones y cartulinas,

productos y subproductos de los mismos en to-

das sus ramas y formas, así como la elaboración

y obtención de los productos necesarios para

su fabricación, como celulosas, pastas, pro-

ductos químicos y mineros y demás elementos

que fueren necesarios, directa o indirectamente

para el desarrollo y perfeccionamiento de este

tipo de industria. Forestal: Explotación directa

o indirecta (a través de sociedades o fideicomi-

sos, joint ventures o asociaciones de cualquier

tipo) de bosques, establecimientos forestales,

agrícolas, ganaderos, ya sea mediante la extrac-

ción, industrialización y transformación de sus

productos, propios o de terceros, pudiendo a tal

efecto realizar contratos de explotación, compra

o arrendamiento en todas sus formas o varia-

ciones. Comercial: Compra, venta, importación,

exportación, representación, cesión, consigna-

ción, fraccionamiento, envase, distribución y en

general, cualquier forma de comercialización de

papeles, cartones, cartulinas y sus derivados,

pastas, celulosas, productos químicos y mineros,

incluidos los derivados de su actividad industrial

y forestal. Inmobiliaria: Compra, venta, permuta

urbanización, colonización, loteo, parcelamiento,

arrendamiento y en general toda clase de opera-

ciones respecto de inmuebles urbanos o rurales.

Financieras: Inversiones o aportes de capitales a

sociedades por acciones o fideicomisos consti-

tuidos o a constituirse, o con personas físicas,

ya sean nacionales, extranjeras, privadas o es-

tatales para negocios realizados o a realizarse.

Otorgamiento de créditos o garantías a favor de

terceros, estén o no relacionadas con su obje-

to, todo otro tipo de operaciones financieras,

excepto las comprendidas en el Decreto Ley

18.061/69 y sus modificatorias ordenadas por el

Decreto 1695/74 u otras por las que se requiera

el concurso público. La Sociedad tiene plena ca-

pacidad jurídica para adquirir derechos, contraer

obligaciones y está facultada para ejecutar toda

clase de actos que se hallen relacionados directa

o indirectamente con sus objetivos. D- Capital

Social y Patrimonio Neto: El capital social de Ce-

lulosa es de $ 100.974.303,84, representado por

(i) 10.093.818.443 acciones ordinarias de $ 0,01

valor nominal cada una y con derecho a un voto

por acción;(ii) 360.625 acciones ordinarias escri-

turales de clase A, de valor nominal $ 0,01 cada

una y con derecho a cinco votos por acción; y

(iii) 3.251.316 acciones preferidas escriturales de

$ 0,01 valor nominal cada una. Su patrimonio neto

al 31 de agosto de 2016 era de $ 1.334.736.000. E-

Monto del Empréstito y Moneda en que se emite:

Las Obligaciones Negociables se emitieron por

un monto de Dólares cuarenta millones novecien-

tos cuarenta y tres (US$ 40.000.943). F-Monto de

las ONs emitidas con anterioridad, deudas con

privilegios y garantías que el emisor tiene con

anterioridad: Celulosa emitió Obligaciones Nego-

ciables Clase 3 por un monto de US$ 2.944.000,

Clase 4 por un monto de $ 61.930.000, Clase 6

por un monto de $ 148.166.000 y Clase 9 por un

monto de $ 150.000.000. El monto de deudas

existentes con privilegios y/o garantizadas al

tiempo de la emisión asciende a $ 1.246.726.000.

G-Naturaleza de la Garantía: Las Obligaciones

Negociables no cuentan con garantía flotante y/o

especial de Celulosa. H-Amortización: El capital

de las Obligaciones Negociables será amortiza-

do en un único pago en la Fecha de Vencimiento.

I-Tasa Aplicable: El capital no amortizado de las

Obligaciones Negociables devengará intereses

a una tasa fija del 9,5% nominal. J-Fórmula de

conversión: Las Obligaciones Negociables no

son convertibles en acciones. Con fecha 18 de

noviembre de 2016 la CNV ha autorizado la emi-

sión de las Obligaciones Negociables. Autoriza-

do según instrumento privado Acta de Directorio

de fecha 02/11/2016

Lucrecia Accini - T°: 74 F°: 45 C.P.A.C.F.

e. 05/12/2016 N° 92497/16 v. 05/12/2016